एन्ट्रापी
Entropy क्या है?
एन्ट्रापी यादृच्छिकता का एक उपाय है। बहुत कुछ अनंत की अवधारणा की तरह, एन्ट्रापी का उपयोग मॉडल की मदद करने और एक यादृच्छिक चर की अनिश्चितता की डिग्री का प्रतिनिधित्व करने के लिए किया जाता है । इसका उपयोग वित्तीय विश्लेषकों और बाजार तकनीशियनों द्वारा सुरक्षा या बाजार द्वारा एक विशिष्ट प्रकार के व्यवहार की संभावना निर्धारित करने के लिए किया जाता है।
चाबी छीन लेना
- एन्ट्रापी यादृच्छिकता का एक उपाय है। बहुत कुछ अनंत की अवधारणा की तरह, एन्ट्रापी का उपयोग मॉडल की मदद करने और एक यादृच्छिक चर की अनिश्चितता की डिग्री का प्रतिनिधित्व करने के लिए किया जाता है ।
- एंट्रॉपी का उपयोग वित्तीय विश्लेषकों और बाजार तकनीशियनों द्वारा सुरक्षा या बाजार द्वारा एक विशिष्ट प्रकार के व्यवहार की संभावना निर्धारित करने के लिए किया जाता है।
- एन्ट्रॉपी लंबे समय से बाजार विश्लेषकों और व्यापारियों द्वारा अध्ययन और बहस का एक स्रोत रहा है। यह मात्रात्मक विश्लेषण में उपयोग किया जाता है और इस संभावना की भविष्यवाणी करने में मदद कर सकता है कि एक सुरक्षा एक निश्चित दिशा में या एक निश्चित पैटर्न के अनुसार आगे बढ़ेगी।
एंट्रॉपी कैसे काम करती है
एन्ट्रॉपी लंबे समय से बाजार विश्लेषकों और व्यापारियों द्वारा अध्ययन और बहस का एक स्रोत रहा है। यह मात्रात्मक विश्लेषण में उपयोग किया जाता है और इस संभावना की भविष्यवाणी करने में मदद कर सकता है कि एक सुरक्षा एक निश्चित दिशा में या एक निश्चित पैटर्न के अनुसार आगे बढ़ेगी। अस्थिर प्रतिभूतियों में स्थिर लोगों की तुलना में अधिक एन्ट्रापी हैं जो कीमत में अपेक्षाकृत स्थिर हैं। एन्ट्रापी की अवधारणा को “ए रैंडम वॉक डाउन वॉल स्ट्रीट” में खोजा गया है।
जोखिम के एक उपाय के रूप में एन्ट्रापी
जैसा बीटा और अस्थिरता, एन्ट्रापी अनियमितता का एक उपाय के रूप में वित्तीय जोखिम को मापने के लिए प्रयोग किया जाता है। वित्त की दुनिया में, निवेशक की जरूरतों के आधार पर जोखिम खराब और अच्छा दोनों है; हालाँकि, यह आमतौर पर माना जाता है कि अधिक जोखिम वृद्धि को बढ़ा सकता है। उच्च विकास चाहने वाले निवेशकों को उच्च बीटा या उच्च अस्थिरता वाले शेयरों की तलाश करना सिखाया जाता है। एन्ट्रॉपी का उपयोग उसी तरह से किया जाता है। एंट्रॉपी के उच्च स्तर वाले स्टॉक को दूसरों की तुलना में जोखिम भरा माना जाता है। कुछ विश्लेषकों का मानना है कि एन्ट्रापी बीटा की तुलना में जोखिम का एक बेहतर मॉडल प्रदान करता है। यह दिखाया गया है कि एक पोर्टफोलियो में संपत्ति या प्रतिभूतियों की संख्या बढ़ने पर बीटा, जैसे बीटा और मानक विचलन नीचे जाते हैं।
वित्त में, पवित्र ग्रिल एक पोर्टफोलियो के निर्माण का सबसे अच्छा तरीका खोजने के लिए किया गया है जो विकास और कम ड्रॉ-डाउन प्रदर्शित करता है। यह कहने का एक और तरीका है, कम से कम जोखिम के लिए अधिकतम रिटर्न। बहुत से समय और ऊर्जा डेटा सेटों का अध्ययन करने और कई चर का परीक्षण करने में खर्च किए गए हैं। पोर्टफोलियो निर्माण में बढ़त की तलाश में, एन्ट्रापी अनुकूलन काफी उपयोगी हो सकता है। एंट्रोपी विश्लेषकों और शोधकर्ताओं के लिए एक पोर्टफोलियो की यादृच्छिकता, या अपेक्षित आश्चर्य को अलग करने का एक तरीका है।
एन्ट्रापी उपयोग
एन्ट्रॉपी का उपयोग करने के साथ मुख्य मुद्दा स्वयं गणना है। विश्लेषकों के बीच कम्प्यूटेशनल वित्त में अवधारणा को लागू करने के सर्वोत्तम तरीके के बारे में कई अलग-अलग सिद्धांत हैं।
उदाहरण के लिए, वित्तीय व्युत्पन्न में, एन्ट्रापी का उपयोग जोखिम को पहचानने और कम करने के तरीके के रूप में किया जाता है। पारंपरिक ब्लैक-स्कोल्स कैपिटल एसेट प्राइसिंग मॉडल में, मॉडल मानता है कि सभी जोखिम को कम किया जा सकता है। यही है, सभी जोखिम का निर्धारण और हिसाब किया जा सकता है। यह हमेशा एक यथार्थवादी मॉडल नहीं है।
एन्ट्रापी की अवधारणा को अंतर्निहित सुरक्षा या संपत्ति द्वारा बनाई गई यादृच्छिकता को खत्म करने के लिए एक चर द्वारा लागू और प्रतिनिधित्व किया जा सकता है, जो विश्लेषक को व्युत्पन्न की कीमत को अलग करने की अनुमति देता है । दूसरे शब्दों में, एन्ट्रापी का उपयोग उस सर्वोत्तम चर की पहचान करने के लिए किया जाता है जिसके लिए किसी दिए गए सिस्टम या वित्तीय साधन व्यवस्था के भीतर जोखिम को परिभाषित करना है। सबसे अच्छा चर वह है जो भौतिक वास्तविकता से कम से कम विचलित करता है।
वित्त में, इसे संभावनाओं और अपेक्षित मूल्यों के उपयोग से दर्शाया जा सकता है । जबकि गणना स्वयं विकसित हो रही है, उद्देश्य स्पष्ट है; विश्लेषक जटिल वित्तीय साधनों की कीमत का बेहतर तरीका खोजने के लिए अवधारणा का उपयोग कर रहे हैं।