सिडकर इन्वेस्टमेंट
एक सिडकर निवेश क्या है?
एक फुटपाथ निवेश एक रणनीति है जिसमें एक निवेशक दूसरे निवेशक को अपनी पूंजी निवेश करने के तरीके को नियंत्रित करने की अनुमति देता है। एक साइडकार निवेश आमतौर पर तब होता है जब पार्टियों में से एक में अपने लिए निवेश करने की क्षमता या आत्मविश्वास की कमी होती है। इस प्रकार की रणनीति प्रभावी रूप से किसी और को लाभ प्राप्त करने की क्षमता पर भरोसा रखती है।
पेशेवर वित्तीय सलाहकारों, पोर्टफोलियो प्रबंधकों, या उप-निधियों के निवेश के आउटसोर्सिंग के फैसले सिडकर निवेश का उपयोग करने के सामान्य उदाहरण हैं।
चाबी छीन लेना
- किसी अन्य निवेशक की ओर से एक साइडकार निवेश तीसरे पक्ष द्वारा किया जाता है।
- सिडकर फंड तब मौजूद होता है जब विभिन्न हितों वाले निवेशकों का एक समूह एक साथ निवेश करने में भाग लेता है।
- सिडकर निवेश अक्सर पेशेवर पोर्टफोलियो प्रबंधकों के दायरे में किया जाता है, जैसे कि सक्रिय रूप से प्रबंधित म्यूचुअल फंड या ईटीएफ के माध्यम से।
सिडकर इनवेस्टमेंट्स को समझना
शब्द “साइडकार” एक मोटर साइकिल साइडसेकर को संदर्भित करता है; फुटपाथ में सवार व्यक्ति को चालक के कौशल में अपना विश्वास रखना चाहिए। यह कोट-टेल निवेश से अलग है, जहां एक निवेशक दूसरे की चाल की नकल करता है। फुटपाथ निवेश का एक प्रकार है फुटपाथ फंड, जो एक निवेश वाहन है जिसमें विभिन्न हितों वाले कई समूह शामिल होते हैं। उदाहरण के लिए, निष्क्रिय निवेशक, साथ ही संस्थागत निवेशक या एलपी जो अधिक सौदा करने के अवसरों में रुचि रखते हैं, कंपनियों और स्टार्टअप में समान वाहन निवेश का हिस्सा हो सकते हैं।
सिडेकर निवेश और कॉटटेल निवेश आमतौर पर पोर्टफोलियो प्रबंधन में केंद्रीय सिद्धांत नहीं होते हैं। पोर्टफोलियो प्रबंधन एक जटिल कला और विज्ञान है जो कई प्रकार की रणनीतियों को शामिल करता है, संभवतः एक बड़ी छतरी या निवेश नीति के तहत, सिडकर निवेश भी शामिल है । पोर्टफोलियो प्रबंधकों को ग्राहक (व्यक्तिगत या संस्थागत) के उद्देश्यों के लिए अपने निवेश से मेल खाना चाहिए। उनके पास आमतौर पर ऐसा करने के लिए एक प्रत्ययी कर्तव्य होता है।
सिडकर इन्वेस्टमेंट एंड पोर्टफोलियो मैनेजमेंट
स्टॉक, बॉन्ड, नकद, अचल संपत्ति, निजी इक्विटी और उद्यम पूंजी, और अधिक के बीच निवेश को फैलाने से पोर्टफोलियो प्रबंधक एक विशिष्ट संपत्ति आवंटन का निर्धारण करेंगे, प्रदर्शन के खिलाफ जोखिम को संतुलित करेंगे। प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए, निवेश प्रबंधक विशेष ताकत, कमजोरियों, अवसरों और खतरों का निर्धारण करते हैं। उदाहरण के लिए, यदि कोई ग्राहक महत्वपूर्ण जोखिम नहीं उठा सकता है, तो प्रबंधक अंतरराष्ट्रीय बाजारों के बजाय घरेलू संपत्ति के बहुमत को रखने और वृद्धि के विपरीत सुरक्षा पर ध्यान केंद्रित करने का निर्णय ले सकता है। ट्रेड-ऑफ के असंख्य मौजूद हैं और निरंतर अनुसंधान और सतर्कता की आवश्यकता है।
सिडकर निवेश का उदाहरण
मान लीजिए कि दो व्यक्ति हैं- जेसिका, जो कॉरपोरेट बॉन्ड के व्यापार में अनुभवी हैं, और बार्नी, जिनके पास रियल एस्टेट में पृष्ठभूमि है। जेसिका और बार्नी ने एक सिडकर इनवेस्टमेंट स्ट्रैटेजी के जरिए एक साथ काम करने का फैसला किया। इस मामले में, जेसिका बार्नी को अपनी ओर से अचल संपत्ति में निवेश करने के लिए पैसे देगी, और बार्नी जेसिका को कंपनी बांड में निवेश करने के लिए धन देगा। यह सेटअप जेसिका और बार्नी दोनों को अपने पोर्टफोलियो में विविधता लाने और एक दूसरे की विशेषज्ञता से लाभ उठाने की अनुमति देता है ।
कोट्टेल निवेश के एक अतिरिक्त उदाहरण के रूप में: एक पैसा प्रबंधक या संस्था खरीद-एंड-होल्ड मानसिकता (यानी, लंबी अवधि के लिए दांव लगाती है), और एक खुदरा निवेशक के साथ कंपनियों को खरीदती है, हालांकि उसके पास पहुंच नहीं हो सकती है प्रबंधक के पोर्टफोलियो का पूर्ण टूटना, एक सार्वजनिक निवेश नीति विवरण (IPS) में प्रबंधक के शीर्ष दस होल्डिंग्स तक पहुंच सकता है और सूट का पालन कर सकता है। यदि प्रबंधक थोड़े समय के क्षितिज के साथ प्रतिभूतियां खरीदता है और बार-बार अपनी होल्डिंग्स को बदल देता है, तो दूसरी ओर, इसे ट्रैक रखना मुश्किल हो सकता है।