मनी मार्केट खाता एक बैंक या क्रेडिट यूनियन में एक ब्याज-असर वाला खाता है – एक मनी मार्केट म्यूचुअल फंड के साथ भ्रमित नहीं होना चाहिए । कभी-कभी मनी मार्केट डिपॉजिट अकाउंट (एमएमडीए) के रूप में संदर्भित, मनी मार्केट अकाउंट (एमएमए) में कुछ विशेषताएं हैं जो अन्य प्रकार के खातों में नहीं पाई जाती हैं। अधिकांश मनी मार्केट खाते नियमित पासबुक बचत खातों की तुलना में अधिक ब्याज दर का भुगतान करते हैं और अक्सर चेक राइटिंग और डेबिट कार्ड विशेषाधिकार शामिल होते हैं। वे प्रतिबंधों के साथ भी आते हैं जो उन्हें नियमित जाँच खाते की तुलना में कम लचीला बनाते हैं। वे मूर्त निवल मूल्य की गणना के लिए महत्वपूर्ण हैं ।
चाबी छीन लेना
मुद्रा बाजार खाते बैंकों और क्रेडिट यूनियनों द्वारा पेश किए जाते हैं।
वे आम तौर पर नियमित बचत खातों की तुलना में अधिक ब्याज दरों का भुगतान करते हैं और अक्सर डेबिट कार्ड और सीमित चेक राइटिंग विशेषाधिकार के साथ आते हैं।
कई बैंक उच्च-उपज या उच्च-ब्याज वाले चेक खाते भी पेश करते हैं, जो मुद्रा बाजार खातों की तुलना में बेहतर दरों का भुगतान कर सकते हैं, लेकिन अधिक प्रतिबंध लगाते हैं।
मनी मार्केट अकाउंट को समझना
मुद्रा बाजार खाते पारंपरिक और ऑनलाइन बैंकों और क्रेडिट यूनियनों में पेश किए जाते हैं । अन्य प्रकार के खातों की तुलना में उनके फायदे और नुकसान दोनों हैं। उनके लाभों में उच्च ब्याज दर, बीमा सुरक्षा और चेक लेखन और डेबिट कार्ड विशेषाधिकार शामिल हैं। बैंकों और क्रेडिट यूनियनों को आमतौर पर खाता खोलने के लिए और एक निश्चित स्तर से ऊपर अपने खाते की शेष राशि रखने के लिए ग्राहकों को एक निश्चित राशि जमा करने की आवश्यकता होती है। यदि न्यूनतम न्यूनतम से कम हो जाता है, तो कई मासिक शुल्क लगाएंगे।
मुद्रा बाजार जमा खातेसंघीय बीमा सुरक्षा भी प्रदान करते हैं।मनी मार्केट म्यूचुअल फंड आमतौर पर नहीं होता है।एक बैंक में मुद्रा बाजार खातों का बीमा संघीय सरकार की एक स्वतंत्र एजेंसी फेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉर्पोरेशन (FDIC) द्वारा किया जाता है।FDIC में कुछ प्रकार के खाते शामिल हैं, जिनमें MMAs शामिल हैं, प्रति बैंक प्रति जमाकर्ता $ 250,000 तक।यदि जमाकर्ता के पास एक ही बैंक में अन्य बीमा योग्य खाते हैं (चेकिंग, बचत, जमा का प्रमाण पत्र), तो वे सभी $ 250,000 की बीमा सीमा की ओर गिनती करते हैं।
संयुक्त खातों का बीमा $ 500,000 के लिए किया जाता है। क्रेडिट यूनियन खातों के लिए, नेशनल क्रेडिट यूनियन एडमिनिस्ट्रेशन (NCUA) समान बीमा कवरेज (प्रति क्रेडिट यूनियन प्रति सदस्य $ 250,000, और संयुक्त खातों के लिए $ 500,000) प्रदान करता है। जमाकर्ताओं के लिए जो $ 250,000 से अधिक का बीमा करना चाहते हैं, उन्हें पूरा करने का सबसे आसान तरीका एक से अधिक बैंक या क्रेडिट यूनियन में खाते खोलना है।
संभावित नुकसान में सीमित लेनदेन, शुल्क और न्यूनतम शेष आवश्यकताएं शामिल हैं। यहाँ एक अवलोकन है:
पेशेवरों
अधिक ब्याज दर
बीमा सुरक्षा
जाँच के विशेषाधिकार
डेबिट कार्ड्स
विपक्ष
सीमित लेनदेन
फीस
न्यूनतम बैलेंस की आवश्यकता
मुद्रा बाजार खाते बनाम बचत खाते
मुद्रा बाजार खातों का एक आकर्षण यह है कि वे बचत खातों की तुलना में अधिक ब्याज दरों की पेशकश करते हैं।उदाहरण के लिए, जुलाई 2020 में, उनकी औसत ब्याज दर 0.08% थी, जबकि औसत बचत खाते में 0.06% का भुगतान किया गया था।उच्चतम मनी मार्केट खाता दर 1.50% थी, जबकि उच्चतम बचत खाता दर 1.15% थी।
जब समग्र ब्याज दरें अधिक होती हैं, जैसा कि वे 1980, 1990 के दशक और 2000 के दशक के दौरान थे, दोनों प्रकार के खातों के बीच की खाई व्यापक होगी। मनी मार्केट खाते उच्च ब्याज दरों की पेशकश करने में सक्षम हैं, क्योंकि उन्हें जमा प्रमाणपत्र (सीडी), सरकारी प्रतिभूतियों, और वाणिज्यिक पत्र में निवेश करने की अनुमति है, जो बचत खाते नहीं कर सकते।
मुद्रा बाजार खातों पर ब्याज दरें परिवर्तनशील हैं, इसलिए वे मुद्रास्फीति के साथ बढ़ती या गिरती हैं । उदाहरण के लिए, उस ब्याज को चक्रवृद्धि मासिक, या दैनिक, कैसे-कैसे जमाकर्ता की वापसी पर पर्याप्त प्रभाव डाल सकता है, खासकर यदि वे अपने खाते में एक उच्च संतुलन बनाए रखते हैं।
बचत खातों के विपरीत, कई मनी मार्केट खाते कुछ चेक लेखन विशेषाधिकार प्रदान करते हैं और खाते के साथ एक डेबिट कार्ड भी प्रदान करते हैं, बहुत कुछ नियमित चेकिंग खाते की तरह।
उच्च-उपज बचत खातों और मुद्रा बाजार खातों के बीच की रेखाएं तेजी से धुंधली हो रही हैं, और आप यह सुनिश्चित करने के लिए कि आप अपने लिए सर्वश्रेष्ठ उत्पाद चुन रहे हैं, दोनों मुद्रा बाजार खातों और बचत खाता दरों की तुलना करना चाहते हैं।
मनी मार्केट बनाम चेकिंग अकाउंट्स
चेक खातों की तुलना में मुद्रा बाजार खातों का एक संभावित नकारात्मक पक्ष यह है किफेडरल रिजर्व विनियमन डी कुल जमाकर्ताओं और प्रति माह इलेक्ट्रॉनिक भुगतानों के लिए जमाकर्ताओं को सीमित करता है।प्रभावित स्थानान्तरण के प्रकार हैं: पूर्व-अधिकृत स्थानान्तरण (ओवरड्राफ्ट सुरक्षा सहित), टेलीफोन स्थानान्तरण, इलेक्ट्रॉनिक स्थानान्तरण, चेक या डेबिट कार्ड से तीसरे पक्ष को भुगतान, ACH लेनदेन और तार स्थानांतरण।सीमा से अधिक जमा करने वालों का जुर्माना लगाया जा सकता है।यदि वे जारी रखते हैं, तो बैंक को अपने स्थानांतरण विशेषाधिकारों को रद्द करने, उन्हें नियमित रूप से जाँचने या खाता बंद करने की आवश्यकता होती है।
हालांकि, जमाकर्ता व्यक्तिगत रूप से बैंक में (बैंक में), संदेशवाहक द्वारा, या एटीएम में स्थानान्तरण की एक असीमित संख्या में कर सकते हैं।वे जितने चाहें उतने डिपॉजिट भी कर सकते हैं।
मनी मार्केट अकाउंट्स बनाम म्युचुअल फंड
ऊपर वर्णित विभिन्न बैंक और क्रेडिट यूनियन खातों के विपरीत, ब्रोकरेज फर्मों और म्यूचुअल फंड कंपनियों द्वारा की पेशकश की मुद्रा बाजार म्यूचुअल फंड, FDIC- या NCUA- बीमा नहीं हैं। (बैंक म्यूचुअल फंड की पेशकश भी कर सकते हैं, लेकिन वे बीमाकृत नहीं हैं, या तो।) हालांकि, क्योंकि वे सुरक्षित अल्पकालिक वाहनों जैसे कि सीडी, सरकारी प्रतिभूतियों और वाणिज्यिक पत्र में निवेश करते हैं, उन्हें बहुत कम जोखिम माना जाता है।
मनी मार्केट अकाउंट और मनी मार्केट म्यूचुअल फंड दोनों जमाकर्ता की नकदी तक त्वरित पहुंच प्रदान करते हैं। मुद्रा बाजार खातों में पहले से उल्लेखित सरकार-शासित छह-लेन-देन-प्रति-माह सीमा होती है, जो मुद्रा बाजार म्यूचुअल फंड नहीं करते हैं। हालांकि, जो कंपनियां उन्हें पेश करती हैं, वे इस बात की सीमा तय कर सकती हैं कि जमाकर्ता कितनी बार शेयरों को भुना सकते हैं या उन्हें किसी भी चेक को लिखने की आवश्यकता होती है। मनी मार्केट म्यूचुअल फंड पर रिटर्न मनी मार्केट खातों की तुलना में अधिक होता है।
नीचे दी गई तालिका में मुद्रा बाजार खातों और अन्य प्रकार के जमा खातों में पाई जाने वाली कुछ सामान्य विशेषताओं की तुलना की गई है। क्योंकि ब्याज दरें और अन्य प्रावधान एक वित्तीय संस्थान से दूसरे में भिन्न हो सकते हैं, यह खरीदारी के लायक है।
स्रोत: इन्वेस्टोपेडिया
मनी मार्केट खातों का संक्षिप्त इतिहास
1980 के दशक की शुरुआत तक, संघीय सरकार ने ब्याज की राशि पर एक कैप या सीमा रखी, जो बैंक और क्रेडिट यूनियन अपने बचत खातों पर ग्राहकों की पेशकश कर सकते थे। कई संस्थानों ने जमा को आकर्षित करने के लिए अन्य प्रोत्साहन के साथ छोटे उपकरणों (जैसे कि टोस्टर और वफ़ल विडंबना) को बाहर कर दिया, क्योंकि वे ब्याज दरों पर आने पर मनी मार्केट म्यूचुअल फंड के साथ प्रतिस्पर्धा नहीं कर सकते थे।
1970 के दशक में पेश किया गया, मनी मार्केट म्यूचुअल फंड ब्रोकरेज और म्यूचुअल फंड कंपनियों द्वारा बेचे जाते हैं। बैंकिंग उद्योग के दबाव में, कांग्रेस ने गार्न-सेंट को पारित किया ।1982 में जर्मेन डिपॉजिटरी इंस्टीट्यूशंस एक्ट, जिसने बैंकों और क्रेडिट यूनियनों को “मनी मार्केट” दर का भुगतान करने वाले मनी मार्केट खातों की पेशकश करने की अनुमति दी, जो पिछले कैप्ड दर से अधिक थी।
मुद्रा बाजार खातों के लिए विकल्प
बैंक और क्रेडिट यूनियन कई प्रकार के खातों की पेशकश करते हैं, कुछ ऐसी विशेषताओं के साथ जो उन्हें मुद्रा बाजार खातों से बेहतर या बेहतर बना सकते हैं।
पासबुक बचत खाते
मुद्रा बाजार खातों के विपरीत, नियमित बचत खातों में आमतौर पर कोई प्रारंभिक जमा या न्यूनतम शेष राशि नहीं होती है।वे ब्याज का भुगतान भी करते हैं, हालांकि आमतौर पर एक मुद्रा बाजार खाते के रूप में नहीं।मुद्रा बाजार खातों की तरह, पासबुक बचत खाते FDIC- या NCUA- बीमित हैं। दोनों कुछ निश्चित अपवादों के साथ जमाकर्ताओं को प्रति माह छह हस्तांतरणों तक सीमित करते हैं।
हाई-यील्ड बचत खाते
कई बैंक और क्रेडिट यूनियन भी उच्च-उपज बचत खाते की पेशकश करते हैं और, संस्था के आधार पर, ब्याज दर उनके मुद्रा बाजार खातों की तुलना में बेहतर हो सकती है।उच्च-उपज बचत खाते FDIC- या NCUA- बीमित भी हैं। मुद्रा बाजार खातों की तुलना में एक संभावित नकारात्मक पक्ष यह है कि उनके पास अधिक नियम हो सकते हैं, जैसे कि प्रत्यक्ष जमा की आवश्यकता।
नियमित जाँच खाते
चेकिंग खातों का उनके मनी मार्केट कजिन्स पर एक बड़ा फायदा है- चेक, एटीएम से पैसे निकालने, वायर ट्रांसफर करने और इसके बाद होने वाले असीमित लेनदेन।वे FDIC- या NCUA- बीमित भी हैं।3 उनका मुख्य नुकसान यह है कि वे बहुत कम (अक्सर शून्य) ब्याज दर का भुगतान करते हैं।
हाई-यील्ड / हाई-इंट्रेस्ट चेकिंग अकाउंट्स
उच्च-उपज बचत खातों की तरह, ये खाते ब्याज दरों की पेशकश करते हैं जो कभी-कभी प्रतिद्वंद्वी और कभी-कभी मुद्रा बाजार खातों से अधिक होती हैं।वे उच्च-उपज बचत खातों की प्रमुख कमजोरी भी साझा करते हैं, जो यह है कि उनकी अधिक जटिल आवश्यकताएं हो सकती हैं, जैसे कि प्रत्येक महीने न्यूनतम लेनदेन लेनदेन।अक्सर वे एक टोपी भी लगाते हैं – उदाहरण के लिए, $ 5,000 – जिसके ऊपर उच्च ब्याज दर लागू नहीं होती है।अन्य मामलों में, उच्च-उपज की जांच नियमित जांच की तरह है, जिसमें असीमित चेक, डेबिट कार्ड, एटीएम एक्सेस और एफडीआईसी या एनसीयूए बीमा शामिल हैं।३
रिवार्ड चेकिंग अकाउंट
इस प्रकार के चेकिंग खाते में साइन-अप बोनस और अन्य पुरस्कार, जैसे कि उच्च पैदावार, एटीएम शुल्क प्रतिपूर्ति, एयरलाइन मील या कैशबैक की पेशकश की जा सकती है।मुख्य नकारात्मक पक्ष उच्च-उपज की जांच के समान है: उच्च शुल्क जब तक कि जमाकर्ता सभी नियमों को संतुष्ट नहीं करता है, जो संस्था द्वारा भिन्न होता है।अन्यथा, एफडीआईसी या एनसीयूए बीमा सहित एक नियमित चेकिंग खाते की तरह कार्य की जाँच करता है।३
जमा – प्रमाणपत्र
जमा का एक प्रमाण पत्र (सीडी) एक निश्चित अवधि के साथ बचत खाते की तरह है, जैसे कि तीन, छह, नौ या 12 महीने, या कई वर्षों तक 10. उस समय के लिए अपने पैसे में लॉक करने के बदले में, जमाकर्ता आम तौर पर नियमित बचत खाते के साथ ब्याज की उच्च दर प्राप्त करें।हालांकि, अगर वे अपने पैसे (या इसके कुछ हिस्से) को जल्दी वापस लेते हैं, तो वे आमतौर पर खोए हुए ब्याज के रूप में एक जुर्माना अदा करेंगे।कुछ सीडी (तरल सीडी के रूप में जानी जाती हैं) शुरुआती निकासी के लिए जमाकर्ताओं को दंडित नहीं करती हैं, लेकिन ब्याज की कम दर का भुगतान करती हैं।सीडी FDIC- या NCUA- बीमित हैं, लेकिन आम तौर पर चेक लिखने, डेबिट कार्ड के साथ फंड निकालने या प्रारंभिक खरीद के बाद शेष राशि में जोड़ने का कोई प्रावधान नहीं है।३
लगातार पूछे जाने वाले प्रश्न
क्या मनी मार्केट अकाउंट (MMAs) सुरक्षित हैं?
एक बैंक में मुद्रा बाजार खातों का बीमा संघीय सरकार की एक स्वतंत्र एजेंसी फेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉर्पोरेशन (FDIC) द्वारा किया जाता है। FDIC में कुछ प्रकार के खाते शामिल हैं, जिनमें MMAs शामिल हैं, प्रति बैंक प्रति जमाकर्ता $ 250,000 तक। यदि जमाकर्ता के पास एक ही बैंक में अन्य बीमा योग्य खाते हैं (चेकिंग, बचत, जमा का प्रमाण पत्र), तो वे सभी $ 250,000 की बीमा सीमा की ओर गिनती करते हैं। जमाकर्ताओं के लिए जो $ 250,000 से अधिक का बीमा करना चाहते हैं, उन्हें पूरा करने का सबसे आसान तरीका एक से अधिक बैंक या क्रेडिट यूनियन में खाते खोलना है । संयुक्त खातों का बीमा $ 500,000 के लिए किया जाता है।
मुद्रा बाजार खातों के क्या लाभ हैं?
MMAs उच्च ब्याज दर, बीमा सुरक्षा और चेक लेखन और डेबिट कार्ड विशेषाधिकारों सहित कई लाभ प्रदान करते हैं। बचत खातों की तुलना में अधिक ब्याज दरों का लालच MMAs के मुख्य आकर्षणों में से एक है। वे उच्च ब्याज दरों की पेशकश करने में सक्षम हैं क्योंकि उन्हें जमा (सीडी), सरकारी प्रतिभूतियों, और वाणिज्यिक पत्र के प्रमाण पत्र में निवेश करने की अनुमति है, जो बचत खाते नहीं कर सकते। MMAs धन के साथ-साथ एक ही संस्थान में कई खातों के बीच धन के हस्तांतरण में लचीलेपन की सुविधा भी प्रदान करते हैं। इसके अलावा, बचत खातों के विपरीत, कई मनी मार्केट खाते कुछ चेक राइटिंग विशेषाधिकार प्रदान करते हैं और खाते के साथ एक डेबिट कार्ड भी प्रदान करते हैं, जैसे एक नियमित जाँच खाता।
MMA के नुकसान क्या हैं?
संभावित नुकसान में सीमित लेनदेन, शुल्क, निकासी प्रतिबंध और न्यूनतम शेष आवश्यकताएं शामिल हैं। संघीय नियम प्रति माह छह हस्तांतरण और इलेक्ट्रॉनिक भुगतानों के लिए एमएमए जमाकर्ताओं को सीमित करते हैं। बैंकों और क्रेडिट यूनियनों को आमतौर पर खाता खोलने के लिए और एक निश्चित स्तर से ऊपर अपने खाते की शेष राशि रखने के लिए ग्राहकों को एक निश्चित राशि जमा करने की आवश्यकता होती है। यदि न्यूनतम न्यूनतम से कम हो जाता है, तो कई मासिक शुल्क लगाएंगे। जबकि कुछ MMAs आकर्षक दरें प्रदान करते हैं, अधिकांश अन्य उच्च-उपज वाले विकल्पों के साथ प्रतिस्पर्धा करने में सक्षम नहीं होंगे। बैंक और क्रेडिट यूनियन कई प्रकार के खातों की पेशकश करते हैं, कुछ ऐसी विशेषताओं के साथ जो उन्हें मुद्रा बाजार खातों से बेहतर या बेहतर बना सकते हैं।