पूंजी लाभ वितरण
पूंजीगत लाभ वितरण क्या है?
एक पूंजीगत लाभ वितरण एक म्यूचुअल फंड या शेयरों और अन्य परिसंपत्तियों की निधि की बिक्री से प्राप्त आय के एक हिस्से के एक एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) के माध्यम से भुगतान है। यह फंड के लेनदेन से प्राप्त आय का निवेशक हिस्सा है।
यह फंड के समग्र लाभ का हिस्सा नहीं है। फंड एक वर्ष के दौरान धन प्राप्त कर सकता है या खो सकता है, और आपका शेष तदनुसार बढ़ जाएगा या गिर जाएगा। लेकिन अगर फंड उस वर्ष के दौरान अपने किसी भी शेयर की बिक्री से प्राप्त होता है, तो वह अपने शेयरधारकों को पूंजीगत लाभ वितरण करेगा।
अपने शेयरधारकों को नियमित पूंजीगत लाभ वितरण करने के लिए कानून द्वारा म्युचुअल फंड की आवश्यकता होती है। म्यूचुअल फंड शेयरों के मालिकों के पास तत्काल भुगतान के रूप में पूंजीगत लाभ वितरण को लेने या अतिरिक्त फंड शेयरों में इसे फिर से संगठित करने का विकल्प है।
पूंजीगत लाभ वितरण को दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ या अल्पकालिक पूंजीगत लाभ के रूप में पहचाना जाएगा और यह कर योग्य है।
जो लोग वास्तव में करों का भुगतान करने से नफरत करते हैं, वे कर-कुशल फंड और अन्य कर-कुशल निवेशों पर विचार कर सकते हैं।
कैपिटल गेन्स डिस्ट्रीब्यूशन को समझना
आम तौर पर, म्यूचुअल फंड या ईटीएफ प्रत्येक वर्ष के अंत में पूंजीगत लाभ वितरण करता है। वितरण कर प्रबंधकों द्वारा कर वर्ष की अवधि के दौरान स्टॉक या अन्य परिसंपत्तियों की बिक्री की आय का प्रतिनिधित्व करता है ।
निवेशक को यह ध्यान रखना चाहिए कि पूंजीगत लाभ के वितरण में रोक लगाने के बजाय इसे निधि में फिर से लाना प्रभावी रूप से एक वापसी है। यह वितरण की राशि से आपके द्वारा निवेश की गई शुद्ध राशि को कम कर देता है।
कैपिटल गेन्स डिस्ट्रीब्यूशन के टैक्स विचार
म्यूचुअल फंड शेयरों के धारकों को पूंजीगत लाभ वितरण पर करों का भुगतान करने की आवश्यकता होती है, जो कि उनके द्वारा किए गए धन के अतिरिक्त धन को अतिरिक्त शेयरों में पुनर्निवेश किया जाता है या नहीं। नगरपालिका बांड फंड के लिए एक अपवाद है, जो संघीय स्तर पर और आमतौर पर राज्य स्तर पर कर-मुक्त हैं।
कर उस वर्ष के लिए देय नहीं हैं, यदि निवेशक फंड का मालिक IRA, 401 (k), या किसी अन्य कर-स्थगित सेवानिवृत्ति योजना के हिस्से के रूप में है। कर तब होंगे जब सेवानिवृत्ति के बाद धनराशि वापस ले ली जाएगी।
यदि फंड किसी सेवानिवृत्ति योजना में नहीं है, तो कर उस कर रिपोर्टिंग अवधि के लिए हैं।
वर्तमान आईआरएस विनियम
वर्तमान आईआरएस नियमों के तहत, पूंजीगत लाभ वितरण पर दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ के रूप में कर लगाया जाता है, चाहे किसी व्यक्ति के पास फंड के शेयरों का स्वामित्व कितना समय हो। इसका मतलब है कि व्यक्ति की साधारण आयकर दर के आधार पर कर की दर 0%, 15% या 20% है।
जो लोग वास्तव में कर चुकाने से घृणा करते हैं, वे कर-कुशल निधियों सहित कर-कुशल निवेश को देखने पर विचार कर सकते हैं । कर-कुशल कोष अपने विवरणों में इस तरह की पहचान करते हैं। वे आक्रामक विकास कोषों की तुलना में कम बार स्टॉक खरीदने और बेचने की प्रवृत्ति रखते हैं और कर-मुक्त आय के लिए कुछ नगरपालिका बांड फंड धारण कर सकते हैं।
पूंजीगत लाभ का वितरण तब भी किया जा सकता है जब वर्ष के दौरान किसी फंड का समग्र मूल्य गिर गया हो। अर्थात्, एक फंड ने कुछ शेयरों को बेचा हो सकता है जिनकी कीमत में सराहना की गई थी, लेकिन ये लाभ ऑफसेट हो सकते हैं या यहां तक कि पैसे खो चुके अन्य निवेशों द्वारा भी मिटाए जा सकते हैं।
चाबी छीन लेना
- एक पूंजीगत लाभ वितरण एक फंड की स्टॉक और अन्य परिसंपत्तियों की बिक्री की आय का हिस्सा है।
- निवेशक को वितरण पर पूंजीगत लाभ करों का भुगतान करना होगा, चाहे वे नकदी के रूप में लिए जाएं या फंड में पुनर्निवेश किया जाए।
- वितरण पर कर उस कर वर्ष में होते हैं जब तक कि निधि कर-हटाए गए सेवानिवृत्ति खाते का हिस्सा न हो।
कैपिटल गेन्स डिस्ट्रीब्यूशन और नेट एसेट वैल्यू
जैसा कि आम शेयरों में होता है, पूंजीगत लाभ और लाभांश के वितरण से वितरित राशि से फंड की शुद्ध संपत्ति मूल्य (एनएवी) घट जाती है । उदाहरण के लिए, प्रति शेयर $ 20 की शुद्ध संपत्ति मूल्य वाले एक फंड के फंड मैनेजर शेयरधारकों को $ 5 का वितरण कर सकते हैं। इससे फंड की नेट एसेट वैल्यू घटकर $ 5 से $ 15 हो जाएगी।
हालांकि यह म्यूचुअल फंड के मूल्य चार्ट पर पूर्व-लाभांश तिथि की कीमत में गिरावट के रूप में प्रकट होता है, फंड की कुल वापसी नहीं बदली है। प्रतिभूतियों पर अवास्तविक लाभ म्युचुअल फंड के शुद्ध परिसंपत्ति मूल्य को बेचने तक निर्धारित करते हैं।