कैसे टैक्स-कुशल है आपका म्यूचुअल फंड?
यद्यपि निवेश आय उत्पन्न करने का एक शानदार तरीका हो सकता है, लेकिन आपकी कमाई संभवतः किसी अन्य प्रकार की आय की तरह आयकर के अधीन है। म्यूचुअल फंड कई कारणों से एक लोकप्रिय निवेश विकल्प है, लेकिन वे वास्तव में कुछ मामलों में एक महत्वपूर्ण कर बोझ बना सकते हैं। क्योंकि व्यक्तिगत निवेशकों का म्यूचुअल फंड की निवेश गतिविधि पर कोई नियंत्रण नहीं है, इसलिए यह सुनिश्चित करना महत्वपूर्ण है कि आपका म्यूचुअल फंड कर-योग्य है।
ऐसे कई कारक हैं जो आपके म्यूचुअल फंड की कर दक्षता को निर्धारित करते हैं, जिसमें ट्रेडिंग गतिविधि की आवृत्ति, पोर्टफोलियो में प्रत्येक निवेश की दीर्घायु, और आपके फंड के वितरण के प्रकार शामिल हैं।
चाबी छीन लेना
- कम टर्नओवर अनुपात (और कम से कम एक वर्ष की संपत्ति) वाले म्युचुअल फंड पर कम पूंजीगत लाभ दरों पर कर लगाया जाता है।
- लाभांश वितरण के साथ म्युचुअल फंड अतिरिक्त आय ला सकते हैं, लेकिन वे आम तौर पर उच्च साधारण आयकर दर पर भी लगाए जाते हैं।
- कुछ मामलों में, योग्य लाभांश और सरकार या नगरपालिका बांड निवेशों के साथ म्यूचुअल फंडों को कम दरों पर कर लगाया जा सकता है, या यहां तक कि कर-मुक्त भी किया जा सकता है।
म्यूचुअल फंड आय: मूल बातें
म्यूचुअल फंड की कर-दक्षता उस फंड के लिए विशिष्ट वितरण के प्रकार पर निर्भर करती है।अपने मुनाफे पर कॉर्पोरेट आय करों का भुगतान करने से बचने के लिए, म्यूचुअल फंड को अपने सभी शुद्ध लाभ शेयरधारकों को वर्ष में कम से कम एक बार वितरित करने की आवश्यकता होती है।यह वितरण दो श्रेणियों में से एक में आता है: लाभांश वितरण, या पूंजीगत लाभ वितरण।
लाभांश वितरण तब होता है जब आपके मौजूदा फंड को लाभांश-असर वाले शेयरों और ब्याज-असर बॉन्ड में भुगतान प्राप्त होता है। इसके विपरीत, पूंजीगत लाभ वितरण तब उत्पन्न होता है जब फंड मैनेजर निवल लाभ के लिए फंड परिसंपत्तियों को बेचता है। उदाहरण के लिए, यदि फंड ने एक शेयर में $ 100,000 का निवेश किया और फिर अपने सभी शेयरों को $ 110,000 में बेच दिया, तो 10% लाभ को पूंजीगत लाभ माना जाता है ।
म्यूचुअल फंड कराधान
आपके फंड ने अपनी संपत्ति कितने समय के लिए रखी है, इसके आधार पर, म्यूचुअल फंड से प्राप्त होने वाली आय पर साधारण आय या पूंजीगत लाभ के रूप में कर लगाया जा सकता है।यह भ्रम का कारण हो सकता है क्योंकि सभी पूंजीगत लाभ वितरण पर पूंजीगत लाभ दर पर कर नहीं लगता है।
व्यक्तिगत शेयरों में निवेश करने के विपरीत, पूंजीगत लाभ कर दर के आवेदन का इस बात से कोई लेना-देना नहीं है कि आपके पास म्यूचुअल फंड में कितने समय के लिए शेयर हैं, बल्कि म्यूचुअल फंड ने अपने पोर्टफोलियो में परिसंपत्तियों को रखा है।केवल एक वर्ष या उससे अधिक के लिए आयोजित की गई परिसंपत्तियों से आपके सामान्य आयकर दर के बजाय आपकी पूंजीगत लाभ दर पर कर लगाया जाता है।इस बीच, लाभांश वितरण पर आम तौर पर सामान्य आयकर दर पर कर लगाया जाता है, जब तक कि उन्हें योग्य लाभांश नहीं माना जाता है।
फंड टैक्स दरों में अंतर
पूंजीगत लाभ कर की दरें हमेशा संबंधित आयकर दरों की तुलना में कम होती हैं, हालांकि इन दोनों दरों के बीच का अंतर अलग-अलग हो सकता है।ऐसे व्यक्ति जो $ 78,750 से कम करते हैं, उन्हें अपने पूंजीगत लाभ पर कोई कर नहीं देना पड़ता है।जो लोग $ 434,550 तक कमाते हैं, वे 15% पूंजीगत लाभ कर के अधीन होते हैं, जबकि जो लोग इससे अधिक कमाते हैं उन्हें पूंजीगत लाभ पर 20% कर का भुगतान करना होगा।
उदाहरण के लिए, मान लें कि आप $ 80,000 बनाते हैं और स्टॉक की बिक्री से निवेश आय में $ 1,000 प्राप्त करते हैं। यदि आपने एक वर्ष या उससे अधिक समय के लिए निवेश किया है, तो आपको करों में केवल 15% या 150 डॉलर का भुगतान करना होगा। यदि यह अल्पकालिक लाभ है, तो आपको $ 280 का भुगतान करना होगा।
पूंजीगत लाभ कर दर पर लगाए गए म्युचुअल फंड हमेशा साधारण आयकर दर पर लगाए गए म्यूचुअल फंड की तुलना में अधिक कर-कुशल होंगे।
कर-दक्षता कारक: एसेट टर्नओवर
अधिक कर-कुशल म्यूचुअल फंड बनाने के सबसे प्रभावी तरीकों में से एक इसकाटर्नओवर अनुपात कम करनाहै ।एक फंड का टर्नओवर अनुपात उस आवृत्ति को संदर्भित करता है जिसके साथ फंड प्रतिभूतियों को खरीदता है और बेचता है।एक फंड जो पूरे वर्ष में कई ट्रेडों को निष्पादित करता है, उच्च परिसंपत्ति कारोबार होता है।इसका परिणाम यह होता है कि अधिकांश पूंजीगत लाभ जो फंड उत्पन्न करते हैं वह अल्पकालिक लाभ होते हैं, जिसका अर्थ है कि वे आपके साधारण आयकर दर पर कर लगाए जाते हैं।
ऐसे फंड जो एक खरीद-और-पकड़ की रणनीति को लागू करते हैं और विकास शेयरों और लंबी अवधि के बॉन्ड में निवेश करते हैं, आमतौर पर अधिक कर-कुशल होते हैं क्योंकि वे ऐसी आय उत्पन्न करते हैं जो कम पूंजीगत लाभ दर पर कर योग्य होती है। जब कोई फंड कैपिटल गेन वितरित करता है, तो यह आपको फॉर्म 1099-DIV जारी करेगा, जो लंबी अवधि के लाभ के लिए वितरण की राशि को रेखांकित करता है।
बहुत सक्रिय म्यूचुअल फंड भी उच्च व्यय अनुपात रखते हैं, या धन की राशि प्रत्येक वर्ष खुद को बनाए रखने और प्रशासनिक और परिचालन लागत को कवर करने के लिए चार्ज करती है। हालाँकि इससे आपके वार्षिक करों पर बहुत अधिक प्रभाव नहीं पड़ता है, फिर भी यह आपके वित्त पर भारी पड़ सकता है।
कर-दक्षता कारक: लाभांश
यदि आपके म्यूचुअल फंड में लाभांश-भुगतान वाले शेयरों या बांडों में निवेश होता है जो समय-समय पर ब्याज का भुगतान करते हैं, जिसे कूपन भुगतान कहा जाता है, तो आपको एक वर्ष में एक या अधिक लाभांश वितरण प्राप्त होने की संभावना है। हालांकि यह नियमित आय का एक सुविधाजनक स्रोत हो सकता है, लेकिन आपके कर बिल में वृद्धि से लाभ बढ़ सकता है।
अधिकांश लाभांश साधारण आय माने जाते हैं और आपकी सामान्य कर दर के अधीन होते हैं। म्यूचुअल फंड जो लाभांश का भुगतान नहीं करते हैं वे स्वाभाविक रूप से अधिक कर-कुशल होते हैं। उन लोगों के लिए जिनके निवेश लक्ष्य नियमित आय पैदा करने के बजाय बढ़ती हुई धन की ओर बढ़ रहे हैं, लाभांश-असर वाले शेयरों या कूपन-असर बांडों के बिना धन में निवेश कर-कुशल और एक स्मार्ट कदम है।
एक मिडिल ग्राउंड: योग्य लाभांश
कुछ निवेशक फंड वितरण के प्रमुख लाभों में से एक होने के लिए लाभांश वितरण पाते हैं, लेकिन फिर भी अपने कुल कर बोझ को कम करना चाहते हैं। सौभाग्य से, कुछ लाभांश को “योग्य लाभांश” माना जा सकता है और कम पूंजीगत लाभ कर दर के अधीन हो सकता है।
लाभांश के लिए योग्य माना जाता है, उन्हें कुछ मानदंडों को पूरा करना चाहिए, जिसमें एक धारण अवधि की आवश्यकता भी शामिल है। योग्य लाभांश का भुगतान यूएस या पात्र विदेशी निगम द्वारा किया जाना चाहिए और पूर्व-लाभांश तिथि से पहले खरीदा जाना चाहिए। पूर्व-लाभांश की तारीख वह तारीख है जिसके बाद आगामी शेयर खरीद आगामी लाभांश के लिए अयोग्य है। स्टॉक को इस तारीख से 60 दिन पहले शुरू होने वाले 121-दिन की अवधि के भीतर कम से कम 60 दिनों के लिए आयोजित किया जाना चाहिए।
पूंजीगत लाभ की तरह, चाहे आपके लाभांश को योग्य माना जाता है, इसका आपके म्यूचुअल फंड के शेयरों के स्वामित्व में कितना समय है, इससे कोई लेना-देना नहीं है, बल्कि यह भी है कि फंड ने लाभांश भुगतान करने वाले शेयरों के शेयरों को कब तक खरीदा है और उन शेयरों को कब खरीदा गया था। यहां तक कि अगर आप कल म्यूचुअल फंड में शेयर खरीदते हैं और अगले सप्ताह लाभांश वितरण प्राप्त करते हैं, तो लाभांश को फंड में योग्य माना जाता है क्योंकि यह उपरोक्त होल्डिंग आवश्यकता को पूरा करता है।
एक बार फिर, म्यूचुअल फंड जो एक खरीद-और-पकड़ रणनीति को नियोजित करते हैं, वे अधिक कर-कुशल होते हैं क्योंकि वे योग्य लाभांश के साथ-साथ दीर्घकालिक लाभ उत्पन्न करने की संभावना रखते हैं।योग्य लाभांश वितरित करने वाले फंड उन्हें दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ की तरह फॉर्म 1099-डीआईवी पर रिपोर्ट करते हैं।
टैक्स-एफिशिएंसी फैक्टर: टैक्स-फ्री फंड्स
एक कर-कुशल म्युचुअल फंड के लिए अनुकूलन करने का एक और तरीका यह है कि आप उन फंडों का चयन करें जिनमें सरकार या नगरपालिका बांडों में निवेश शामिल है, जो कि संघीय संघीय कर के अधीन ब्याज नहीं उत्पन्न करते हैं। कुछ फंड केवल इस प्रकार की प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं और अक्सर उन्हें टैक्स-फ्री फंड के रूप में संदर्भित किया जाता है।
यहां तक कि अगर आपका म्यूचुअल फंड टैक्स-फ्री फंड नहीं है, तो इनमें से कुछ प्रकार की प्रतिभूतियों को शामिल करने वाले फंड कॉर्पोरेट बॉन्ड में निवेश करने वाले लोगों की तुलना में अधिक कर-कुशल होते हैं, जो आपके साधारण आयकर दर के अधीन कर योग्य ब्याज उत्पन्न करते हैं।
थोड़ा गहरा गोता लगाने के लिए, कुछ नगरपालिका बांड वास्तव में दूसरों की तुलना में अधिक कर-मुक्त हैं। जबकि सभी को संघीय आयकर से छूट दी गई है, कुछ बांड अभी भी राज्य और स्थानीय करों के अधीन हैं। आपके राज्य में स्थित सरकारों द्वारा जारी किए गए बांड, हालांकि, ट्रिपल-टैक्स-मुक्त हो सकते हैं, जिसका अर्थ है कि वे सभी कराधान से मुक्त हैं।
यदि आप म्यूचुअल फंड में निवेश करना चाहते हैं या अपनी वर्तमान होल्डिंग्स को फिर से जारी करना चाहते हैं, तो यह सुनिश्चित करने के लिए प्रत्येक फंड के पोर्टफोलियो की जांच करें कि क्या आपके निवेश कर समय पर आपको समाप्त नहीं करते हैं। अपने म्यूचुअल फंड की कर-दक्षता को अनुकूलित करने के लिए, कम टर्नओवर वाले ऐसे फंड चुनें जिनमें गैर-लाभांश असर वाले स्टॉक, शून्य-कूपन बॉन्ड और नगरपालिका बांड शामिल हों।