जैविक विकास

कार्बनिक विकास क्या है?

जैविक विकास वह कंपनी है जो उत्पादन बढ़ाकर और आंतरिक रूप से बिक्री बढ़ाकर कंपनी को प्राप्त करती है । इसमें विलय और अधिग्रहण के लिए लाभ या वृद्धि शामिल नहीं है, बल्कि कंपनी के अपने संसाधनों के माध्यम से बिक्री और विस्तार में वृद्धि शामिल है। कार्बनिक विकास अकार्बनिक विकास के विपरीत है, जो एक व्यवसाय के स्वयं के संचालन के बाहर की गतिविधियों से संबंधित विकास है।

चाबी छीन लेना

• कार्बनिक विकास आंतरिक प्रक्रियाओं के माध्यम से व्यवसाय की वृद्धि को संदर्भित करता है, अपने स्वयं के संसाधनों पर निर्भर करता है।
• जैविक विकास के लिए रणनीतियों में प्रक्रियाओं का अनुकूलन, संसाधनों का पुनः प्राप्ति और नए उत्पाद प्रसाद शामिल हैं।
• साल दर साल रेवेन्यू की तुलना और स्टोर की तुलना में ऑर्गेनिक ग्रोथ को मापा जाता है।
• कार्बनिक विकास अकार्बनिक विकास के विपरीत है, जो बाहरी विकास है, जैसे विलय और अधिग्रहण के माध्यम से।

जैविक विकास को समझना

एक कार्बनिक विकास रणनीति के भीतर से अधिकतम विकास करना चाहता है। ऐसे कई तरीके हैं जिनसे एक संगठन में कंपनी आंतरिक रूप से बिक्री बढ़ा सकती है। ये रणनीतियाँ आम तौर पर अनुकूलन, संसाधनों के पुनः प्राप्ति और नए उत्पाद प्रसाद के रूप में लेती हैं।

व्यवसाय का अनुकूलन लागत को कम करने और उत्पादों या सेवाओं के लिए उचित मूल्य निर्धारण रणनीतियों को निर्धारित करने के लिए व्यवसाय की प्रक्रियाओं में सुधार जारी रखने पर केंद्रित है। संसाधनों के पुनर्विकास में सबसे अच्छा प्रदर्शन करने वाले उत्पादों के उत्पादन के लिए धन और अन्य सामग्री आवंटित करना शामिल है, जबकि नए उत्पाद प्रसाद नए माल और सेवाओं को पेश करके एक व्यवसाय विकसित करना चाहते हैं जो मुनाफे और समग्र विकास में जोड़ देगा।

जैविक विकास व्यवसाय मालिकों को अपनी कंपनी के नियंत्रण को बनाए रखने की अनुमति देता है जबकि विलय या अधिग्रहण उनके नियंत्रण को पतला या छीन लेंगे। दूसरी ओर, जैविक विकास में अधिक समय लगता है, क्योंकि यह नए ग्राहकों को प्राप्त करने और मौजूदा ग्राहकों के साथ व्यापार का विस्तार करने की एक धीमी प्रक्रिया है। जैविक और अकार्बनिक दोनों प्रकार के विकास का संयोजन एक कंपनी के लिए आदर्श है, क्योंकि यह बाजार में हिस्सेदारी बढ़ाने के लिए केवल वर्तमान परिचालन पर निर्भर किए बिना राजस्व आधार में विविधता लाता है ।

जैविक विकास को मापने

कंपनियां आय और विकास दर का उपयोग तिमाही या वार्षिक आधार पर प्रदर्शन मेट्रिक्स के रूप में करेंगी जिससे जैविक विकास को बढ़ावा मिलेगा। जैविक बिक्री वृद्धि की खोज में अक्सर प्रचार, नई उत्पाद लाइनें या बेहतर ग्राहक सेवा शामिल होती है। इस प्रकार की वृद्धि महत्वपूर्ण है क्योंकि निवेशक यह देखना चाहते हैं कि जिस कंपनी में उनका निवेश किया जाता है, या जिसमें निवेश करने की योजना है, वह पूर्व वर्ष की तुलना में अधिक कमाई करने में सक्षम है – एक उपलब्धि जो अक्सर उच्च स्टॉक मूल्य में परिलक्षित होती है या लाभांश भुगतान में वृद्धि ।

कुछ उद्योगों में, विशेष रूप से खुदरा में, 13-सप्ताह की अवधि में तुलनात्मक वृद्धि या कम्प के रूप में कार्बनिक विकास को मापा जाता है । तुलनीय-स्टोर बिक्री, और कभी-कभी समान-स्टोर बिक्री, मौजूदा दुकानों की राजस्व वृद्धि को एक चयनित अवधि में देती है। दूसरे शब्दों में, comps नए स्टोर के उद्घाटन या विलय और अधिग्रहण (M & A) से वृद्धि का कारक नहीं है।

वास्तविक विश्व उदाहरण

निवेशक जैसे कि वॉलमार्ट, कॉस्टको और अन्य बड़े-बॉक्स रिटेलर रिपोर्ट तिमाही आधार पर निवेशकों और विश्लेषकों को उनके जैविक विकास का अनुमान देते हैं।31 जनवरी, 2020 को समाप्त हुए 53 हफ्तों में वॉलमार्ट ने अपनी बिक्री में 2.5% की वृद्धि की, ईंधन को छोड़कर- जैविक विकास का एक स्पष्ट उदाहरण जो वॉलमार्ट के सीईओ ने इन-स्टोर अनुभव में सुधार करके नए स्टोर उद्घाटन पर बिक्री पर रणनीतिक ध्यान केंद्रित करने के लिए जिम्मेदार ठहराया। ग्राहकों के लिए।

कार्बनिक विकास बनाम अकार्बनिक विकास का निवेश विश्लेषण

यदि कंपनी ए 5% की दर से बढ़ रही है और कंपनी बी 25% की दर से बढ़ रही है, तो अधिकांश निवेशक कंपनी बी में निवेश करना पसंद करेंगे। धारणा यह है कि कंपनी ए कंपनी बी की तुलना में धीमी दर से बढ़ रही है, और इसलिए वापसी की दर कम है ।

हालांकि, विचार करने के लिए एक और परिदृश्य है। क्या होगा यदि कंपनी बी ने राजस्व में 25% की वृद्धि की क्योंकि उसने अपने प्रतिस्पर्धी को $ 12 बिलियन में खरीदा? वास्तव में, कंपनी बी ने अपने प्रतिस्पर्धी को खरीदा क्योंकि कंपनी बी की बिक्री में 5% की कमी थी।

कंपनी बी बढ़ रही हो सकती है, लेकिन इसके विकास से बहुत अधिक जोखिम जुड़ा हुआ प्रतीत होता है, जबकि कंपनी ए अधिग्रहण के बिना 5% बढ़ रही है या अधिक ऋण लेने की आवश्यकता है। कंपनी बी की तुलना में बहुत धीमी दर से बढ़ने पर भी कंपनी ए बेहतर निवेश है। कुछ निवेशक अतिरिक्त जोखिम लेने के लिए तैयार हो सकते हैं, लेकिन अन्य लोग सुरक्षित निवेश का विकल्प चुनते हैं।

इस उदाहरण में, कंपनी ए, सुरक्षित निवेश, जैविक विकास के माध्यम से राजस्व में 5% की वृद्धि हुई। विकास को विलय या अधिग्रहण की आवश्यकता नहीं थी और कंपनी के मौजूदा उत्पादों की मांग में वृद्धि के कारण हुई। कंपनी B ने राजस्व में 5% की कमी देखी, जो कि जैविक विकास में गिरावट है। पैसा उधार लेकर अधिग्रहण के कारण कुल मिलाकर वृद्धि हुई। कंपनी बी की वृद्धि पूरी तरह से अपने व्यावसायिक मॉडल के बजाय अधिग्रहण पर निर्भर है, जो निवेशकों के लिए अनुकूल नहीं हो सकती है।