मनी मार्केट अकाउंट के बारे में 5 गलतफहमी

निवेश करना एक जोखिम भरा प्रयास हो सकता है। किसी भी निवेश वाहन के लिए प्रतिबद्धता बनाने से पहले आपको कई अलग-अलग कारकों पर विचार करना होगा। यदि आप शेयरों में निवेश करते हैं, तो आपको बाजार और आर्थिक अस्थिरता का जोखिम उठाना होगा। बांड ब्याज दर और मुद्रास्फीति जोखिम दोनों को अपने साथ ले जाते हैं। लेकिन अगर आप किसी ऐसी चीज के लिए बाजार में हैं, जो काफी सुरक्षित है, तो हमेशा मनी मार्केट खाता है।

मुद्रा बाजार खाते हमारे पैसे को सुरक्षित और तरल रखने के उपयोगी उद्देश्य की पूर्ति करते हैं। लेकिन उन्हें अक्सर गलत समझा जाता है और दुरुपयोग किया जाता है। लेकिन वे क्या हैं? और जब आप इन कम ब्याज वाले वाहनों में निवेश करते हैं, तो आप कुछ गलतियों से कैसे बचते हैं?

मनी मार्केट खातों की बात करें तो निवेशक पांच सबसे बड़ी गलतियों के बारे में जानने के लिए पढ़ें। 

मुद्रा बाजार खाते क्या हैं?

सबसे पहले, इन खातों को समझना महत्वपूर्ण है और वे क्या प्रदान करते हैं। मुद्रा बाजार खाते बैंकों और क्रेडिट यूनियनों में रखे खाते हैं । अक्सर मनी मार्केट डिपॉजिट अकाउंट (MMDA) के रूप में जाना जाता है, वे अक्सर उन विशेषताओं के साथ आते हैं जो उन्हें अन्य बचत खातों से अलग बनाते हैं । उन्हें अस्थायी रूप से आपके धन को रखने के लिए एक महान स्थान माना जाता है, खासकर जब बाजार अस्थिरता के साथ उग्र होता है और आप किसी अन्य सुरक्षित आश्रय के बारे में सुनिश्चित नहीं हो सकते।

जब आप एक मनी मार्केट खाता रखते हैं, तो आप निश्चित हो सकते हैं कि आपका शेष राशि फेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉर्पोरेशन (FDIC) द्वारा $ 250,000 तक का बीमा किया जाता है। आम तौर पर एक आवश्यक न्यूनतम शेष राशि होती है।एक निवेशक जिसका शेष न्यूनतम से कम हो जाता है, वह आमतौर पर शुल्क लगाता है।

कई एमएम खाते चेक-राइटिंग क्षमता और डेबिट कार्ड के साथ आते हैं।एक निवेशक के पासफेडरल रिजर्व रेग्युलेशन डी के अनुसार, सीमित मात्रा में लेन-देन होता है – प्रति माह कुल छह हस्तांतरण और इलेक्ट्रॉनिक भुगतान।निर्धारित सीमा से अधिक करने वाले उपभोक्ताओं पर शुल्क लगाया जाता है।

ये खाते ब्याज-असर वाले हैं – आम तौर पर एकल-अंक रिटर्न – और पारंपरिक बचत खाते की तुलना में थोड़ा अधिक भुगतान कर सकते हैं। ऐसा इसलिए है क्योंकि वे ट्रेजरी बॉन्ड्स (टी-बॉन्ड्स) जैसे कम जोखिम वाले, स्थिर फंड में निवेश कर सकते हैं और आमतौर पर बचत खाते की तुलना में अधिक ब्याज दर का भुगतान करते हैं। जबकि रिटर्न ज्यादा नहीं हो सकता है, अनिश्चितता के समय में मुद्रा बाजार खाते अभी भी बहुत अच्छे विकल्प हैं ।

चाबी छीन लेना

• मुद्रा बाजार खाते अलग-अलग सुविधाओं के साथ नियमित बचत खातों की तरह हैं जो उन्हें अलग करते हैं।
• निवेशकों को एक निर्दिष्ट अवधि के लिए एक न्यूनतम शेष राशि रखना चाहिए और लेनदेन की संख्या तक सीमित है।
• मनी मार्केट अकाउंट मनी मार्केट फंड नहीं हैं, जो म्यूचुअल फंड की तरह हैं।
• इन खातों में मुद्रास्फीति जोखिम का भी खतरा होता है, और इसे निवेश के प्रमुख स्रोत के रूप में इस्तेमाल नहीं किया जाना चाहिए।

वे मनी मार्केट फंड नहीं हैं

मनी मार्केट फंड के लिए मनी मार्केट अकाउंट को मिस करना आम बात है, लेकिन दोनों वित्तीय साधनों के बीच महत्वपूर्ण अंतर हैं। 

एक  मुद्रा बाजार फंड  एक आपसी कम जोखिम वाले, कम रिटर्न निवेश की विशेषता फंड है।ये फंड बहुत ही तरल संपत्ति में निवेश करते हैं जैसे नकद और नकद समकक्ष प्रतिभूतियां।वे आम तौर पर उच्च क्रेडिट रेटिंग वाले ऋण-आधारित प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं जो अल्पकालिक में परिपक्व होते हैं।एमएम फंड में और बाहर निकलना अपेक्षाकृत आसान होता है, क्योंकि इसमें पदों से जुड़े भार नहीं होते हैं। 

अक्सर, हालांकि, निवेशक मनी मार्केट सुनेंगे और मान लेंगे कि उनका पैसा पूरी तरह से सुरक्षित है।लेकिन यहमुद्रा बाजार के धन केसाथ सही नहीं है।इस प्रकार के खाते अभी भी एक निवेश उत्पाद हैं, और जैसे कि एफडीआईसी की कोई गारंटी नहीं है।

मनी मार्केट फंड रिटर्न बाजार की ब्याज दरों पर निर्भर करता है। उन्हें विभिन्न प्रकारों में वर्गीकृत किया जा सकता है जैसे कि प्राइम मनी फंड जो फ्लोटिंग-रेट डेट में निवेश करते हैं और गैर-ट्रेजरी एसेट्स के वाणिज्यिक पेपर, या ट्रेजरी फंड्स जो मानक यूएस ट्रेजरी-जारी किए गए ऋण जैसे बिल, बॉन्ड और नोट्स में निवेश करते हैं।

महंगाई की मार

एक आम ग़लतफ़हमी यह मान रही है कि मुद्रा बाजार के खाते में पैसा रखना आपको मुद्रास्फीति के खिलाफ सुरक्षा प्रदान करता है। लेकिन यह सच नहीं है।

कई लोग यह तर्क देते हैं कि बैंक में छोटी-मोटी ब्याज कमाने के बजाय बेहतर है कि कोई ब्याज न कमाए, लेकिन लंबी अवधि में मुद्रास्फीति को समाप्त करना वास्तव में मुद्रा बाजार के खाते की बात नहीं है। जून की तुलना में 2019-1.8% में मुद्रास्फीति की दर कम है, जबकि 20 वर्षीय ऐतिहासिक औसत मुद्रास्फीति दर 2.24% है । इस बीच, औसत मुद्रा बाजार खाता 2%  ब्याज के तहत भुगतान करता है । इसलिए, मुद्रा बाजार खाते में बैठे पैसे से मुद्रास्फीति को पछाड़ने की संभावना नहीं है। 

उदाहरण के लिए, मान लें कि मुद्रास्फीति 20-वर्ष के ऐतिहासिक औसत से कम है। इस स्थिति में भी, इन खातों पर ब्याज दर बैंक खाते के मूल इरादे को प्रभावित करने के साथ-साथ कम कर देता है। इसलिए जब मुद्रा बाजार खाते सुरक्षित निवेश होते हैं, तो वे वास्तव में आपको मुद्रास्फीति से नहीं बचाते हैं।

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मुद्रा बाजार खाते में निवेश आपको मुद्रास्फीति से सुरक्षित नहीं करता है।

सिर्फ राइट बैलेंस

मुद्रास्फीति की बदलती दरें मुद्रा बाजार खातों की प्रभावकारिता को प्रभावित कर सकती हैं। संक्षेप में, इन खातों में आपकी पूंजी का उच्च प्रतिशत होना अक्षम है। लेकिन उन्हें पारंपरिक बचत खातों की तुलना में बड़े न्यूनतम बैलेंस की आवश्यकता होती है।

छह से 12 महीने के रहने वाले खर्चों को आम तौर पर उन राशि के लिए अनुशंसित किया जाता है जिन्हें अप्रत्याशित आपात स्थितियों और जीवन की घटनाओं के लिए इस प्रकार के खातों में नकद में रखा जाना चाहिए। इसके अलावा, पैसा अनिवार्य रूप से बैठा है और अपना मूल्य खो रहा है।

एक सुरक्षा कंबल के रूप में पैसा

कई उदाहरणों में, हमें विश्वास है कि पैसे जमा करना सबसे उपयोगी दृष्टिकोण है। लेकिन यह जरूरी नहीं है कि सच है, खासकर जब यह पैसा बाजार या मानक बचत खातों में पैसे बचाने के लिए आता है। पैसा होना मुश्किल है कि आपने खुले बाजार में जोर लगाने के लिए कड़ी मेहनत की है, इसके साथ आने वाली सभी अनिश्चितताओं के संपर्क में है। दुर्भाग्य से, लोग अक्सर इसे निवेश करने के बजाय बहुत लंबे समय के लिए अपने नकद पदों पर रहते हैं, और यह सब डर के कारण होता है।

ग्रेट मंदी ने पहले से ही सावधान निवेशकों को कैश-होर्डिंग खरगोश छेद में आगे बढ़ाया। लेकिन आपके पैसे पर उच्च-उपज रिटर्न केवल विविध निवेशों से आ सकता है। पचास साल पहले, आप हर दिन थोड़ा-थोड़ा करके पैसे निकाल सकते थे और आश्वस्त रहें कि आप ठीक होंगे, लेकिन आधुनिक समय हमारी वित्तीय स्थिरता के लिए एक अलग भविष्य तय करता है। आज, चुनौती यह है कि हमारे प्राकृतिक पलटा को बाहर निकालना है। 

इसे विभाजित करें

संपत्ति का विविधीकरण निवेश के मूलभूत कानूनों में से एक है। कैश अलग नहीं है। यदि आप अपने सभी पैसे को मनी मार्केट खातों में रखने पर जोर देते हैं, तो किसी भी खाते को $ 250,000 की FDIC- बीमित राशि से अधिक नहीं रखना चाहिए। जितना हो सके अपने पैसे का बीमा करने के लिए कई बैंक खातों वाले परिवारों या सम्पदाओं को देखना असामान्य नहीं है।

इस रणनीति का उपयोग करके, पैसे को तीन “बाल्टियों” में विभाजित करना उपयोगी साबित हो सकता है। शॉर्ट-टर्म (एक से तीन साल), मिड-टर्म (चार से 10 साल, और लॉन्ग-टर्म (10 साल से अधिक) के लिए पैसा अलग रखने से निवेशकों को और अधिक तार्किक दृष्टिकोण मिल सकता है कि कब तक और कैसे? बहुत पैसा बचाना पड़ता है। अधिक सामरिक दृष्टिकोण अपनाने के लिए, हम एक ही बाल्टी लगा सकते हैं और यथार्थवादी तरीके से जोखिम के लिए आपकी सहनशीलता का आकलन कर सकते हैं। 

अन्य कम जोखिम वाले निवेश वाहनों जैसे कि वार्षिकी, जीवन बीमा पॉलिसी, बॉन्ड या ट्रेजरी बॉन्ड में दीर्घकालिक पैसा लगाने पर विचार करें । नकदी में रखे गए आपके पैसे के मूल्य को खोने के जोखिम को रोकने के लिए अपने शुद्ध मूल्य को विभाजित करने के लिए अनगिनत विकल्प हैं। मुद्रा बाजार खातों से अलग कई निवेश वाहन उच्च ब्याज देते हैं। अधिक सहिष्णु निवेशकों या उन लोगों के लिए जो लघु और मध्यम शर्तों के लिए कुछ पैसे रखना चाहते हैं, ऐसे फंड और निवेश रणनीतियां हैं जो रिटर्न प्रदान कर सकती हैं, जो कि आप चाहते हैं-समय और अस्थिरता के लिए आपका पेट। ये दृष्टिकोण, पैसे को आपके जीवन की प्रत्येक अवधि के लिए लगातार आगे बढ़ाने के साथ, वर्तमान और भविष्य की मुद्रास्फीति को दूर करने में मदद कर सकते हैं, जबकि पैसे को अपने मूल्य को खोने से बचाते हैं। किसी भी तरह से, इन उत्पादों की पूरी समझ के लिए उत्सुक होने के नाते आप अपने लिए सही निर्णय लेने की अनुमति देंगे।

तल – रेखा

मुद्रा बाजार खाते एक विलक्षण उद्देश्य की पूर्ति करते हैं: अपने पैसे पार्क करने के लिए। पैसा, हालांकि, कुछ भी नहीं करता है जब तक कि इसे स्थानांतरित नहीं किया जाता है, और अंततः निवेशक को अपने विकल्पों पर शोध करने और अधिक विविध निवेश करने की आवश्यकता होगी।