वार्षिक कुल रिटर्न

वार्षिक कुल रिटर्न क्या है?

एक वार्षिक कुल रिटर्न एक निश्चित समयावधि में प्रत्येक वर्ष एक निवेश द्वारा अर्जित की गई ज्यामितीय औसत राशि है। वार्षिक रिटर्न फॉर्मूला की गणना एक ज्यामितीय औसत के रूप में की जाती है, यह दर्शाने के लिए कि यदि वार्षिक रिटर्न में चक्रवृद्धि हुई तो निवेशक किस अवधि में कमाएगा। एक वार्षिक कुल रिटर्न केवल निवेश के प्रदर्शन का एक स्नैपशॉट प्रदान करता है और निवेशकों को इसकी अस्थिरता या कीमत में उतार-चढ़ाव का कोई संकेत नहीं देता है।

वार्षिक कुल रिटर्न को समझना

वार्षिक कुल रिटर्न को समझने के लिए, हम दो म्यूचुअल फंडों के काल्पनिक प्रदर्शनों की तुलना करेंगे। नीचे दो फंडों के लिए पांच साल की अवधि में वापसी की वार्षिक दर है:

म्यूचुअल फंड ए रिटर्न: 3%, 7%, 5%, 12% और 1%

म्यूचुअल फंड बी रिटर्न: 4%, 6%, 5%, 6% और 6.7%

दोनों म्यूचुअल फंडों में 5.5% की वार्षिक दर है, लेकिन म्यूचुअल फंड ए बहुत अधिक अस्थिर है। इसका मानक विचलन 4.2% है, जबकि म्यूचुअल फंड बी का मानक विचलन केवल 1% है। यहां तक ​​कि एक निवेश की वार्षिक रिटर्न का विश्लेषण करते समय, जोखिम के आंकड़ों की समीक्षा करना महत्वपूर्ण है।

वार्षिक रिटर्न फॉर्मूला और गणना

रिटर्न की वार्षिक दर की गणना करने के सूत्र को केवल दो चर की आवश्यकता होती है: किसी निश्चित समय के लिए रिटर्न और निवेश का समय। सूत्र है:

उदाहरण के लिए, म्यूचुअल फंड ए के रिटर्न की वार्षिक दरें ऊपर लें। एक विश्लेषक उपयुक्त रिटर्न के साथ “आर” चर में से प्रत्येक को प्रतिस्थापित करता है, और निवेश की संख्या के साथ “एन” निवेश किया गया था। इस मामले में, पांच साल। म्यूचुअल फंड ए की वार्षिक वापसी की गणना निम्नानुसार की जाती है:

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