जमा प्रमाण पत्र (सीडी)
जमा (सीडी) का ब्रोकेड सर्टिफिकेट क्या है?
जमा ( सीडी ) का ब्रोकेड सर्टिफिकेट एक सीडी है जो एक निवेशक ब्रोकरेज फर्म के माध्यम से या बैंक के अलावा किसी अन्य बिक्री प्रतिनिधि से खरीदता है। यद्यपि बैंक अभी भी सीडी की शुरुआत करता है, लेकिन यह नए निवेशकों को आकर्षित करने के लिए प्रोत्साहन की पेशकश करने वाली फर्मों को बेचता है । ब्रोकर एक बैंक के साथ काफी राशि का निवेश करता है, फिर उस निवेश को छोटे टुकड़ों में बेचकर कई प्रकार के निवेशकों को सीडी के रूप में बेच देता है।
चाबी छीन लेना
- एक ब्रोकेड सीडी एक सीडी है जो एक निवेशक ब्रोकरेज फर्म या बिक्री प्रतिनिधि के माध्यम से सीधे बैंक से खरीदता है।
- एक बैंक अभी भी एक ब्रोकेड सीडी की शुरुआत करता है, लेकिन इसे उन फर्मों को बेचता है जो संभावित निवेशकों को खोजने की कोशिश कर रहे हैं।
- ब्रोकेड सीडी आमतौर पर नियमित सीडी से अधिक उपज देती हैं क्योंकि वे अधिक प्रतिस्पर्धी बाजार में हैं।
- ब्रोकेड सीडी आमतौर पर पारंपरिक बैंक सीडी की तुलना में अधिक लचीलापन प्रदान करते हैं।
- ब्रोकर की गई सीडी का लचीलापन निवेशकों के लिए गलतियाँ करना आसान बना सकता है।
ब्रोकेड सीडी को समझना
ब्रोकेर्ड सीडी आमतौर पर बैंक सीडी की तुलना में अधिक उपज देती हैं, क्योंकि वे अधिक प्रतिस्पर्धी बाजार में हैं। ब्रोकर ने बैंक के साथ एक बड़ी राशि का निवेश किया है, और यह छोटी मात्रा की तुलना में अधिक ब्याज उत्पन्न करता है। सभी सीडी के साथ, धारकों को परिपक्वता पर ब्याज के साथ पूरा मूलधन प्राप्त होता है।
सामान्य तौर पर, सीडी बचत प्रमाणपत्र हैं। जबकि कई खुदरा बैंक सीडी की पेशकश करते हैं, वे अन्य वित्तीय सेवाओं की तुलना में अधिक जटिल हैं, जैसे कि चेकिंग और बचत खाते। सीडी में एक निश्चित परिपक्वता तिथि और निश्चित ब्याज दर होगी। वे किसी भी संप्रदाय में जारी किए जा सकते हैं और निवेश की न्यूनतम आवश्यकताएं हो सकती हैं। एक सीडी के धारक एक जुर्माना का भुगतान किए बिना निवेश की परिपक्वता तिथि तक धन तक नहीं पहुंच सकते हैं। हालांकि, ब्रोकेड सीडी आमतौर पर द्वितीयक बाजार पर बेची जा सकती हैं ।
सीडी कोप्रत्येक बैंक में प्रति व्यक्ति $ 250,000 तकफेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉर्पोरेशन ( FDIC )द्वारा बीमा किया जाता है।Brokered CD तकनीकी रूप से FDIC- बीमित नहीं हैं।हालांकि, बैंक से ब्रोकर की अंतर्निहित सीडी खरीद का बीमा किया जाता है।इससे उन्हें आर्थिक रूप से मजबूत कंपनी से खरीदना आवश्यक हो जाता है।
प्लस साइड पर, एक ब्रोकर के पास अक्सर विभिन्न बैंकों से कई सीडी में निवेश होता है। अमीर निवेशक प्रत्येक बैंक के लिए $ 250,000 की FDIC बीमा सीमा के साथ, विभिन्न बैंकों से दलाली वाली सीडी के बीच अपना पैसा फैला सकते हैं। यह रणनीति वास्तव में कई बैंकों में खाते खोलने और अमेरिकी ट्रेजरी बांड खरीदने की तुलना में अधिक लाभदायक है ।
एक ब्रोकेड सीडी के लाभ
ब्रोकेड सीडी आमतौर पर पारंपरिक बैंक सीडी की तुलना में अधिक लचीलापन प्रदान करते हैं। उदाहरण के लिए, ब्रोकेड सीडी में बैंक सीडी की तुलना में अधिक लंबी शर्तें हो सकती हैं, कुछ मामलों में 20 से 30 साल तक।
ब्रोकेड सीडी के लिए द्वितीयक बाजार भी जल्दी पैसा निकालने के लिए बहुत आसान बनाता है। द्वितीयक बाजार पर बेचने के लिए कोई वास्तविक जुर्माना नहीं है, लेकिन कभी-कभी बिक्री शुल्क कम होता है।
यदि ब्याज दरें गिरती हैं, तो आप परिपक्वता तक पहुंचने से पहले एक ब्रोकेड सीडी बेचते समय भी लाभ कमा सकते हैं।
ब्रोकर की गई सीडी में भी अक्सर मानक बैंक सीडी की तुलना में अधिक पैदावार होती है। अधिकांश अल्पकालिक सीडी के स्वाभाविक रूप से कम जोखिम को देखते हुए, यह पर्याप्त लाभ है।
एक टूटी हुई सीडी का नुकसान
ब्रोकर की गई सीडी का लचीलापन निवेशकों के लिए गलतियाँ करना आसान बना सकता है। विशेष रूप से, एक दीर्घकालिक ब्रोकेड सीडी खरीदने से निवेशकों को ब्याज दर जोखिम का पता चलता है । यदि किसी निवेशक को बढ़ती ब्याज दरों के कुछ वर्षों के बाद द्वितीयक बाजार में बेचना पड़ता है, तो 20 साल की ब्रोकेड सीडी की कीमत में काफी कमी आ सकती है।
ब्याज दरों में गिरावट होने पर एक अलग जोखिम होता है। कई ब्रोकेड सीडी कॉल करने योग्य सीडी हैं, इसलिए जारीकर्ता शायद इसे कॉल और पुनर्वित्त करना चाहेगा यदि ब्याज दरें नीचे जाती हैं।
अगर निवेशकों को सावधान नहीं किया जाता है, तो ब्रोकर्ड सीडी पारंपरिक बैंक सीडी की तुलना में बहुत जोखिम भरा हो सकता है।
कुछ निवेशक उपभोक्ता वस्तुओं पर पैसा खर्च करने से रोकने के लिए शुरुआती सीडी निकासी से जुड़े दंड पर भरोसा करते हैं। ब्रोकर की गई सीडी इस अनुशासन को प्रदान नहीं कर सकती हैं क्योंकि उन्हें द्वितीयक बाजार पर बेचा जा सकता है।
ब्रोकेड सीडी पर अर्जित ब्याज को कंपाउंड नहीं किया जाता है, क्योंकि यह बैंक सीडी के साथ है। यदि आप ब्रोकेड सीडी से चक्रवृद्धि ब्याज चाहते हैं, तो आपको अपनी कमाई को दूसरे खाते में फिर से लाना होगा।
ब्रॉकरेड सीडी बनाम बुल सीडी
एक ब्रोकेड सीडी को एक बैल सीडी के साथ भ्रमित नहीं किया जाना चाहिए। एक बैल सीडी की ब्याज दर अपने अंतर्निहित बाजार सूचकांक के मूल्य के साथ सीधे संबद्ध होती है, जो इसे बाजार से जुड़ी सीडी बनाती है । कई बैल सीडी में निवेशकों को न्यूनतम दर की गारंटी दी जाती है, साथ ही बाजार सूचकांक द्वारा लाभ का एक प्रतिशत निर्धारित किया जाता है। ब्याज दर एक बैल सीडी के धारक को प्राप्त होती है क्योंकि बाजार सूचकांक का मूल्य बढ़ जाता है।
ब्रोकरेड सीडी बनाम भालू सीडी
इसके विपरीत, एक भालू सीडी की ब्याज दर उसके अंतर्निहित बाजार सूचकांक के मूल्य के विपरीत दिशा में चलती है। इस परिदृश्य में, सीडी पर भुगतान की गई ब्याज दर तभी बढ़ती है जब अंतर्निहित बाजार सूचकांक घटता है। निवेशक मुख्य रूप से सट्टा और हेजिंग के लिए सीडी का चयन करेंगे।
भालू की सीडी वांछनीय हो सकती है यदि एक निवेशक के पास एक लंबी स्थिति है जो अंतर्निहित बाजार सूचकांक के लिए अत्यधिक सहसंबद्ध है। एक भालू सीडी में अतिरिक्त नकदी का निवेश करने से कहीं और नुकसान उठाने में मदद मिल सकती है।
ब्रॉकरेड सीडी बनाम यांकी सीडी
एक यांकी बॉन्ड के समान, एक यांकी सीडी संयुक्त राज्य अमेरिका में एक विदेशी बैंक की शाखा या एजेंसी द्वारा अमेरिकी निवेशकों को जारी की जाती है।हालाँकि, बेची जाने वाली सीडी के साथ, दूसरी पार्टी को आउटसोर्स नहीं किया जाता है।एक यांकी सीडी को अमेरिकी डॉलर में दर्शाया गया है।कई विदेशी कंपनियां यांकी सीडी जारी करके अमेरिकी निवेशकों से पूंजी जुटाने का विकल्प चुनती हैं।