बिल्डिंग एंड लोन एसोसिएशन (B & L)
बिल्डिंग एंड लोन एसोसिएशन (B & L) क्या है?
भवन और ऋण संघों (B & Ls) पारस्परिक रूप से वित्तीय संस्थान (FIs) थे जिन्होंने 1830 के दशक से 1930 के दशक तक होम लोन की पहुंच को काफी बढ़ा दिया था। “आपसी आत्म-सहायता” की भावना से प्रेरित, प्रतिभागियों ने अपने पैसे जमा किए- आम तौर पर छोटे, क्षेत्रीय बी एंड एलएस के भीतर और बदले में लाभांश प्राप्त करने और एक बंधक निकालने के लिए पात्र बन गए ।
1930 के दशक के मध्य से, B & Ls ने संघीय बचत और ऋण (S & L) संस्थानों में प्रवेश करना शुरू कर दिया , जिसमें अमेरिकी सरकार से चार्टर था और संघीय जमा बीमा पर निर्भर था।
चाबी छीन लेना
- भवन और ऋण संघों (B & Ls) पारस्परिक रूप से वित्तीय संस्थान (FIs) थे, जिन्होंने 1830 से 1930 के दशक में होम लोन की पहुंच को काफी बढ़ा दिया था।
- प्रतिभागियों ने अपने पैसे जमा किए और बदले में लाभांश प्राप्त करने और एक बंधक लेने के लिए पात्र बन गए।
- ग्रेट डिप्रेशन ने कई B & Ls को कड़ी टक्कर दी क्योंकि उन्होंने अपने सदस्यों के हितों को लाभ कमाने के लिए आगे रखा।
- B और Ls फेडरेशन की बचत और ऋण संघों (S & Ls) में आज हम जानते हैं कि महामंदी के बाद संघटित रूप से विनियमित हो गए।
बिल्डिंग एंड लोन एसोसिएशन (B & L) को समझना
एक B & L, जिसे थ्रिफ्ट के रूप में भी जाना जाता है , इसकी शुरुआत तब होती है जब व्यक्तियों का एक पूल सदस्यता शुल्क का भुगतान करने के लिए सहमत होता है और निश्चित संख्या में ऐसे शेयरों की सदस्यता लेता है, जिनमें पूर्व निर्धारित परिपक्वता मूल्य होता है। सदस्यों को तब तक प्रत्येक माह एक निश्चित राशि का भुगतान करने के लिए बाध्य किया जाता है जब तक कि उनके शेयरों की परिपक्वता मूल्य नहीं हो जाता।
यदि कोई व्यक्ति पांच शेयर निकालता है, तो प्रत्येक में $ 600 की परिपक्वता मूल्य के साथ, वे $ 3,000 तक का ऋण ले सकेंगे। इन संघों की पूँजी की मात्रा में सीमाओं के कारण, सदस्यों को आम तौर पर होम लोन लेने के क्रम में अन्य सदस्यों के साथ-साथ, विशेष रूप से, बारी-बारी से लेना होगा। यदि उनके पास अभी भी शेयरों पर पैसा बकाया है, तो वे नोट बंद होने तक उन्हें भुगतान करना जारी रखेंगे।
B & Ls काफी हद तक एक शेयर-संचय मॉडल पर निर्भर करता था, जिसके तहत सदस्य एसोसिएशन में शेयर खरीदने के लिए प्रतिबद्ध थे और बाद में घर खरीदने के लिए उन शेयरों के मूल्य के खिलाफ उधार लेने का अधिकार था।
पहले B & Ls को “टर्मिनेटिंग” या बंद-समाप्त योजनाओं के रूप में संरचित किया गया था, जब सभी ऋण यह समाप्त हो गए थे। हालांकि, 1800 के दशक के मध्य तक, तथाकथित “धारावाहिक योजनाएं” अस्तित्व में आ गईं, जिसने समय-समय पर नए शेयर जारी किए जिनकी अपनी समाप्ति तिथि थी। आखिरकार, इनसे “स्थायी योजनाओं” का मार्ग प्रशस्त हुआ, जहाँ सदस्य जब चाहें शामिल हो सकते हैं।
भवन और ऋण संघों का इतिहास (B & Ls)
औद्योगिक क्रांति के दौरान यूनाइटेड किंगडम में प्रचलित ब्रिटिश बिल्डिंग सोसायटी द्वारा B & Ls प्रभावित थे । बड़े डाउन पेमेंट और शॉर्ट रीपेमेंट पीरियड- अक्सर डिपॉजिटरी बैंकों द्वारा पांच साल या उससे कम की अवधि के लिए मध्यम-वर्ग के गृहस्वामी के लिए एक महत्वपूर्ण बाधा साबित हुई। भवन समितियों ने पारंपरिक बैंकिंग प्रणाली को दरकिनार कर सदस्यों को शेयर खरीदने और घर खरीदने पर उनके मूल्य के लिए उधार लेने की अनुमति दी।
1831 में दो अंग्रेजी मूल के कारखाने के श्रमिकों ने फिलाडेल्फिया में पहले अमेरिकी B & L का गठन किया। जल्द ही ये स्थानीय सहकारी समितियाँ पूरे पूर्वोत्तर और मध्य-अटलांटिक में बस जाएंगी। 1870 के दशक तक, B & Ls अधिकांश राज्यों में आबाद हो गया था।
इस समय के आसपास कुशल मजदूरों की बढ़ती आय से B & Ls की वृद्धि हुई थी। हालांकि वे आम तौर पर बैंक ऋण के लिए आवश्यक भुगतान को कम नहीं कर सकते थे, उनकी बढ़ी हुई कमाई ने धन के इस वैकल्पिक स्रोत के माध्यम से अचल संपत्ति खरीदना संभव बना दिया ।
1927 में B & Ls का उपयोग अपने शीर्ष पर पहुंच गया जब उनमें से 12,804 देश भर में बिखरे हुए थे, 11 मिलियन से अधिक सदस्य थे। हालांकि, एक दशक के भीतर, यह प्रभाव बहुत कम हो जाएगा।
भवन और ऋण (बी एंड एलएस) बनाम बचत और ऋण (एस एंड एलएस)
ग्रेट डिप्रेशन और B & L बैलेंस शीट के बिगड़ने के जवाब में, सरकार ने एक नए प्रकार के ऋणदाता: संघीय S & L संस्थानों के लिए चार्टर्स की पेशकश शुरू की। जबकि उद्योग पहले संघीय विनियमन को स्वीकार करने में अनिच्छुक था, लाभ अंततः स्पष्ट हो गया।
एक के लिए, कैश-स्ट्रैप्ड S & Ls, फेडरल होम लोन बैंक एक्ट द्वारा 1932 में स्थापित फेडरल होम लोन बैंक बोर्ड से उधार ले सकता है , ताकि उनकी पूंजी को किनारे किया जा सके। इसके अलावा, संघीय बचत और ऋण बीमा निगम (FSLIC) का उद्देश्य अपने सदस्यों द्वारा जमा जमा की गारंटी देकर थ्रिफ्ट को स्थिर करना है ।