विवेकाधीन एआरएम
एक विवेकाधीन एआरएम क्या है?
एक विवेकाधीन एआरएम यूएस के बाहर उपलब्ध एक लोकप्रिय होम लोन साधन है; एक परिवर्तनीय दर बंधक जिसमें लेनदार अपने विवेक पर ब्याज दरों को बदल सकते हैं । विवेकाधीन ARM यूरोप में आम हैं।
चाबी छीन लेना
- एक विवेकाधीन भुजा एक प्रकार की परिवर्तनीय दर बंधक है जिसमें उधारदाता किसी भी समय ब्याज दर को बदल सकते हैं।
- विवेकाधीन ARM अमेरिका में उपलब्ध नहीं हैं लेकिन यूरोप, भारत, ऑस्ट्रेलिया और कनाडा जैसे अन्य क्षेत्रों में आम हैं।
- एक विवेकाधीन हाथ का ऋणदाता एक निश्चित अवधि के बाद ब्याज दर को कानून के भीतर बदल सकता है।
- एक विवेकाधीन हाथ बंधक, या किसी भी परिवर्तनीय दर बंधक, उधारकर्ता के लिए जोखिम पैदा करता है क्योंकि इससे बंधक अधिक महंगा हो सकता है।
- परिवर्तनीय दर बंधक के कारण सबप्राइम मेल्टडाउन हुआ, जो 2008 के वित्तीय संकट का कारण बना।
- अन्य देशों में, अमेरिका में 15 साल और 30 साल के फिक्स्ड रेट के बंधक की तुलना में निश्चित अवधि के बंधक तय किए जाते हैं।
- अमेरिका में, एक अनुक्रमित हाथ बंधक एक विवेकाधीन-हाथ बंधक के समान है।
एक विवेकशील एआरएम को समझना
एक विवेकाधीन ARM यूरोप, ऑस्ट्रेलिया और अन्य विकसित देशों में एक सामान्य मोबाइल ऋण साधन के रूप में उपयोग किए जाने वाले समायोज्य-दर बंधक (ARM) का एक प्रकार है । एक विवेकाधीन एआरएम की शर्तें निर्धारित करती हैं कि एक ऋणदाता अपने विवेक पर बंधक की ब्याज दर को बदल सकता है, बशर्ते कि उधारकर्ताओं को एक निर्दिष्ट अवधि के भीतर ब्याज दर में बदलाव के बारे में सूचित किया जाता है, आमतौर पर छह सप्ताह।
बार-बार, विवेकाधीन एआरएम उधारकर्ताओं को अल्पकालिक परिचयात्मक ब्याज दर प्रदान करते हैं, जिसके बाद ऋणदाता किसी भी समय, किसी भी कारण से, किसी भी समय, ब्याज दर को बदलने का चुनाव कर सकता है। कई मामलों में, कोई भी परिवर्तन नहीं होता है जो उधारदाता विवेकाधीन एआरएम बना सकते हैं। इस तरह, विवेकाधीन एआरएम उधारदाताओं के लिए अधिक अनुकूल व्यवस्था करते हैं।
विवेकाधीन ARMs और यू.एस.
अमेरिका कुछ विकसित पश्चिमी देशों में से एक है जिसमें विवेकाधीन समायोज्य दर बंधक उपलब्ध नहीं हैं। इसके बजाय, अमेरिका में पेश की जाने वाली समायोज्य दर बंधक इंडेक्स इंडेक्स के रूप में जानी जाती है, जो उधारकर्ता को अधिक सुरक्षा प्रदान करते हैं।
अनुक्रमित एआरएम के लिए ब्याज दरें स्वचालित हैं, एआरएम अनुबंधों में निर्धारित नियमों में निहित कम्प्यूटरीकृत गणना द्वारा निर्धारित की जाती हैं। इस व्यवस्था के तहत, ब्याज दरों को पूर्व निर्धारित तारीखों पर समायोजित किया जाता है और एक विशेष सूचकांक का पालन किया जाता है, जिस पर ऋणदाता का कोई सीधा प्रभाव या नियंत्रण नहीं होता है।
इसके अलावा, अनुक्रमणित एआरएम के साथ अनुक्रमित एआरएम के विपरीत अनुक्रमणित एआरएम किसी भी समायोजन तिथि पर कैप दर में बदलाव करते हैं, साथ ही साथ ऋण के जीवनकाल में अधिकतम दर परिवर्तन निर्धारित करते हैं। अनुक्रमित एआरएम भी प्रारंभिक ब्याज दर के लिए बहुत लंबी अवधि निर्धारित करते हैं, कभी-कभी 10 साल तक लंबे समय तक चलता है।
एडजस्टेबल-रेट मॉर्गेज (ARM) शब्द का इस्तेमाल आमतौर पर यूएस में ज्यादा किया जाता है। यूएस से बाहर अंग्रेजी बोलने वाली दुनिया में, ARM को अक्सर वेरिएबल रेट बंधक के रूप में जाना जाता है।
विवेकाधीन ARMs, अनुक्रमित ARMs और फिक्स्ड-रेट बंधक
जबकि समायोज्य दर बंधक दुनिया भर में व्यापक उपयोग में हैं, यूएस फेडरल हाउसिंग एडमिनिस्ट्रेशन (एफएचए) ने यूएस में संपत्ति खरीदने के लिए सबसे लोकप्रिय वित्तीय साधनों में से एक के रूप में निश्चित दर बंधक की स्थापना में महत्वपूर्ण भूमिका निभाई थी।
फिक्स्ड-रेट बंधक समायोज्य-दर बंधक की तुलना में अधिक महंगे हैं, लेकिन ब्याज दरों को बदलने की दया पर नहीं हैं। ब्याज दरें ऋण के जीवनकाल के दौरान स्थिर रहती हैं, जो उधारकर्ता के लिए फायदेमंद होती है क्योंकि उनके पास बंधक के जीवनकाल के लिए बिना किसी अप्रत्याशित वृद्धि के मासिक भुगतान करना होगा।
एक समायोज्य दर बंधक के साथ, ब्याज दर बहुत अधिक चढ़ सकती है, जिससे बंधक अधिक महंगा हो सकता है। इससे एक बिंदु हो सकता है जहां उधारकर्ता अब अपने मासिक भुगतान करने का जोखिम नहीं उठा सकता है। यह सबप्राइम मेल्टडाउन के दौरान हुआ जो 2008 के वित्तीय संकट का कारण बना ।
अमेरिका में, निश्चित दर बंधक आमतौर पर 15 साल और 30 साल की वेतन वृद्धि में अनुबंधित हैं। जबकि कुछ देश कुछ निश्चित दर बंधक उपकरणों की पेशकश करते हैं, ज्यादातर मामलों में शर्तें बहुत कम अवधि के लिए निर्धारित की जाती हैं।
कनाडा में मानक बंधक अवधि, उदाहरण के लिए, पांच साल के बंधक हैं जो 25 वर्षों में परिशोधन करते हैं, जिसका अर्थ है कि पांच साल के बाद, ऋण संतुलन को पुनर्वित्त करना होगा। फ्रांस में, उदाहरण के लिए, फिक्स्ड-रेट बंधक दो-वर्ष, पांच-वर्ष, 15-वर्ष और 20-वर्ष की अवधि में पेश किए जा सकते हैं।