वित्तीय संस्थान सुधार, वसूली, और प्रवर्तन अधिनियम (FIRREA)
वित्तीय संस्थान सुधार, वसूली, और प्रवर्तन अधिनियम (FIRREA): अवलोकन
वित्तीय संस्थान सुधार, वसूली, और प्रवर्तन अधिनियम (FIRREA) अमेरिकी बचत और ऋण बैंकिंग प्रणाली और रियल एस्टेट मूल्यांकन उद्योग के लिए विनियामक परिवर्तनों का एक सेट है, जो 1989 में 1980 के दशक के अंत में बचत और ऋण संकट के जवाब में पारित किया गया था।
कानून में लागू किए गए कुछ प्रमुख बदलाव:
- यह सुनिश्चित करने के लिए कि अचल संपत्ति मूल्यांकन पर्याप्त रूप से किया जाता है। इसमें पूर्ण और सटीक प्रलेखन के लिए और मूल्यांकनकर्ताओं और उनके पर्यवेक्षकों के प्रशिक्षण के लिए आवश्यकताएं शामिल हैं।
- राष्ट्र की असफल बचत और ऋण संस्थानों की स्थिति को हल करने के लिए रिज़ॉल्यूशन ट्रस्ट कॉर्प का अस्थायी निर्माण ।
- सेविंग्स एसोसिएशन इंश्योरेंस फंड और बैंक इंश्योरेंस फंड के निर्माण के साथ-साथ संघीय बचत और ऋण बीमा निगम को समाप्त करना।
FIRREA समझाया
FIRREA देश की बचत और ऋण संस्थानों में से कई द्वारा जोखिमपूर्ण निवेश प्रथाओं के कारण संकट के लिए सरकार की प्रतिक्रिया थी। बड़े बहु-सेवा बैंकों के विपरीत, बचत और ऋण, या “थ्रिफ्ट्स” जैसा कि उन्हें कभी-कभी कहा जाता है, समुदाय आधारित व्यवसाय थे जो पासबुक बचत और बंधक पर केंद्रित थे।
चाबी छीन लेना
- FIRREA ने बचत और ऋण संस्थानों और रियल एस्टेट मूल्यांकन पेशेवरों दोनों के लिए नए नियम पेश किए।
- जोखिम भरा रियल एस्टेट निवेश 1989 में बचत और ऋण उद्योग में गिरावट का कारण बना।
- अन्य बातों के अलावा, FIRREA ने मूल्यांकन के लिए मानक और नियम निर्धारित किए हैं।
कई स्पष्ट रूप से अपनी अचल संपत्ति की आवश्यकताओं को पूरा करने में कड़े नहीं थे, और संघीय विनियमन पर्याप्त था कि समस्या का पता नहीं चला जब तक कि बहुत देर हो गई। बचत और ऋण जोखिम भरे बंधक में भारी निवेश करते हैं, जो 1980 के दशक की शुरुआत में बंद हो गया।
1986 और 1995 के बीच बचत और ऋण का लगभग आधा कारोबार हुआ, जब रिज़ॉल्यूशन ट्रस्ट कॉर्प ने जमाकर्ताओं की प्रतिपूर्ति के लिए शेष परिसंपत्तियों के निपटान का अपना कार्य पूरा किया।
FIRREA के बाद
2013 तक, 1,000 से कम बचत और ऋण परिचालन में रहे। वास्तव में, एफआईआरईआरए के पारित होने के साथ, बचत और ऋण अब बैंकों से लगभग अप्रत्यक्ष हैं।
अधिनियम का उद्देश्य एक अधिक कुशल, उत्पादक और प्रभावी आधार बनाना था, जिस पर उद्योग का निर्माण और भविष्य के लेनदेन की सुरक्षा करना। यह बचत और ऋण उद्योग में नाटकीय परिवर्तन और जमा बीमा सहित इसके संघीय विनियमन के परिणामस्वरूप हुआ।
कुछ बचत और ऋण परिचालन में हैं, और वे अब बैंकों से लगभग अप्रत्यक्ष हैं।
परिवर्तन केवल संघीय एजेंसियों द्वारा बनाए गए या समाप्त किए गए समरूपों के एक बर्फ़ीले तूफ़ान से संबंधित हो सकते हैं:
- फेडरल होम लोन बैंक बोर्ड (FHLBB) को समाप्त कर दिया गया था।
- संघीय बचत और ऋण बीमा निगम (FSLIC) को समाप्त कर दिया गया था, और सभी परिसंपत्तियों और देनदारियों को FSLIC संकल्प निधि द्वारा फेडरल डिपॉजिट इंश्योरेंस कॉर्प (FDIC) द्वारा प्रशासित और वित्त निगम (FICO) द्वारा वित्त पोषित किया गया था।
- अमेरिका के ट्रेजरी विभाग के एक ब्यूरो ऑफ़ द थ्रिफ्ट सुपरविजन (OTS) को चार्टर, विनियमन, जांच और बचत संस्थानों की निगरानी के लिए बनाया गया था।
- फेडरल हाउसिंग फाइनेंस बोर्ड (FHFB) को 12 फेडरल होम लोन बैंकों के ओवरसियर के रूप में FHLBB की जगह लेने के लिए एक स्वतंत्र एजेंसी के रूप में बनाया गया था।
- बचत एसोसिएशन बीमा कोष (सैफ) बचत संस्थानों के लिए चल रहे एक बीमा निधि के रूप में FSLIC की जगह ले ली। (एफडीआईसी की तरह, इसने बचत और ऋण का बीमा $ 100,000 तक किया है)। SAIF को FDIC द्वारा प्रशासित किया जाता है।
अन्य FIRREA पहल
FIRREA ने फ्रेडी मैक और फैनी मॅई को कम जिम्मेदारी वाले और मध्यम आय वर्ग के परिवारों के लिए होमबॉयरशिप अधिक सुलभ बनाने के लिए अतिरिक्त जिम्मेदारी और धन दिया। इसने बैंक बीमा कोष (BIF) भी बनाया । इन दोनों फंडों को एफडीआईसी द्वारा प्रशासित किया जाना था, लेकिन 2005 के संघीय जमा बीमा सुधार अधिनियम ने दोनों फंडों को समेकित किया।
FIRREA ने बैंक होल्डिंग कंपनियों को थ्रोट्स हासिल करने की अनुमति दी।
FIRREA और रियल एस्टेट मूल्यांकन
FIRREA ने नई पूंजी आरक्षित आवश्यकताओं को स्थापित किया और अचल संपत्ति मूल्यांकन प्रक्रिया के सार्वजनिक निरीक्षण में वृद्धि की।
इसने संघीय वित्तीय संस्थानों की परीक्षा परिषद की परीक्षा परिषद के भीतर मूल्यांकन उपसमिति (ASC) की स्थापना की।
इसके अलावा, एजेंसियों को सार्वजनिक रूप से सामुदायिक पुनर्निवेश अधिनियम (CRA) की रेटिंग जारी करना और एजेंसियों के निष्कर्षों का समर्थन करने के लिए तथ्यों और डेटा का उपयोग करते हुए लिखित प्रदर्शन मूल्यांकन करना आवश्यक है।