कितना अच्छा सौदा एक अनुक्रमित वार्षिकी है?
वार्षिकियां एक बार दो बुनियादी किस्मों में आती हैं। एक तरफ वार्षिक वार्षिकी थी जो मालिक को मामूली रिटर्न प्रदान करती थी लेकिन गारंटीकृत भुगतान की सुरक्षा। विकल्प एक परिवर्तनीय प्रकार था, जिसकी वापसी स्टॉक की एक विशेष टोकरी के प्रदर्शन पर आधारित थी।
हाल के वर्षों में, हालांकि, वार्षिकी ग्राहकों के पास एक तीसरा, मध्य-सड़क का विकल्प, अनुक्रमित वार्षिकी है ।
चाबी छीन लेना
- अनुक्रमित वार्षिकी एस एंड पी 500 जैसे बाजार सूचकांक के आधार पर गारंटीड रिटर्न प्लस का वादा करती है।
- कई एन्युटी कॉन्ट्रैक्ट्स गारंटीकृत ब्याज दर को केवल आपके द्वारा प्रीमियम में भुगतान किए गए धन के एक हिस्से पर लागू करते हैं।
- आपका बाजार आधारित रिटर्न भी बाजार के वास्तविक प्रतिशत लाभ से कम हो सकता है।
अनुक्रमित वार्षिकी को समझना
अनुक्रमित वार्षिकी में गारंटीशुदा रिटर्न और बाज़ार-आधारित रिटर्न की सुविधा होती है। परिणाम एक पारंपरिक फिक्स्ड कॉन्ट्रैक्ट की तुलना में अधिक संभावित है, जिसमें परिवर्तनीय वार्षिकी की तुलना में कम जोखिम होता है।
यदि बिक्री के आंकड़े किसी भी संकेत हैं, तो कई निवेशक अनुक्रमित वार्षिकी को “दोनों दुनिया के सर्वश्रेष्ठ” प्रस्ताव के रूप में देखते हैं।लिमरा सिक्योर रिटायरमेंट इंस्टीट्यूट के अनुसार, 2018 में बिक्री 69.6 बिलियन डॉलर तक पहुंच गई, जो 2016 में पिछले रिकॉर्ड से 10 बिलियन डॉलर अधिक है।
लेकिन अनुक्रमित वार्षिकी में कूदने से पहले, निवेशकों को फाइन प्रिंट पढ़ना चाहिए। हालांकि ये उत्पाद कुछ पोर्टफोलियो के लिए एक अच्छे फिट का प्रतिनिधित्व कर सकते हैं, वे कुख्यात हैं और गुणवत्ता में काफी भिन्न हो सकते हैं।
कैसे अनुक्रमित वार्षिकियां काम करती हैं
अन्य वार्षिकी अनुबंधों की तरह, अनुक्रमित वार्षिकी बीमा कंपनियों द्वारा बेची जाती है और खरीदार को एकमुश्त भुगतान या प्रीमियम भुगतान की श्रृंखला बनाने की आवश्यकता होती है। फिर, एक पूर्व निर्धारित तिथि पर, वार्षिकी धारक को एकमुश्त या नियमित रूप से निर्धारित भुगतान की या तो छूट देता है।
वास्तव में आप कितना प्राप्त करेंगे अनुक्रमित वार्षिकी के पहलुओं में से एक है जो आपको अपना सिर खरोंच कर सकता है।शुरुआत के लिए, आपकी वापसी की गारंटी-ब्याज वाला हिस्सा आपके द्वारा भुगतान किए गए प्रीमियम की पूरी राशि पर लागू नहीं हो सकता है।अधिकांश राज्यों में, गारंटीकृत न्यूनतम रिटर्न प्रीमियम के कम से कम 87.5% पर 1% से 3% ब्याज है। ये प्रावधान कंपनी द्वारा अलग-अलग हैं, इसलिए अनुबंध का विवरण पढ़ना महत्वपूर्ण है।
रिटर्न का बाजार-आधारित हिस्सा एक विशिष्ट बाजार सूचकांक, जैसे एसएंडपी 500के प्रदर्शन पर आधारित है।लेकिन यदि एक वर्ष में सूचकांक 15% बढ़ जाता है, तो अपने अनुक्रमित वार्षिकी की उम्मीद न करें कि उस राशि का भुगतान शीर्ष पर करें गारंटी वापसी की।कुछ कंपनियाँ “भागीदारी दर” कहलाने का उपयोग करती हैं, जो कि बाजार के लाभ का कितना हिस्सा है जो वे वार्षिकी धारक के पास जाएंगी। उदाहरण के लिए, यदि भागीदारी की दर 70% है और किसी दिए गए वर्ष में बाजार 10% बढ़ जाता है, तो सूचकांक से संबंधित रिटर्न 7% होगा।
इसके अतिरिक्त, कुछ बीमा कंपनियां अपने बाजार-आधारित रिटर्न पर कैप लगा सकती हैं।उदाहरण के लिए, उनका अधिकतम भुगतान 8% हो सकता है, भले ही सूचकांक आपकी वार्षिकी की तुलना में कहीं अधिक बेहतर प्रदर्शन करने के लिए आंकी गई हो।
बाजार-आधारित रिटर्न की गणना करने का सूत्र एक बीमा वाहक से दूसरे में काफी भिन्न होता है, इसलिए विवरणों को समझना महत्वपूर्ण है। मगर सावधान। कुछ अनुक्रमित वार्षिकी कंपनी को आपकी वार्षिकी खरीदने के बाद भी भागीदारी दर या टोपी बदलने की अनुमति देती है।
यदि आपको अपने वार्षिकी अनुबंध से जल्दी निकलने की आवश्यकता है, तो आप पर्याप्त आत्मसमर्पण शुल्क, और संभावित कर दंड का सामना कर सकते हैं।
आप पैसे खो सकते हैं
जबकि अनुक्रमित वार्षिकी को परिवर्तनीय वार्षिकी की तुलना में अधिक रूढ़िवादी माना जाता है – और उनके गारंटीकृत रिटर्न का विक्रय बिंदु बनाते हैं – फिर भी वे जोखिम उठाते हैं। एक यह है कि अगर आपको किसी वित्तीय आपातकाल या अन्य दबाव की आवश्यकता के कारण अनुबंध से जल्दी बाहर निकलना है।
हालांकि कुछ बीमाकर्ताओं ने तथाकथित आत्मसमर्पण अवधि को छोटा कर दिया है, फिर भी अधिकांश को यह आवश्यक है कि आप वार्षिकी के साथ पांच से 10 वर्षों तक चिपके रहें या एक बड़े पैमाने पर आत्मसमर्पण शुल्क का सामना करें,जिसके परिणामस्वरूप आपको वार्षिकी से कम पैसा वापस मिल सकता है।इसके अलावा, यदि आप 59 to वर्ष की आयु से पहले धनराशि निकालते हैं, तो आपकी पॉलिसी को आत्मसमर्पण करना आईआरएस से 10% कर दंड के अधीन हो सकता है।
यह याद रखना भी महत्वपूर्ण है कि वार्षिकी की विश्वसनीयता कंपनी की वित्तीय ताकत पर निर्भर करती है जो उन्हें जारी करती है। यदि बीमाकर्ता को कम करके आंका जाता है, तो एक बाहरी मौका है कि वह अपनी पूरी गारंटी पर अच्छा नहीं कर पाएगा। एएम बेस्ट, स्टैंडर्ड एंड पूअर्स और मूडीज जैसी ग्रेडिंग एजेंसियों की फर्म की वित्तीय रेटिंग को देखना सुनिश्चित करें। कई एजेंसियों से उच्चतम अंक अर्जित करने वाले वाहक के साथ छड़ी।
लेकिन ब्रोकर को मोटा कमीशन मिलता है
अनुक्रमित वार्षिकी को नियंत्रित करने वाले भूलभुलैया नियम एकमात्र कारण नहीं हैं कि वे विवादास्पद हैं। बीमा कंपनियाँ आमतौर पर दलालों को ऐसे उत्पादों को बेचने के लिए मोटी कमीशन का भुगतान करती हैं, जो निष्पक्ष रूप से या नहीं, इस बारे में संदेह पैदा कर सकते हैं कि उन्हें क्यों सिफारिश की जा रही है। एक विश्वसनीय निवेश पेशेवर की सलाह लेना, विशेष रूप से एक जिसके पास किसी विशेष उत्पाद को आगे बढ़ाने के लिए कोई वित्तीय प्रोत्साहन नहीं है, वह आपको एक निर्णय लेने में मदद कर सकता है जो आपके लक्ष्यों के लिए सबसे अच्छा है।