जोखिम में वृद्धि मूल्य

जोखिम में वृद्धि मूल्य क्या है?

जोखिम में वृद्धि मूल्य एक नया निवेश खरीदने या किसी मौजूदा निवेश को बेचकर अनिश्चितता की राशि को एक पोर्टफोलियो से जोड़ने या घटाने के लिए है। निवेशक यह निर्धारित करने के लिए जोखिम में वृद्धिशील मूल्य का उपयोग करते हैं कि क्या एक विशेष निवेश किया जाना चाहिए, संभावित संभावित नुकसान पर इसका संभावित प्रभाव। जोखिम में वृद्धिशील मूल्य का विचार केविन डॉव्ड ने अपनी 1999 की पुस्तक “बियॉन्ड वैल्यू एट रिस्क: द न्यू साइंस ऑफ रिस्क मैनेजमेंट” में विकसित किया था।

चाबी छीन लेना

जोखिम में वृद्धि मूल्य एक माप है कि किसी विशेष स्थिति में पोर्टफोलियो में कितना जोखिम है।
यह उन निवेशकों द्वारा उपयोग किए जाने वाले जोखिम का आकलन है जो किसी विशेष स्थिति को जोड़कर या हटाकर अपनी होल्डिंग में बदलाव करने की सोच रहे हैं।
जोखिम में वृद्धि मूल्य जोखिम माप (VaR) के मूल्य पर भिन्नता है, जो एक विशिष्ट अवधि में पूरे पोर्टफोलियो के लिए सबसे खराब स्थिति में दिखता है।

जोखिम में वृद्धि के मूल्य को समझना

जोखिम में वृद्धि मूल्य पोर्टफोलियो अगर भालू मामले खेलता छोड़ सकता है। जोखिम पर मूल्य एक समय सीमा, एक आत्मविश्वास स्तर और हानि राशि या हानि प्रतिशत को ध्यान में रखता है।

जोखिम पर मूल्य की गणना या तो ऐतिहासिक पद्धति का उपयोग करके की जाती है, जो भविष्य के व्यवहार की भविष्यवाणी करने के लिए ऐतिहासिक रिटर्न को देखता है, विचरण-सहसंयोजक विधि, जो निवेश पर औसत या अपेक्षित रिटर्न और मानक विचलन, या मोंटे कार्लो सिमुलेशन में दिखता है , मॉडल को भविष्य के स्टॉक मूल्य रिटर्न के लिए विकसित किया जाता है और काल्पनिक परीक्षणों को बार-बार मॉडल के माध्यम से चलाया जाता है।

वृद्धिशील वीआर कभी-कभी सीमांत VaR के साथ भ्रमित होता है; वृद्धिशील वीआर आपको बताती है कि जोखिम की सही मात्रा एक स्थिति पूरे पोर्टफोलियो से जोड़ या घटा रही है, जबकि सीमांत VaR जोखिम की मात्रा का सिर्फ एक अनुमान है।

जोखिम पर वृद्धिशील मूल्य की गणना

जोखिम में वृद्धि मूल्य केवल व्यक्तिगत रूप से एक निवेश को देखता है और विश्लेषण करता है कि कुल पोर्टफोलियो में उस एकल निवेश के अलावा पोर्टफोलियो के मूल्य में वृद्धि या गिरावट का कारण हो सकता है। यह एक सटीक माप है, जैसा कि जोखिम में सीमांत मूल्य के विपरीत है, जो उसी जानकारी का अनुमान है। जोखिम में वृद्धिशील मूल्य की गणना करने के लिए, एक निवेशक को पोर्टफोलियो के मानक विचलन, वापसी की पोर्टफोलियो दर और प्रश्न की वापसी की दर और पोर्टफोलियो शेयर में संपत्ति की आवश्यकता है।