धारा 16

धारा 16 क्या है?

धारा 16, 1934 के प्रतिभूति विनिमय अधिनियम (एसईए) के भीतर एक नियम है जो नियामक दाखिल जिम्मेदारियों को निर्देशित करता है जो निदेशकों, अधिकारियों और प्रमुख स्टॉकहोल्डरों को पालन करने के लिए कानूनी रूप से आवश्यक हैं। 1934 का प्रतिभूति और विनिमय अधिनियम एक ऐसा कानून है जो अमेरिका में प्रतिभूतियों के द्वितीयक व्यापार को नियंत्रित करता है। इस व्यापक कानून को 1934 में वित्तीय लेनदेन में अधिक पारदर्शिता और कम धोखाधड़ी की गारंटी देने के प्रयास के रूप में स्थापित किया गया था। 1934 का प्रतिभूति और विनिमय अधिनियम 1933 के प्रतिभूति अधिनियम के विपरीत हो सकता है, जो प्रतिभूतियों के मूल मुद्दों को नियंत्रित करता है।

धारा 16 के अनुसार, कोई भी जो प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से किसी कंपनी के 10% से अधिक लाभकारी मालिक है, या ऐसी सुरक्षा जारी करने वाले किसी भी निदेशक या अधिकारी को धारा 16 द्वारा आवश्यक बयान दर्ज करना आवश्यक है।

चाबी छीन लेना

• धारा 16, 1934 के प्रतिभूति विनिमय अधिनियम (एसईए) के भीतर एक नियम है जो नियामक दाखिल जिम्मेदारियों को निर्देशित करता है जो निदेशकों, अधिकारियों और प्रमुख स्टॉकहोल्डरों को पालन करने के लिए कानूनी रूप से आवश्यक हैं।
• धारा 16 “अंदरूनी सूत्रों” के लिए दाखिल मानकों को लागू करता है और अंदरूनी सूत्रों को किसी भी अधिकारी, निदेशक या स्टॉकहोल्डर के रूप में परिभाषित करता है, जिनके पास स्टॉक है जो प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से कंपनी के सामान्य स्टॉक या इक्विटी के अन्य वर्ग के 10% से अधिक के लाभकारी स्वामित्व में है।

धारा १६ को समझना

धारा 16 “अंदरूनी सूत्रों” के लिए दाखिल मानकों को लागू करता है। अंदरूनी कोई भी अधिकारी, निदेशक या स्टॉकहोल्डर होते हैं, जिनके पास स्टॉक होता है जो प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से कंपनी के सामान्य स्टॉक या इक्विटी के अन्य वर्ग के 10% से अधिक के लाभकारी स्वामित्व में होता है।

धारा 16 सार्वजनिक कंपनियों में उन निवेशकों पर भी लागू होती है जिनके पास निश्चित आय-प्रतिभूतियां (यानी बॉन्ड) हैं जो राष्ट्रीय स्टॉक एक्सचेंजों पर व्यापार करते हैं। जो कोई भी एक अंदरूनी सूत्र के रूप में वर्गीकृत किया जा सकता है, उसे एसईसी के साथ विशिष्ट रूपों को दर्ज करना होगा जो उनके इक्विटी हितों का खुलासा करते हैं। इन दस्तावेजों में यह भी बताया गया है कि पिछले लेन-देन के आलोक में समय के साथ उनके निवेश की स्थिति कैसे बदल गई है।

धारा 16 के प्रावधान एक व्यक्ति को एक लाभदायक स्वामी होने के लिए, भले ही वह व्यक्ति किसी कंपनी में सीधे इक्विटी हित नहीं रखता हो। उदाहरण के लिए, यदि कोई व्यक्ति एक साझा घर का हिस्सा है, जहां परिवार के एक तत्काल सदस्य को कवर कंपनी में लाभ होता है, तो वह व्यक्ति धारा 16 दाखिल आवश्यकताओं के समान है।

किसी कंपनी में वित्तीय रुचि भी अप्रत्यक्ष रूप से मौजूद हो सकती है यदि कई व्यक्ति सामूहिक रूप से एक समूह के रूप में कार्य करते हैं, जो एक कवर की गई प्रतिभूतियों को सामूहिक रूप से प्राप्त करता है, और बेचता है। इसके अलावा, धारा 16 उन लोगों को उपकृत करती है, जिनके पास इक्विटी डेरिवेटिव्स हैं, जो कि उनके व्यायाम पर, लाभकारी मालिकों के रूप में इक्विटी ब्याज प्रदान करते हैं।

धारा 16 फाइलिंग आवश्यकताएँ

धारा 16 में अंदरूनी सूत्रों को फॉर्म 3, 4 और 5 दाखिल करने की आवश्यकता होती है। इन रूपों को इलेक्ट्रॉनिक रूप से दायर किया जा सकता है। एसईसी को फॉर्म 3 की आवश्यकता होती है, जो कि इक्विटी या डेट सिक्योरिटीज की प्रारंभिक सार्वजनिक पेशकश (आईपीओ) है, या यदि कोई व्यक्ति निदेशक, अधिकारी या कम से कम 10% धारक है, तो लाभकारी स्वामित्व का प्रारंभिक विवरण है। एक कंपनी की इक्विटी।

नए निदेशकों, नए अधिकारियों और नए महत्वपूर्ण शेयरधारकों को ऐसी निवेश संपत्ति प्राप्त करने के 10 दिनों के भीतर फॉर्म 3 दाखिल करना होगा। यदि किसी कंपनी के अंदरूनी सूत्रों की होल्डिंग में कोई सामग्री परिवर्तन है, तो उन्हें SEC के साथ फॉर्म 4 दाखिल करना होगा । इसके अलावा, धारा 16 के अंदरूनी सूत्रों जिन्होंने किसी एक वर्ष के दौरान आचरण इक्विटी लेनदेन भी दायर करने की आवश्यकता है  फार्म 5 अगर लेन-देन को पहले से ही फार्म 4 पर रिपोर्ट नहीं कर रहे थे।