एस एंड पी 500 बनाम रसेल 2000 ईटीएफ: क्या अंतर है?
एसएंडपी 500 बनाम रसेल 2000 ईटीएफ: एक अवलोकन
यदि आप खुद को सक्रिय बनाम निष्क्रिय स्पेक्ट्रम के रूढ़िवादी छोर पर पाते हैं, तो एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) में निवेश करने का एक तरीका हो सकता है। आप बाजार को हरा नहीं सकते हैं, लेकिन आप निश्चित रूप से इसे मिलान करने के करीब आएंगे। यहां, हम ETF पर ध्यान केंद्रित करेंगे जो दो और अधिक लोकप्रिय अनुक्रमितों, S & P 500 और रसेल 2000 को ट्रैक करेगा।
चाबी छीन लेना
- एसएंडपी 500 और रसेल 2000 दो लोकप्रिय सूचकांक हैं।
- कई निवेशक एस एंड पी 500 को अमेरिकी इक्विटी बाजार की नब्ज मानते हैं।
- रसेल 2000 ईटीएफ रसेल 2000 इंडेक्स को बारीकी से ट्रैक करते हैं, जो 3000 शेयरों के रसेल ब्रह्मांड में 2000 की स्मॉल-कैप कंपनियों को जोड़ती है।
एसएंडपी 500 ईटीएफ
स्टैंडर्ड एंड पूअर्स 500 (S & P 500) बाजार-पूंजीकरण भारित सबसे बड़े सार्वजनिक रूप से कारोबार वाले अमेरिकी निगमों में से कुछ का सूचकांक है। अधिकांश विश्लेषकों ने एसएंडपी 500 को अमेरिकी इक्विटी बाजार के सर्वश्रेष्ठ संकेतक के रूप में देखा। यह सूचकांक कई पोर्टफोलियो प्रबंधकों, म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड के लिए आमतौर पर इस्तेमाल किया जाने वाला बेंचमार्क है।
एस एंड पी 500 इंडेक्स के प्रदर्शन को ट्रैक करने वाले तीन सबसे अधिक कारोबार वाले ईटीएफ में शामिल हैं:
- स्टेट स्ट्रीट के SPDR S & P 500 ETF ट्रस्ट ( SPY )
- BlackRock के iShares Core S & P 500 ETF ( IVV )
- मोहरा का S & P 500 ETF ( VOO )
तीनों फंडों के बीच आम विषय, निश्चित रूप से, वे सूचकांक को ट्रैक करते हैं – एस एंड पी 500। कई निवेशक इस सूचकांक को अमेरिकी इक्विटी बाजार की नब्ज मानते हैं। इसकी गणना न्यूयॉर्क स्टॉक एक्सचेंज (NYSE) या नैस्डैक स्टॉक मार्केट में सूचीबद्ध शेयरों के साथ 500+ सबसे बड़ी अमेरिकी कंपनियों के बाजार पूंजीकरण का उपयोग करके की जाती है। सूचकांक घटकों को एक समिति द्वारा चुना जाता है, जो बाजार पूंजीकरण, तरलता, वित्तीय व्यवहार्यता, व्यापार की लंबाई और अन्य कारकों जैसे खाता मानदंडों को ध्यान में रखता है।
तीन ETF के सबसे पुराने और सबसे व्यापक रूप से आयोजित SPY है। फंड का खर्च 0.09% आता है। जबकि यह व्यय व्यापक संपत्ति प्रबंधन संदर्भ में नगण्य है, यह तीन प्रतियोगियों में सबसे अधिक है। यहां तक कि अधिक खर्च के बावजूद, फंड में बेहतर तरलता है, जिसमें आईवी और वीओओ की औसत दैनिक मात्रा 30 से 60 गुना है।
जब तीनों के प्रदर्शन संख्याओं की तुलना- शुद्ध संपत्ति मूल्य (एनएवी) रिटर्न द्वारा की जाती है – तो तीनों पिछले 10 वर्षों में S & P500 सूचकांक से थोड़ा कम हुए । VOO 9 सितंबर, 2010 की फंड स्थापना तिथि के साथ ब्लॉक पर नया बच्चा है, इसलिए, इसमें विचार के लिए कम डेटा है। एसपीवाई ने तीन फंडों में से सबसे कम राशि लौटा दी। कम रिटर्न की उम्मीद की जानी चाहिए क्योंकि इसमें तीन ईटीएफ के बीच उच्चतम व्यय अनुपात है। इसके अलावा, यह समझना चाहिए कि फंडों की तुलना लगभग घर्षण रहित एसएंडपी 500 इंडेक्स से की जा रही है।
SPY भी IVV और VOO से संरचनात्मक रूप से भिन्न है कि इसे अन्य फर्मों को अंतर्निहित शेयरों को उधार देने पर प्रतिबंध के साथ एक इकाई निवेश ट्रस्ट (UIT) के रूप में स्थापित किया गया है। इसके अतिरिक्त, एसपीवाई घटक से अवधि के लिए कोई भी लाभांश एकत्र किया जाता है और वितरण तक नकद में रखा जाता है, जबकि आईवीवी और वीओओ लाभांश के पुनर्निवेश के लिए अनुमति देते हैं।
रसेल 2000 ईटीएफ
स्पेक्ट्रम के विपरीत तरफ रसेल 2000 इंडेक्स है जो लगभग 2,000 यूएस स्मॉल कैप फर्मों के प्रदर्शन का अनुसरण करता है। S & P 500 की तरह, सूचकांक को भारित किया जाता है और नियमित रूप से बेंचमार्क इंडेक्स के रूप में कार्य करता है।
जैसा कि नाम से पता चलता है, रसेल 2000 ETF रसेल 2000 इंडेक्स को बारीकी से ट्रैक करता है, जो 3000 शेयरों के रसेल ब्रह्मांड में 2000 की स्मॉल-कैप कंपनियों को जोड़ती है। रसेल 3000 सभी सार्वजनिक रूप से कारोबार किए गए अमेरिकी शेयरों का लगभग 98% ट्रैक करता है।
S & P 500 और रसेल 2000 इंडेक्स दोनों बाजार-पूंजीकरण-भारित हैं। एस एंड पी 500 इंडेक्स के विपरीत, हालांकि, रसेल 2000 इंडेक्स में प्रतिभूतियों का चयन एक समिति द्वारा नहीं किया जाता है, बल्कि उनके मार्केट कैप और वर्तमान इंडेक्स सदस्यता के आधार पर एक सूत्र के माध्यम से किया जाता है।
रसेल 2000 इंडेक्स पर नज़र रखने वाले सबसे उल्लेखनीय ईटीएफ, उनके महत्व के क्रम में हैं:
- BlackRock के iShares रसेल 2000 ETF ( IWM )
- मोहरा के रसेल 2000 ETF ( VTWO )
- Direxion दैनिक छोटे कैप बिल 3x शेयर (TNA)
यहां फिर से, ब्लैकरॉक के आईडब्ल्यूएम की उच्च तरलता अपने उच्च व्यय अनुपात को चलाती है। एस एंड पी 500 ईटीएफ की तुलना में, हालांकि, रसेल 2000 इंडेक्स कमांड पर नज़र रखने वाले सभी फंड अपने बहुत कम तरलता के बावजूद उच्च शुल्क कमाते हैं।
IWM सबसे भारी कारोबार वाला रसेल 2000 ETF है, फिर भी यह SPDR के SPY की मात्रा के सिर्फ एक-चौथाई पर ट्रेड करता है। बड़ी संख्या में प्रतिभूतियों को समय-समय पर संतुलित करने के प्रबंधन के प्रयास के कारण रसेल 2000 ईटीएफ की उच्च फीस की संभावना है।
रसेल 2000 ETF बैल बाजार की शुरुआत में S & P 500 ETF की तुलना में अधिक आकर्षक लग सकता है। अगर अपट्रेंड जारी रहता है तो रसेल 2000 घटक औसतन S & P 500 इंडेक्स में अपने बड़े भाइयों को पछाड़ने के लिए बाध्य हैं। चुनौती उनके रिटर्न की अस्थिरता है। इसलिए, एक निवेशक के रूप में, आप किसी न किसी सवारी के लिए हो सकते हैं।
विशेष ध्यान
ईटीएफ के फायदे उन लोगों के लिए एक आकर्षक निवेश के रूप में हैं जो एक सक्रिय प्रबंधन लागत के एक अंश पर एक व्यापक बाजार पर रिटर्न के मिलान के साथ संतुष्ट हैं। निवेशकों के पास सूचकांक में कंपनियों के आकार, भौगोलिक स्थिति, या क्षेत्र से संबद्धता के आधार पर चुनने के लिए कई ईटीएफ हैं।
अधिक लोकप्रिय विकल्पों में से दो S & P 500 ETF और रसेल 2000 ETF हैं। उनके बीच के प्रमुख अंतर सूचकांक में कंपनियों के आकार से प्रेरित होते हैं, जो वे ट्रैक करते हैं – एस एंड पी 500 के लिए लार्ज-कैप और रसेल 2000 के लिए स्मॉल-कैप – अंतर्निहित सूचकांक की अस्थिरता, घटक चयन की विधि, और शुल्क वे चार्ज करते हैं।