VWINX: मोहरा वेलसले इनकम फंड का अवलोकन

वेनगार्ड वेलेस्ली इनकम फंड (VWINX) वेलिंगटन मैनेजमेंट कंपनी के मोहरा अधिग्रहण का एक पकड़ है।यह म्यूचुअल फंड आय के दीर्घकालिक विकास और मौजूदा दीर्घकालिक आय की उच्च और स्थायी स्तर के साथ-साथ मध्यम दीर्घकालिक पूंजी प्रशंसा प्रदान करना चाहता है।  1970 में स्थापित, वेल्सली आय फंड अधिक सफल में से एक बन गया है आय उन्मुख संतुलित फंड रूढ़िवादी निवेशकों के लिए।

वेलेस्ली इनकम फंड इन्वेस्टर शेयरों को $ 3,000 के न्यूनतम निवेश की आवश्यकता होती है, जिसमें 0.23% का व्यय अनुपात होता है, जो इसकी श्रेणी के लिए काफी कम माना जाता है। फंड का अन्यथा समान संस्थागत संस्करण भी मौजूद है, मोहरा वेलेस्ली इनकम फंड एडमिरल शेयर (VWIAX), जिसमें न्यूनतम $ 50,000 की आवश्यकता होती है, लेकिन यह 0.16% कम अनुपात अनुपात के साथ आता है।

इस लेख में, हम यह निर्धारित करने में आपकी सहायता करने के लिए कई फंड हाइलाइट्स के साथ कि क्या VWINX आपके पोर्टफोलियो में जोड़ने के लिए एक उचित निवेश है, फंड का अवलोकन प्रदान करता है।

चाबी छीन लेना

• वेनगार्ड वेलेस्ली इनकम फंड (VWINX) एक रूढ़िवादी संतुलित आय फंड है जिसमें 30-50% स्टॉक और बाकी निवेश-ग्रेड बॉन्ड हैं।
• यह $ 64 बिलियन म्यूचुअल फंड मुख्य रूप से मध्यम और दीर्घकालिक निवेशकों के लिए उन्मुख है जो स्थिर आय चाहते हैं और जो मामूली स्तर के जोखिम को स्वीकार करने के लिए तैयार हैं, लेकिन केवल मामूली पूंजी प्रशंसा भी।
• यह फंड 1970 के आसपास से है और जब 1975 में वंगार्ड ने वेलिंगटन मैनेजमेंट को खरीदा था, तब से यह एक होल्डओवर है।
• VWINX को मॉर्निंगस्टार द्वारा लगातार उच्च दर्जा दिया गया है और इसके बेंचमार्क को बेहतर बनाता है।
• VWINX 0.26% व्यय अनुपात और $ 3,000 न्यूनतम निवेश आवश्यकता के साथ आता है।

निवेश का उद्देश्य

फंड का कुल पूंजी प्रशंसा से वर्तमान आय से बने लगातार कुल रिटर्न की तलाश

हालांकि वेलेस्ली इनकम फंड को एक आय फंड के रूप में वर्गीकृत किया गया है, यह अपने आय उद्देश्य को प्राप्त करने के लिए अधिक संतुलित दृष्टिकोण का उपयोग करता है।बैलेंस्ड फंड आम तौर पर शेयरों को 60% आवंटन प्रदान करते हैं, लेकिन VWINX कुछ हद तक अद्वितीय है कि यह केवल एक-तिहाई शेयरों को आवंटित करता है और मोटे तौर पर दो तिहाई बॉन्ड को आवंटित करता है।  बॉन्ड पर ध्यान केंद्रित करने के कारण, यह फंड उन निवेशकों के लिए सबसे उपयुक्त है जो पोर्टफोलियो आय और केवल मामूली पूंजीगत लाभ की तलाश में हैं; उदाहरण के लिए, सेवानिवृत्ति के करीब लोगों के बीच।

शेयरों के लिए फंड का छोटा भार उन कंपनियों पर केंद्रित है जो ऊपर-औसत लाभांश पैदावार या बढ़ते लाभांश की पेशकश करते हैं । यह गैर-आय-केंद्रित संतुलित फंडों की तुलना में एक उच्च त्रैमासिक आय वितरण (वर्तमान में 2.61% अनुगामी बारह महीने की उपज प्रदान करता है) प्रदान करता है, और यह मध्यम से दीर्घकालिक धारकों के लिए अभिप्रेत है।

अपने निश्चित आय वाले निवेशों में, VWINX निवेश-ग्रेड में अपनी संपत्ति का लगभग 60% से 65% निवेश करता है, वर्तमान आय का एक उचित स्तर उत्पन्न करने के लक्ष्य के साथ निश्चित आय प्रतिभूतियां। इन होल्डिंग्स में निवेश-ग्रेड कॉरपोरेट बॉन्ड, यूएस ट्रेजरी और सरकारी एजेंसी बॉन्ड, साथ ही बंधक-समर्थित प्रतिभूतियां (एमबीएस) शामिल हैं।

50 साल

वेलेस्ली इनकम फंड पचास वर्षों से अपने निवेश पोर्टफोलियो का प्रबंधन कर रहा है।

पोर्टफोलियो प्रबंधन

पोर्टफोलियो प्रबंधन टीम का नेतृत्व जॉन सी। केओग और डब्ल्यू। माइकल रेकमेयर III, वेलिंगटन प्रबंधन के वरिष्ठ प्रबंध निदेशक और साझेदार दोनों द्वारा किया जाता है। केओग  फिक्स्ड-इनकम पोर्टफोलियो मैनेजर है, और रेकमीयर इक्विटी पोर्टफोलियो मैनेजर है ।

कनेक्टिकट नेशनल बैंक में पोर्टफोलियो प्रबंधन में कई वर्षों तक काम करने के बाद 1983 में केओघ वेलिंगटन प्रबंधन में शामिल हो गए। रेकमेयर, जिसका मुख्य फोकस एक मजबूत लाभांश इतिहास के साथ लार्ज-कैप, मूल्य-उन्मुख कंपनियों पर शोध करना है, केम्पर फाइनेंशियल सर्विसेज के अनुसंधान विश्लेषक के रूप में आठ साल बाद 1994 में वेलिंगटन प्रबंधन में शामिल हो गया। उन्होंने विस्कॉन्सिन विश्वविद्यालय से मैकेनिकल इंजीनियरिंग में मास्टर ऑफ बिजनेस एडमिनिस्ट्रेशन (एमबीए) और बीएस दोनों अर्जित किए। उन्होंने चार्टर्ड वित्तीय विश्लेषक (सीएफए) पदनाम भी अर्जित किया है।

रेकमेयर ने 2007 के बाद से कोष, 2008 से केओघ को प्रबंधित किया है। लोरन मोरन और माइकल स्टैक ने 2017 की शुरुआत में उन्हें शामिल किया। वे वेलिंगटन प्रबंधन में भी पदों पर हैं और इसके अन्य निधियों पर भी काम करते हैं। 30 जून, 2021 को व्यवसाय के करीब प्रभावी, माइकल स्टैक वेलिंगटन मैनेजमेंट कंपनी एलएलपी से रिटायर हो जाएगा और अब मोहरा वेलेंस्ली इनकम फंड के लिए पोर्टफोलियो मैनेजर के रूप में काम नहीं करेगा।

लोरेन एल। मोरन और डब्ल्यू। माइकल रेकमीयर, जो वर्तमान में श्री स्टैक के साथ पोर्टफोलियो मैनेजर के रूप में काम करते हैं, श्री स्टैक के रिटायरमेंट पर फंड के पोर्टफोलियो मैनेजर के रूप में बने रहेंगे।फंड का निवेश उद्देश्य, रणनीति और नीतियां अपरिवर्तित रहेंगी।

निवेश सूची

$ 64 बिलियन फंड एक संतुलित दृष्टिकोण का उपयोग करता है जो निवेश-ग्रेड कॉर्पोरेट बॉन्ड और यूएस में निवेश किए गए दो-तिहाई तक निश्चित आय प्रतिभूतियों पर जोर देता है। सरकारी बांड। दूसरे हिस्से को लार्ज-कैप, लाभांश-भुगतान वाले शेयरों में निवेश किया जाता है ।

जनवरी 2021 तक, फंड के पोर्टफोलियो में लगभग 38% स्टॉक, 58% बॉन्ड और 4% कैश शामिल हैं।यह 66 ब्लू-चिप स्टॉक रखता हैऔर8.18 साल कीऔसत अवधि और1.68% की उपज-से-परिपक्वता केसाथ 1,260 से अधिक व्यक्तिगत बांड स्थितिरखता है।

VWINX 10 सबसे बड़ी होल्डिंग्स

जबकि फंड केवल शेयरों का लगभग एक-तिहाई भारित होता है, इक्विटी पोर्टफोलियो के शीर्ष भार पर हावी होते हैं। ऐसा इसलिए है क्योंकि फंड के पास बारह सौ से अधिक बॉन्ड पोजिशन हैं, लेकिन इसमें केवल दर्जनों व्यक्तिगत स्टॉक हैं। इनमें से प्रत्येक स्टॉक उद्योग क्षेत्रों की श्रेणी में एक लाभांश देने वाली ब्लू-चिप कंपनी है।

निवेश प्रदर्शन

आय-उत्पादक संतुलित दृष्टिकोण ने निवेशकों के लिए बहुत अच्छा काम किया है।फंड ने अपनी स्थापना के बाद से लगभग 10% की औसत वार्षिक रिटर्न उत्पन्न की है।  अधिक उल्लेखनीय रूप से, फंड लगातार अपने बेंचमार्क से बेहतर प्रदर्शन करते हुए अपनी नकारात्मक सीमा को सीमित करने की क्षमता प्रदर्शित करता है। उदाहरण के लिए, 2008 के शेयर बाजार में गिरावट के दौरान, यह सिर्फ 10% घट गया, जो कि इसकी श्रेणी से कम था और स्टॉक से केवल फंड से कम था।

जनवरी 2021 तक, फंड का औसत 3-वर्ष का पूर्व-कर वार्षिक रिटर्न 6.95%, पिछले पांच वर्षों के लिए 8.37%, और 10 वर्षों में 7.72%-परिणाम है कि लगातार इसे चार या पांच सितारा अर्जित किया है निवेश फंड अनुसंधान फर्म मॉर्निंगस्टार इंक। से रेटिंग

VWINX के पेशेवरों और विपक्ष

कई मोहरा म्यूचुअल फंडों के साथ, VWINX के प्रमुख लाभों में से एक इसकी अपेक्षाकृत कम प्रबंधन फीस है। उस ने कहा, एक न्यूनतम निवेश आवश्यकता है जो कुछ खुदरा निवेशकों को निराश कर सकती है। यह फंड उच्च श्रेणी का है और उच्च गुणवत्ता वाली प्रतिभूतियों में निवेश करता है, लेकिन यह एक आय-केंद्रित संतुलित निधि है, जो अपने अधिकांश साथियों की तुलना में अधिक बांड के लिए भारित है। ध्यान देने वाली एक बात यह है कि VWINX की वार्षिक टर्नओवर दर 53% है, जिसका अर्थ है कि कम प्रबंधन शुल्क के बावजूद, फंड प्रत्येक वर्ष अपनी होल्डिंग का लगभग आधा हिस्सा बदलता है। इसका मतलब है कि अधिक संभावना है कि फंड धारकों को कर योग्य घटनाओं से अवगत कराया जाएगा जो शीर्ष-पंक्ति रिटर्न से अलग हो सकते हैं।

VWINX पेशेवरों

• कम प्रबंधन शुल्क

• लगातार अपने बेंचमार्क से बेहतर प्रदर्शन करता है

• मॉर्निंगस्टार द्वारा उच्च श्रेणी निर्धारण

VWINX विपक्ष

• न्यूनतम निवेश की आवश्यकता है

• सबसे संतुलित फंडों की तुलना में अधिक रूढ़िवादी

• अपेक्षाकृत उच्च वार्षिक कारोबार (53%)

VWINX अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न

क्या VWINX एक अच्छा निवेश है?

VWINX एक उच्च गुणवत्ता वाला म्यूचुअल फंड है जो लगातार अपने बेंचमार्क को बेहतर बनाता है। यह एक रूढ़िवादी आय-केंद्रित निधि है, जो इसे लंबी अवधि के निवेशकों के लिए नियमित रूप से आय और केवल मामूली पूंजीगत लाभ के लिए सबसे उपयुक्त बनाता है।

क्या मोहरा वेलेजली एक अच्छा कोष है?

दोनों मोहरा और वेलेस्ले प्रबंधन ब्रांडों का एक महान ट्रैक रिकॉर्ड है और निवेश प्रबंधन की दुनिया में प्रसिद्ध और अच्छी तरह से सम्मानित हैं। निधि के पास वर्तमान में लगभग $ 64 बिलियन की संपत्ति है और 1970 के आसपास रही है। मॉर्निंगस्टार लगातार फंड को 5-सितारों की उच्चतम रेटिंग देता है।

क्या मोहरा वेलेजली फंड टैक्स कुशल है?

क्योंकि यह मुख्य रूप से एक आय निधि है, और क्योंकि यह ज्यादातर कर योग्य बांड और लाभांश-भुगतान वाले शेयरों को रखता है, इक्विटी होल्डिंग्स के केवल 1/3 के साथ योग्य लाभांश का भुगतान करते हैं,  यह अविश्वसनीय रूप से कर कुशल होने की संभावना नहीं है । 53% टर्नओवर दर के साथ, यह हर साल अधिक कर योग्य घटनाओं का निर्माण कर सकता है।

सर्वश्रेष्ठ मोहरा आय कोष क्या है?

किसी भी वर्ष में किसी भी श्रेणी का सबसे अच्छा प्रदर्शन करने वाला फंड बदल सकता है, और पिछले प्रदर्शन कभी भी भविष्य के रिटर्न की गारंटी नहीं है। इसलिए यह कहना मुश्किल है कि मोहरा के कई उच्च गुणवत्ता वाले आय फंडों में से कौन सा सबसे अच्छा है। फिर भी, Investopedia भी सिफारिश की गई है मोहरा उच्च उपज कर मुक्त फंड निवेशक शेयर (VWAHX), मोहरा उच्च उपज कॉर्पोरेट फंड निवेशक शेयर (VWEHX), और मोहरा मध्यवर्ती अवधि कर मुक्त फंड निवेशक शेयर (VWITX), आधारित उनके प्रदर्शन और विशेषताओं पर।

तल – रेखा

वेलेस्ली इनकम फंड को रूढ़िवादी निवेशकों के लिए एक मुख्य होल्डिंग के रूप में माना जा सकता है जो कुछ पूंजी प्रशंसा के साथ आय की एक ठोस धारा की तलाश कर रहे हैं। यह फंड सीमित अस्थिरता के साथ संभावित संभावनाएं पेश करता है । यह मध्यम या आक्रामक निवेशकों के लिए अपने पोर्टफोलियो के इक्विटी हिस्से को सुधारने और जो ब्याज दरों को बढ़ाने के लिए नकारात्मक प्रतिक्रिया कर सकता है ।