मैं बड़ी मात्रा में आया हूं। क्या मुझे अपने बंधक का निवेश या भुगतान करना चाहिए?

आपको एक बड़ी एकमुश्त नकद राशि मिली है और इसे उपयोग में लाना चाहते हैं। क्या आपको अपने बंधक का भुगतान करना चाहिए या उस पैसे का निवेश करना चाहिए? इस सवाल का कोई सरल जवाब नहीं है क्योंकि यह कई महत्वपूर्ण कारकों पर निर्भर करता है, अर्थात् आपके बंधक और निवेश के पहलू या मानदंड । इन कारकों को चित्रित करके आप इस विकल्प को बनाने के लिए बेहतर सशस्त्र होंगे।

यह सवाल उबलता है: इनमें से कौन सा – निवेश या बंधक पुनर्भुगतान – आपके द्वारा प्राप्त धन का अधिक लाभ उठाता है?

चाबी छीन लेना

• यदि आपको नकद की एक विंडफॉल प्राप्त हुई है और आपके पास बंधक है, तो उस पैसे का उपयोग गिरवी को जल्दी चुकाने और कर्ज मुक्त रहने के लिए किया जा सकता है।
• हालांकि यह एक स्मार्ट रणनीति की तरह लग सकता है, यह काफी रूढ़िवादी भी हो सकता है क्योंकि बंधक ब्याज कर-कटौती योग्य हो सकता है और बंधक ब्याज दर अपेक्षाकृत कम हो सकती है।
• बाजार में निवेश करने के लिए उस पैसे का उपयोग करने से होम लोन पर हर साल दिए जाने वाले ब्याज दर की तुलना में अधिक रिटर्न प्राप्त हो सकता है, लेकिन बाजार नुकसान या कम जोखिम के जोखिम के साथ भी आते हैं।

गिरवी रखना

की चुकौती: एक बंधक भुगतान दो भागों से बना है प्राचार्य और ब्याज व्यय कि द्वारा चार्ज किया जाता है वित्तीय संस्था अपने बंधक पकड़े। मूल पुनर्भुगतान घर के मूल खरीद मूल्य का भुगतान करने की ओर जाता है और ब्याज समय के साथ पैसा उधार लेने के लिए लगाया जाने वाला खर्च है।

मान लेते हैं कि आपको $ 50,000 का एकमुश्त भुगतान प्राप्त हुआ है, और आपके बंधक पर 10 वर्ष शेष हैं। यदि आप इसके लिए भुगतान करते थे तो आज आपको मूलधन में $ 50,000 का खर्च आएगा। यदि आप बंधक के अंत तक मासिक भुगतान जारी रखना चाहते हैं, तो आप ब्याज भुगतान में अतिरिक्त $ 15,000 का भुगतान करेंगे (आपके द्वारा भुगतान की गई ब्याज की राशि बंधक दर पर निर्भर है)। आज इसका भुगतान करने के लिए $ 50,000 का उपयोग करने से भविष्य के ब्याज खर्चों में $ 15,000 की बचत होती है।

आपको अपने बंधक पर ब्याज दर पर विचार करने की आवश्यकता है। यदि यह एक निश्चित दर वाला ऋण है, तो क्या यह दर आपके द्वारा वहन की जाने वाली राशि से अधिक है? क्या आप इस तरह के उच्च ब्याज पर बकाया राशि को कम करने से लाभ उठा सकते हैं? यदि बंधक समायोज्य है, तो क्या आपको लगता है कि भविष्य में ब्याज दरें बढ़ने जा रही हैं जिससे आपकी मासिक लागत और अधिक महंगी हो जाएगी?

याद रखें कि बंधक ब्याज आपके लिए कर योग्य हो सकता है, ताकि यदि आप बंधक पर 5% का भुगतान कर रहे हैं, तो आपका शुद्ध ब्याज भुगतान 3.75% के करीब हो सकता है यदि आप 25% आयकर सीमा में हैं।

बाजार में निवेश

प्रश्न का दूसरा पक्ष निवेश निर्णय है। निवेश का मूल्यांकन करते समय वजन करने के कई कारक होते हैं। पहला इसका अपेक्षित रिटर्न है – क्या यह विकास की उच्च उम्मीदों के साथ इतना आकर्षक है, या यह अधिक रूढ़िवादी म्यूचुअल फंड या बॉन्ड श्रेणी में है? जितना अधिक आकर्षक निवेश होगा, उतना ही अधिक आप पैसे का निवेश करेंगे।

यदि, उदाहरण के लिए, निवेश अगले 10 वर्षों के लिए प्रत्येक वर्ष 10% अर्जित करने की उम्मीद है – आपकी बंधक की समान लंबाई – $ 50,000 लगभग $ 130,000 में बदल जाएगी। इस मामले में, आप धन को निवेश में लगाना चाहते हैं और बंधक पर नियमित भुगतान करना चाहते हैं क्योंकि 15,000 डॉलर जो आप ब्याज भुगतान में भुगतान करेंगे, वह अभी भी आपको 115,000 डॉलर के लाभ के साथ छोड़ देगा।

हालांकि, इन दिनों 10% रिटर्न प्राप्त करना बहुत आसान लक्ष्य नहीं है। 5% पर, आपका $ 50,000 निवेश 10 वर्षों के अंत तक $ 81,000 से थोड़ा अधिक हो जाएगा। निवेश रिटर्न जितना अधिक होगा, आप बंधक को चुकाने की तुलना में निवेश करने की अधिक संभावना है – लेकिन ध्यान दें कि इन रिटर्न की कभी गारंटी नहीं होती है।

अंततः, अगर आपको लगता है कि निवेश आपको शुद्ध कर-पश्चात रिटर्न देगा जो आपके बंधक पर आपकी शुद्ध ब्याज लागत से अधिक है, तो यह निवेश करने के लिए समझदार हो सकता है।

जोखिम सहिष्णुता

आपके निर्णय लेने में जो महत्वपूर्ण है, वह आपके जोखिम सहिष्णुता को जान रहा है – जितना अधिक आप जोखिम उठाते हैं, उतना ही अधिक आपकी वापसी की उम्मीद है। शेयर बाजार रोमांचक लाभ प्रदान करता है लेकिन यह भी नाश कर सकते हैं जैसे कि यह 2000 में कई निवेशकों के लिए किया था जब डॉटकॉम बुलबुला फट। यदि आप अभी भी अपने बंधक का भुगतान करने के लिए अपने पोर्टफोलियो के एक बड़े प्रतिशत को खोने के जोखिम को नहीं संभाल सकते हैं, तो आपके लिए केवल बंधक का भुगतान करना और $ 15,000 बचाना सुरक्षित हो सकता है।

विशेषज्ञों का क्या कहना है:

सलाहकार इनसाइट

मार्क स्ट्रूथर्स, सीएफए, सीएफपी® सोना फाइनेंशियल, एलएलसी, मिनियापोलिस, एमएन

बहुत कुछ बंधक की प्रकृति और आपकी अन्य संपत्तियों पर निर्भर करता है। यदि यह महंगा ऋण है (जो कि उच्च ब्याज दर के साथ है) और आपके पास पहले से ही कुछ तरल संपत्तियां हैं, जैसे आपातकालीन निधि, तो इसका भुगतान करें। यदि यह सस्ता ऋण (कम ब्याज दर) है, और आपके पास बजट के भीतर रहने का अच्छा इतिहास है, तो बंधक बनाए रखना और निवेश करना एक विकल्प हो सकता है।

कुछ लोगों की वृत्ति बस अपनी प्लेट से सभी ऋण प्राप्त करने के लिए है, लेकिन आप यह सुनिश्चित करना चाहते हैं कि आपके पास वित्तीय तूफान की सवारी करने के लिए हमेशा तैयार धनराशि हो। तो सबसे अच्छा कोर्स आम तौर पर बीच में कहीं होता है: यदि आपको कुछ तरलता की आवश्यकता है, तो ऋण का एक बड़ा हिस्सा चुकाने के लिए, और शेष को आपात स्थिति और निवेश के लिए रखें। बस यह सुनिश्चित करें कि आप क्या खर्च करेंगे और आपके जोखिम क्या हैं, इस पर एक ईमानदार नज़र डालें।