क्या बैंकों के पास कार्यशील पूंजी है?
कार्यशील पूंजी की अवधारणा, जिसे शुद्ध कार्यशील पूंजी (NWC) के रूप में भी जाना जाता है, बैंकों पर लागू नहीं होती है क्योंकि वित्तीय संस्थानों के पास विशिष्ट वर्तमान संपत्ति और देनदारियां नहीं हैं, जैसे कि इन्वेंट्री और देय खाते (एपी)। इसके अलावा, बैंकों के लिए वर्तमान देनदारियों को निर्धारित करना बहुत कठिन है क्योंकि बैंक आमतौर पर अपनी पूंजी के स्रोत के रूप में जमा पर निर्भर करते हैं, और यह निश्चित नहीं है कि ग्राहक कब अपनी जमा राशि वापस मांगेंगे।
कार्यशील पूंजी की गणना
कार्यशील पूंजी की गणना एक कंपनी की वर्तमान संपत्ति और वर्तमान देनदारियों के बीच अंतर के रूप में की जाती है। कार्यशील पूंजी का उपयोग किसी कंपनी के मौजूदा संचालन को वित्त करने के लिए किया जाता है, जैसे कि इन्वेंट्री की खरीद, ग्राहकों से प्राप्य खातों (एआर) को इकट्ठा करना, विक्रेताओं से क्रेडिट प्राप्त करना, और उत्पादों का उत्पादन और शिपिंग करना।
कार्यशील पूंजी कंपनी की वित्तीय ताकत का एक पैमाना है। यदि किसी कंपनी की ऋणात्मक कार्यशील पूंजी है – जिसका अर्थ है कि उसकी देनदारियां उसकी संपत्ति से अधिक हैं – तो कंपनी को अपने अल्पकालिक ऋण का भुगतान करने में परेशानी हो सकती है। अपने ऋण का भुगतान करने के लिए उसे पैसे उधार लेने पड़ सकते हैं या, सबसे खराब स्थिति में, यह दिवालिया हो सकता है। यदि किसी कंपनी की सकारात्मक कार्यशील पूंजी है – अर्थात उसकी संपत्ति उसकी देनदारियों से अधिक है – तो कंपनी के पास अपने अल्पकालिक ऋण का भुगतान करने के लिए पर्याप्त धन है। यह एक संकेत है कि कंपनी कुशलतापूर्वक और लाभप्रद रूप से काम कर रही है।
चाबी छीन लेना
- कार्यशील पूंजी एक कंपनी की वित्तीय ताकत का एक पैमाना है और इसकी गणना मौजूदा परिसंपत्तियों से वर्तमान देनदारियों को घटाकर की जाती है।
- बैंक की कार्यशील पूंजी की गणना करने का प्रयास अव्यावहारिक है क्योंकि बैंक की बैलेंस शीट में विशिष्ट वर्तमान संपत्ति और देनदारियां शामिल नहीं होंगी, जैसे कि इन्वेंट्री और देय खाते (एपी)।
- बैंक के वित्तीय स्वास्थ्य की गणना करने के लिए एक बेहतर मीट्रिक शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम) है, जो यह मापता है कि जमाकर्ताओं को कितना भुगतान करता है, इसकी तुलना में बैंक ब्याज में कितना कमाता है।
वर्किंग कैपिटल और बैंक की बैलेंस शीट
बैंक के व्यवसाय की प्रकृति को देखते हुए, कार्यशील पूंजी की गणना एक अव्यवहारिक प्रयास है। एक बैंक की बैलेंस शीट में इन्वेंट्री या विशिष्ट खाते देय नहीं होते हैं। बैंक भौतिक वस्तुओं का उत्पादन नहीं करते हैं। इसके बजाय, वे उधार लेते हैं और धन उधार देते हैं। एक बैंक की आय मुख्य रूप से पूंजी की लागत और जनता की ब्याज आय के बीच फैलती है, जो जनता को पैसा उधार देती है।
इसके अलावा, बैंकों के पास अचल संपत्तियां नहीं हैं, और वे भारी पूंजी के अपने प्राथमिक स्रोत के रूप में उधार लेने पर भरोसा करते हैं। यह विशेष रूप से एक विशिष्ट वाणिज्यिक बैंक की बैलेंस शीट को देखने से स्पष्ट है। इसमें छोटी संख्या में अचल संपत्तियां हैं, जिसमें मुख्य रूप से विभिन्न जुड़नार और इमारतें शामिल हैं।
बैंकों के लिए कार्यशील पूंजी की गणना के साथ एक और मुद्दा उनकी नियत तारीखों द्वारा संपत्ति और देनदारियों के वर्गीकरण की कमी है। बैंक अपनी बैलेंस शीट को वर्तमान और गैर-समवर्ती परिसंपत्तियों और देनदारियों द्वारा व्यवस्थित नहीं करते हैं, क्योंकि ऐसा करना असंभव है। उदाहरण के लिए, एक विशिष्ट बैंक की देनदारियों में जमा राशि शामिल होती है, जिसे मांग पर वापस लिया जा सकता है। क्योंकि निश्चितता के साथ यह निर्धारित करना असंभव है कि कब किसी विशेष जमा की मांग की जाएगी, बैंकों के पास वर्तमान या गैर-समवर्ती के रूप में जमा को वर्गीकृत करने का कोई साधन नहीं है। यह सब उनकी नियत तारीखों द्वारा संपत्ति और देनदारियों के वर्गीकरण को अव्यवहारिक बनाता है।
शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम) और बैंक की लाभप्रदता
कार्यशील पूंजी की तुलना में, शुद्ध ब्याज मार्जिन (एनआईएम) की गणना करना लाभप्रदता और वृद्धि के लिए बैंक की क्षमता का निर्धारण करने का एक अधिक सरल तरीका है। शुद्ध ब्याज मार्जिन के लिए फॉर्मूला है निवेश औसत आय संपत्ति से विभाजित माइनस निवेश खर्च ।
बैंक और निवेश फर्म यह दर्शाने के लिए कि वे अपने जमाकर्ताओं को जो ब्याज देते हैं, उसकी तुलना में वे अपने फंड पर ब्याज अर्जित करने में कितने सफल हैं, यह दिखाने के लिए मीट्रिक के रूप में शुद्ध ब्याज मार्जिन का उपयोग करते हैं। एक सकारात्मक शुद्ध ब्याज मार्जिन इंगित करता है कि एक बैंक अपने क्रेडिट उत्पादों (बंधक और ऋण, उदाहरण के लिए) से अधिक पैसा कमा रहा है, ब्याज की तुलना में वह अपने जमाकर्ताओं के खातों (बचत और जमा का प्रमाण पत्र, उदाहरण के लिए) का भुगतान करता है। एक नकारात्मक शुद्ध ब्याज मार्जिन का मतलब है कि बैंक का निवेश खर्च उसकी निवेश आय से अधिक है, एक संकेत है कि फर्म का प्रबंधन अपने फंडों को प्रभावी ढंग से निवेश नहीं कर रहा है।