बंधक मूल

एक बंधक प्रवर्तक क्या है?

एक बंधक प्रवर्तक एक संस्था या व्यक्ति है जो एक एअर होम लोन लेनदेन को पूरा करने के लिए उधारकर्ता के साथ काम करता है। एक बंधक प्रवर्तक मूल बंधक ऋणदाता है और या तो एक बंधक दलाल या बंधक बैंकर हो सकता है। बंधक प्रवर्तक प्राथमिक बंधक बाजार का हिस्सा हैं और आवश्यक दस्तावेज इकट्ठा करने और अनुमोदन प्रक्रिया के माध्यम से फ़ाइल को मार्गदर्शन करने के लिए बंद होने तक आवेदन तिथि से अंडरराइटर और ऋण प्रोसेसर के साथ काम करना चाहिए ।

चाबी छीन लेना

एक बंधक प्रवर्तक एक संस्था या व्यक्ति है जो उधारकर्ता के लिए गृह ऋण लेनदेन को पूरा करने के लिए एक हामीदार के साथ काम करता है।
बंधक प्रवर्तकों में खुदरा बैंक, बंधक बैंकर और बंधक दलाल शामिल हैं।
चूंकि वे ऋण बनाते हैं, बंधक प्रवर्तक प्राथमिक बंधक बाजार का हिस्सा होते हैं; लेकिन वे अक्सर अपने ऋणों को द्वितीयक बंधक बाजार में बेच देते हैं।
बंधक उत्पत्तिकर्ता उस शुल्क के माध्यम से पैसा बनाते हैं जो एक बंधक को उत्पन्न करने के लिए चार्ज किया जाता है और एक उधारकर्ता को दिए गए ब्याज दर और एक द्वितीयक बाजार के बीच अंतर उस ब्याज दर के लिए भुगतान करेगा।

एक बंधक प्रवर्तक को समझना

बंधक प्रवर्तक एक बंधक के निर्माण में शामिल पहली कंपनी है। बंधक प्रवर्तकों में खुदरा बैंक, बंधक बैंकर और बंधक दलाल शामिल हैं । जबकि बैंक ऋण देने के अपने पारंपरिक स्रोतों का उपयोग ऋणों को बंद करने के लिए करते हैं, बंधक बैंकर आमतौर पर उन ऋणों का उपयोग करते हैं जिन्हें ऋणों को निधि देने के लिए गोदाम के रूप में जाना जाता है । अधिकांश बैंक, और लगभग सभी बंधक बैंकर, जल्दी से नए बंधक बंधक को द्वितीयक बंधक बाजार में बेचते हैं।

हालांकि, इसके आकार और परिष्कार के आधार पर, एक बंधक प्रवर्तक पूरे पैकेज को बेचने से पहले एक निश्चित अवधि के लिए गिरवी रख सकता है; यह व्यक्तिगत ऋण भी बेच सकता है क्योंकि वे उत्पन्न हुए हैं। एक प्रवर्तक के लिए जोखिम तब होता है जब वह एक ब्याज दर के बाद एक बंधक पर रखता है और उधारकर्ता द्वारा बंद कर दिया जाता है। यदि बंधक उस समय द्वितीयक बाजार में एक साथ बेचा नहीं जाता है, जब उधारकर्ता ब्याज दर को बंद कर देता है, तो ब्याज दरें बदल सकती हैं, जो द्वितीयक बाजार में बंधक के मूल्य को बदल देता है और अंततः, मूल लाभ बंधक पर बनाता है।

मूल रूप से बेचने से पहले बंधक बनाने वाले प्रवर्तक अक्सर ब्याज दर में बदलाव के खिलाफ अपनी बंधक पाइपलाइनों को रोकते हैं। एक विशेष प्रकार का लेनदेन होता है जिसे सर्वश्रेष्ठ प्रयास व्यापार कहा जाता है, जो एकल बंधक की बिक्री के लिए डिज़ाइन किया गया है, जो एक बंधक को हेज करने के लिए प्रवर्तक की आवश्यकता को समाप्त करता है। छोटे प्रवर्तक सर्वोत्तम प्रयास ट्रेडों का उपयोग करते हैं।

सामान्य तौर पर, बंधक प्रवर्तकों फीस है कि एक बंधक और एक उधारकर्ता और करने के लिए दिए हुए ब्याज दर के बीच अंतर उत्पन्न चार्ज किया जाता है के माध्यम से पैसा बनाने के प्रीमियम द्वितीयक बाज़ार कि ब्याज दर के लिए भुगतान करना होगा।

$ 260,386

यूएस जनगणना ब्यूरो के अनुसार, 2019 में एक नए बंधक का औसत आकार

प्राथमिक बनाम माध्यमिक बंधक बाजार

प्राइमरी मॉर्गेज मार्केट एक शुरुआती मार्केटप्लेस है, जहां उधारकर्ता को एक बंधक लेनदेन करने के लिए बंधक प्रवर्तक, चाहे बैंक, क्रेडिट यूनियन या बंधक ब्रोकर के साथ मिल जाता है। समापन तालिका में, प्राथमिक बंधक ऋणदाता उधारकर्ता को धन प्रदान करता है, जिसे उधारकर्ता अपने घर की खरीद को पूरा करने के लिए उपयोग करता है।

ऊपर देखा गया उधारदाता केवल मुट्ठी भर उधारदाताओं का प्रतिनिधि है क्योंकि संयुक्त राज्य अमेरिका में प्राथमिक बंधक बाजार अत्यधिक खंडित है। जबकि कई बड़ी फर्में हैं जो बंधक का एक बड़ा प्रतिशत उत्पन्न करती हैं, हजारों छोटे फर्म और व्यक्ति हैं जो कुल बंधक उत्पत्ति के बड़े प्रतिशत के लिए भी जिम्मेदार हैं।

एक बार उत्पन्न होने के बाद, बंधक को सर्विसिंग अधिकार अक्सर एक संस्थान से दूसरे में बेचा जाता है। यह गतिविधि द्वितीयक बंधक बाजार पर होती है, जिसे इस रूप में कहा जाता है क्योंकि इस बाजार में खरीदना और बेचना केवल एक बंधक के लागू होने के बाद ही हो सकता है। फैनी मॅई और फ्रेडी मैक जैसे सरकारी प्रायोजित उद्यम (जीएसई) द्वितीयक बाजार के कुछ सबसे बड़े खरीदारों का प्रतिनिधित्व करते हैं। माध्यमिक खरीदार अक्सर वॉल-स्ट्रीट पर निवेश बैंकों को बंधक-समर्थित प्रतिभूतियों (एमबीएस) में ऋणों के पूल का पैकेज देते हैं और उन्हें बेचते हैं।

लगभग कितने प्रतिशत उत्पत्ति किस बंधक प्रवर्तक की है इस बात पर निर्भर करता है कि किसी उत्पत्ति की गणना कैसे की जाती है। चूंकि नए उत्पन्न बंधक का एक बड़ा प्रतिशत तुरंत द्वितीयक बंधक बाजार में बेच दिया जाता है, इसलिए उन्हें उस संस्था द्वारा गिना जा सकता है जो मूल के रूप में द्वितीयक बाजार में बंधक की खरीद करता है, इस प्रकार उत्पत्ति की दोहरी गणना करता है।