इष्टतम स्थिति आकार के साथ जोखिम को कैसे कम करें

यह निर्धारित करना कि किसी मुद्रा, स्टॉक या कमोडिटी का व्यापार पर जमा होना व्यापार का अक्सर अनदेखा पहलू है। व्यापारी अक्सर एक यादृच्छिक स्थिति आकार लेते हैं । यदि वे किसी व्यापार के बारे में वास्तव में आश्वस्त महसूस करते हैं, या, यदि वे थोड़ा कम आत्मविश्वास महसूस करते हैं, तो वे एक छोटे पद को लेने का विकल्प चुनने के लिए एक बड़ा स्थान लेने का निर्णय लेने का निर्णय ले सकते हैं। हालांकि, यह किसी निवेश के आकार को निर्धारित करने के लिए सबसे अधिक सूचित या रणनीतिक पद्धति नहीं हो सकती है।

इसी तरह, एक व्यापारी को सभी ट्रेडों के लिए एक पूर्व-निर्धारित स्थिति आकार का चुनाव नहीं करना चाहिए, भले ही व्यापार कैसे सेट हो; व्यापार की इस शैली से लंबे समय में अंडरपरफॉर्मेंस की संभावना होगी। इसलिए, यदि किसी यादृच्छिक स्थिति के आकार का चयन करना किसी निवेशक के हित में नहीं है, और सभी ट्रेडों के लिए एक समान आकार निर्धारित करना एक अच्छा विचार नहीं है, तो किसी व्यापार के लिए इष्टतम स्थिति का मूल्यांकन करने का सबसे अच्छा तरीका क्या है? व्यापारियों के लिए एक इष्टतम स्थिति आकार निर्धारित करने के लिए कुछ अलग तरीके हैं जो उनके जोखिम को भी कम कर सकते हैं।

चाबी छीन लेना

• व्यापारियों को किसी ट्रेड के आकार का निर्धारण करने के लिए, सभी ट्रेडों के लिए बेतरतीब ढंग से एक स्थिति का चयन करने या पूर्व-निर्धारित स्थिति आकार का चुनाव करने के बजाय एक सूचित, रणनीतिक पद्धति विकसित करनी चाहिए।
• एक स्थिति का आकार निर्धारित करने से पहले, एक व्यापारी को पहले एक विशिष्ट व्यापार के लिए उचित स्टॉप स्तर को समझना चाहिए।
• एक व्यापारी के लिए, स्टॉप स्तर उन्हें जोखिम निर्धारित करने में मदद कर सकता है; खाते के आकार के आधार पर, आपको व्यापार पर अपने खाते के अधिकतम 1% से 3% का जोखिम उठाना चाहिए।
• बड़े खातों के लिए, कुछ वैकल्पिक विधियां हैं जिनका उपयोग स्थिति आकार को निर्धारित करने के लिए किया जा सकता है, जिसमें एक निश्चित-डॉलर स्टॉप को लागू करना भी शामिल है।

उचित स्टॉप स्तर की पहचान करें

एक स्थिति का आकार निर्धारित करने से पहले, एक व्यापारी को पहले एक विशिष्ट व्यापार के लिए उपयुक्त स्टॉप स्तर को समझना चाहिए। रैंड को भी यादृच्छिक स्तरों पर सेट नहीं किया जाना चाहिए। एक स्तर पर एक स्टॉप रखा जाना चाहिए जो व्यापारी के लिए उपयुक्त जानकारी प्रदान करेगा, विशेष रूप से यह कि वे व्यापार की दिशा के बारे में गलत थे। यदि एक स्टॉप को अनुचित स्तर पर रखा जाता है, तो इसे आसानी से बाजार में सामान्य आंदोलनों द्वारा ट्रिगर किया जा सकता है।

एक व्यापारी के लिए, स्टॉप स्तर उन्हें जोखिम निर्धारित करने में मदद कर सकता है। उदाहरण के लिए, यदि स्टॉप  किसी ट्रेडर की फॉरेक्स ट्रेड की एंट्री प्राइस से 50 पिप्स है – या स्टॉक या कमोडिटी ट्रेड में 50 सेंट लगता है, तो ट्रेडर अपनी स्थिति का आकार निर्धारित करना शुरू कर सकता है।

पहला विचार आपके खाते का आकार होना चाहिए। यदि आपके पास एक छोटा खाता है, तो आपको एक व्यापार पर अपने खाते का अधिकतम 1% से 3% तक जोखिम उठाना चाहिए।

उदाहरण के लिए, यदि किसी व्यापारी के पास $ 5,000 का ट्रेडिंग खाता है, और व्यापारी किसी व्यापार पर उस खाते का 1% जोखिम रखता है, तो इसका मतलब है कि वे एक व्यापार पर $ 50 खो सकते हैं। तो, यह व्यापारी एक मिनी-लॉट ले सकता है । यदि व्यापारी का स्टॉप स्तर मारा जाता है, तो व्यापारी को एक मिनी-लॉट या $ 50 पर 50 पिप्स का नुकसान होगा। यदि व्यापारी 3% जोखिम स्तर का उपयोग करता है, तो वे $ 150 (जो कि खाते का 3% है) खो सकते हैं। इसलिए, 50-पाइप स्टॉप स्तर के साथ, वे तीन मिनी-लॉट ले सकते हैं। यदि व्यापारी को रोक दिया जाता है, तो वे तीन मिनी लॉट या $ 150 पर 50 पिप्स खो देंगे।

शेयर बाजार में, व्यापार पर आपके खाते का 1% जोखिम होने का मतलब होगा कि एक व्यापारी 50 सेंट के स्टॉप स्तर के साथ 100 शेयर ले सकता है। यदि स्टॉप मारा जाता है, तो इसका मतलब होगा कि कुल खाते का $ 50 या 1% – व्यापार पर खो गया था। इस मामले में, व्यापार के लिए जोखिम खाते के एक छोटे प्रतिशत में निहित है, और उस जोखिम के लिए स्थिति का आकार अनुकूलित किया गया है।

वैकल्पिक स्थिति-आकार तकनीक

बड़े खातों के लिए, कुछ वैकल्पिक विधियाँ हैं जिनका उपयोग स्थिति के आकार को निर्धारित करने के लिए किया जा सकता है। $ 500,000 खाते वाला व्यक्ति हमेशा हर एक व्यापार पर $ 5,000 या उससे अधिक (जो कि $ 500,000 का 1% है) जोखिम लेने की इच्छा नहीं कर सकता है। बाजार में उनके कई पद हो सकते हैं, वे वास्तव में उनकी सभी पूंजी को नियोजित नहीं कर सकते हैं, या बड़े पदों के साथ तरलता संबंधी चिंताएं हो सकती हैं । इस मामले में, एक निश्चित-डॉलर स्टॉप का भी उपयोग किया जा सकता है।

मान लें कि इस आकार के खाते के साथ एक व्यापारी एक व्यापार पर केवल $ 1,000 का जोखिम उठाना चाहता है। वे अभी भी ऊपर उल्लिखित विधि का उपयोग कर सकते हैं। यदि प्रवेश मूल्य से स्टॉप की दूरी 50 पिप्स है, तो व्यापारी 20 मिनी-लॉट या 2 मानक लॉट ले सकता है ।

में शेयर बाजार, व्यापारी बंद प्रवेश कीमत से 50 सेंट दूर होने के साथ 2,000 शेयरों लग सकता है। यदि स्टॉप मारा जाता है, तो व्यापारी को केवल $ 1,000 का नुकसान होगा जो वे व्यापार रखने से पहले जोखिम के लिए तैयार थे।

दैनिक स्तर बंद करो

सक्रिय या पूर्णकालिक व्यापारियों के लिए एक और विकल्प दैनिक स्टॉप स्तर का उपयोग करना है। एक दैनिक स्टॉप उन व्यापारियों को अनुमति देता है जिन्हें विभाजित-दूसरे निर्णय लेने की आवश्यकता होती है और उनके स्थिति-आकार वाले निर्णयों में लचीलेपन की आवश्यकता होती है। एक दैनिक स्टॉप का मतलब है कि व्यापारी एक दिन, सप्ताह या महीने में अधिकतम धनराशि सेट कर सकता है। यदि व्यापारी पूंजी की इस पूर्व निर्धारित राशि (या अधिक) को खो देते हैं, तो वे तुरंत सभी पदों से बाहर निकल जाएंगे और शेष दिन, सप्ताह या महीने के लिए व्यापार बंद कर देंगे। इस पद्धति का उपयोग करने वाले व्यापारी के पास सकारात्मक प्रदर्शन का ट्रैक रिकॉर्ड होना चाहिए।

अनुभवी व्यापारियों के लिए, एक दैनिक स्टॉप लॉस उनकी औसत दैनिक लाभप्रदता के लगभग बराबर हो सकता है। उदाहरण के लिए, यदि, औसतन, एक व्यापारी एक दिन में $ 1,000 बनाता है, तो उन्हें एक दैनिक स्टॉप-लॉस सेट करना चाहिए जो इस संख्या के करीब है। इसका मतलब यह है कि एक हारने का दिन एक से अधिक औसत ट्रेडिंग दिवस से मुनाफे का सफाया नहीं करेगा। इस पद्धति को कई दिनों, एक सप्ताह, या व्यापारिक परिणामों के महीने को प्रतिबिंबित करने के लिए अनुकूलित किया जा सकता है।

उन व्यापारियों के लिए, जिनके पास लाभदायक ट्रेडिंग का इतिहास है- या जो दिन भर के कारोबार में बेहद सक्रिय हैं- दैनिक स्टॉप लेवल उन्हें दिन भर मक्खी पर स्थिति के आकार के बारे में निर्णय लेने की स्वतंत्रता देता है और फिर भी अपने समग्र जोखिम को नियंत्रित करता है। दैनिक स्टॉप का उपयोग करने वाले अधिकांश व्यापारी अभी भी प्रत्येक ट्रेड पर अपने खाते के बहुत छोटे प्रतिशत के जोखिम को पदों के आकारों की निगरानी करके और स्थिति को जोखिम में डालने के जोखिम को सीमित करेंगे।

थोड़े से व्यापारिक इतिहास के साथ नौसिखिए व्यापारी भी व्यापार के जोखिम और उनके समग्र खाते के संतुलन द्वारा उचित स्थिति के आकार-निर्धारण के साथ संयोजन में दैनिक स्टॉप-लॉस की एक विधि को अनुकूलित कर सकते हैं ।

तल – रेखा

सही स्थिति आकार प्राप्त करने के लिए, व्यापारियों को पहले अपने स्टॉप स्तर और अपने खाते की प्रतिशत या डॉलर राशि निर्धारित करनी होगी कि वे प्रत्येक व्यापार पर जोखिम लेने के लिए तैयार हैं। एक बार जब हमने इन्हें निर्धारित कर लिया है, तो वे अपने आदर्श स्थिति आकार की गणना कर सकते हैं।