निर्विवाद बंधक
एक निर्विवाद बंधक क्या है?
एक nontraditional बंधक मोटे तौर पर बंधक का वर्णन करता है जिसमें मानक पारंपरिक विशेषताएं नहीं होती हैं। ये किसी भी प्रकार के बंधक का उल्लेख कर सकते हैं जो मानक परिशोधन अनुसूची के अनुरूप नहीं है या मानक किस्त भुगतान नहीं है।
ऋण से जुड़े उच्च भुगतान जोखिमों के कारण Nontraditional बंधक अक्सर उच्च ब्याज दरों के साथ आते हैं। उदाहरणों में गुब्बारा ऋण, हाइब्रिड एआरएम, या ब्याज-केवल बंधक शामिल हैं।
चाबी छीन लेना
- Nontraditional बंधक में बंधक की पारंपरिक विशेषताएं शामिल नहीं हैं, जैसे कि परिशोधन अनुसूची या मानक और निश्चित किस्त भुगतान।
- ये बंधक ऋण से जुड़े उच्च भुगतान जोखिमों के कारण उच्च ब्याज दरों के साथ आ सकते हैं।
- एक गैरमानक बंधक में, उधारकर्ता प्रिंसिपल को स्थगित करने में सक्षम हो सकते हैं और कुछ मामलों में, पूर्ण शेष राशि होने तक ब्याज भुगतान।
- बैलून और ब्याज-मात्र ऋण, हाइब्रिड ARMS और भुगतान-विकल्प समायोज्य दर बंधक निर्विवाद बंधक के उदाहरण हैं।
अनौपचारिक बंधक को समझना
एक बंधक एक ऋण वाहन है जिसका उपयोग संपत्ति खरीदने के लिए किया जाता है – एक घर, जमीन, या अन्य प्रकार की अचल संपत्ति। मालिक एक पूर्वनिर्धारित भुगतान राशि का भुगतान करता है – मूलधन और ब्याज का संयोजन-एक निश्चित अवधि में। इस अवधि को परिशोधन अवधि के रूप में जाना जाता है । बंधक संपत्ति द्वारा सुरक्षित है, इसलिए यदि बंधक अपने वित्तीय दायित्व को पूरा करने में विफल रहता है, तो ऋणदाता संपत्ति पर दबाव डाल सकता है।
पारंपरिक बंधक केवल संरचित होते हैं, जहां एक बंधक एक निश्चित या परिवर्तनीय ब्याज दर पर उधार लेता है, जब तक कि ऋण पूरी तरह से भुगतान नहीं किया जाता है। वे उधारकर्ताओं की भविष्यवाणी की पेशकश करते हैं, इसलिए मासिक भुगतान की राशि या जब ऋण समाप्त होता है, तो इसमें कोई आश्चर्य नहीं है।
Nontraditional बंधक अलग हैं क्योंकि वे उधारकर्ताओं के लिए कई अन्य विकल्प प्रदान करते हैं। ये उत्पाद उधारकर्ताओं को अधिक लचीली पुनर्भुगतान शर्तें देते हैं, जिससे वे अपने भुगतान को स्थगित कर सकते हैं – मुख्य रूप से मूल शेष, लेकिन, कुछ मामलों में, ब्याज भी। यह पूरी तरह से बकाया होने से पहले उधारकर्ता शुरू में कितना जिम्मेदार है, यह कम करता है।
बैंकों और पारंपरिक वित्तीय संस्थानों द्वारा उधारदाताओं द्वारा निर्विवाद बंधक की पेशकश भी की जा सकती है।
इस प्रकार के बंधक अक्सर उच्च जोखिम के साथ आते हैं। ऐसा इसलिए है क्योंकि डिफ़ॉल्ट के लिए एक उच्च जोखिम है । इनमें से किसी भी बंधक को कम संपत्ति और आय की आवश्यकता होती है। हालांकि एक व्यापार बंद है – ऋणदाता उधारकर्ताओं से अधिक ब्याज दर वसूल सकता है। Nontraditional बंधक आमतौर पर उधारकर्ताओं के लिए उपप्रकार उधारकर्ताओं सहित nontraditional स्थितियों में विस्तारित होते हैं । क्योंकि उनके पास दूसरी जगह नहीं हो सकती है, जहां से वे उधार लेते हैं, वे आम तौर पर उनके द्वारा दिए जाने वाले लचीलेपन के साथ एक उच्च ब्याज दर को स्वीकार करने के लिए तैयार होते हैं।
नॉनट्रैडिशनल बंधक के प्रकार
बाजार के कुछ सबसे आम nontraditional बंधक में बैलून बंधक ऋण, ब्याज-मात्र बंधक, और भुगतान-विकल्प समायोज्य-दर बंधक (ARM) शामिल हैं।
गुब्बारा बंधक ऋण
में गुब्बारा भुगतान ऋण, दोनों प्राचार्य और ब्याज जब तक आस्थगित किया जा सकता है परिपक्वता तिथि । एक बार जब बंधक परिपक्वता तक पहुंच जाता है, तो उधारकर्ता को एकमुश्त भुगतान करना आवश्यक होता है। गुब्बारा-भुगतान ऋणों को केवल ब्याज भुगतान के साथ संरचित किया जा सकता है। गुब्बारा-भुगतान बंधक ऋण आमतौर पर डेवलपर्स द्वारा उपयोग किया जाता है। वे आम तौर पर उच्च ब्याज दरों के साथ आते हैं और आस्थगित भुगतान प्रदान करते हैं।
ब्याज-केवल ऋण
बैलून-भुगतान ऋणों की तरह, केवल ब्याज वाले ऋण भी आमतौर पर डेवलपर्स द्वारा पेश किए जाते हैं। इन ऋणों को उधारकर्ता को परिपक्वता पर एकमुश्त मूल भुगतान के बाद नियमित ब्याज भुगतान करने की आवश्यकता होती है। भवन विकास के मामले में, कई डेवलपर्स परिपक्वता पर टेक-आउट ऋण का उपयोग करते हैं या एक बार जब यह बनाया गया है, तो संपार्श्विक के साथ एक गुब्बारा भुगतान ऋण को पुनर्वित्त करता है।
भुगतान-विकल्प समायोज्य दर बंधक
भुगतान-विकल्प समायोज्य-दर बंधक (एआरएम) बंधक ऋण लेने वालों के लिए कई भुगतान विकल्पों की पेशकश करने वाले सबसे लचीले अनैतिक ऋणों में से एक है। ये ऋण समायोज्य दर बंधक ढांचे का पालन करते हैं, हालांकि वे उधारकर्ताओं को भुगतान का प्रकार चुनने का विकल्प देते हैं जो वे हर महीने बनाना चाहते हैं।
भुगतान-विकल्प एआरएम को ऋण के पहले कुछ महीनों या वर्षों के लिए एक निश्चित दर ब्याज भुगतान की आवश्यकता होती है। उसके बाद, ऋण एक परिवर्तनीय दर ऋण पर रीसेट हो जाएगा, आमतौर पर कुछ उच्च जोखिमों के लिए उधारदाताओं की भरपाई के लिए एक उच्च मार्जिन चार्ज करना । भुगतान-विकल्प एआरएम में, उधारकर्ता अपने मासिक किस्त भुगतान करते समय ऋणदाता द्वारा दिए गए कई विकल्पों में से चुन सकते हैं। भुगतान विकल्पों में आम तौर पर एक कम निश्चित-दर विकल्प शामिल होता है जो आमतौर पर परिचयात्मक अवधि दर पर आधारित होता है – केवल ब्याज-भुगतान या 15- या 30-वर्ष पूरी तरह से भुगतान परिशोधन ।
भुगतान विकल्प एआरएम उधारकर्ताओं और ऋणदाताओं दोनों के लिए जटिल हो सकते हैं क्योंकि वे नकारात्मक परिशोधन को शामिल करते हैं । भुगतान-विकल्प एआरएम के साथ, मानक भुगतान राशि के नीचे कोई भी अवैतनिक मूलधन या ब्याज, उधारकर्ता के बकाया मूलधन में जोड़ा जाता है, जिससे बाद के भुगतानों पर उनसे ब्याज की राशि बढ़ जाती है।