क्या बर्कशायर हाथवे एक इरा के लिए उपयुक्त है?

बर्कशायर हैथवे, इंक। (BRK. B) एक सामूहिक होल्डिंग कंपनी है जो अपने प्रतिष्ठित मुख्य कार्यकारी अधिकारी,वारेन बफेट के लिए सबसे अधिक जानी जाती है।अन्यथा “ओमाहा का द ओरेकल” के रूप में जाना जाता है, बफेट पांच दशकों से अधिक समय से कंपनी का निर्माण कर रहे हैं और दुनिया के सबसे धनी लोगों में से एक हैं- अनुमान लगाया गया है कि 2020 तक फोर्ब्स के अनुसार $ 70.1 बिलियन का नेटवर्थ है।

बर्कशायर हैथवे एक टेक्सटाइल मैन्युफैक्चरिंग फर्म के रूप में शुरू हुआ, जिसमें बफेट ने अपने करियर की शुरुआत में शेयरों का अधिग्रहण शुरू किया।1965 तक, उन्होंने कंपनी का एकमुश्त नियंत्रण कर लिया था।

बफेट ने जल्द ही टेक्सटाइल मिल कारोबार से बाहर निकलना शुरू किया और बीमा, खुदरा, और मीडिया सहित अन्य उद्योगों से बर्कशायर के समग्र पोर्टफोलियो में व्यवसायों को जोड़ा।बर्कशायर ने वित्तीय सेवाओं, उपयोगिताओं और विनिर्माण क्षेत्र में दांव लगाना जारी रखा है।जुलाई 2020 तकबर्कशायर का बाजार पूंजीकरण $ 661 बिलियन है।

जिस तरह से, बफेट ने इतिहास के सबसे महान निवेशकों में से एक के रूप में प्रतिष्ठा बनाई है, जो बर्कशायर हैथवे स्टॉक को अन्य निवेशकों के साथ प्रतिष्ठित करता है।

बर्कशायर हाथवे पोर्टफोलियो

बर्कशायर हाथवे एक पारंपरिक कंपनी नहीं है। यह कई अलग-अलग कंपनियों का समूह है और केवल सार्वजनिक रूप से कारोबार करने वाली कंपनियों में दांव के संग्रह के रूप में मौजूद है। बर्कशायर पोर्टफोलियो में बफेट द्वारा किए गए परिवर्तन अक्सर कारोबार की गई कंपनियों के शेयर की कीमतों को आगे बढ़ाते हैं और महत्वपूर्ण मीडिया कवरेज प्राप्त करते हैं।

31 मार्च, 2020 तक पोर्टफोलियो की शीर्ष पांच होल्डिंग्स में Apple (AAPL), बैंक ऑफ अमेरिका (BAC), कोका-कोला (KO), अमेरिकन एक्सप्रेस (AXP) और वेल्स फारगो (WFC) शामिल हैं।

Apple में बड़ी हिस्सेदारी बफेट-वॉचर्स के लिए विशेष रूप से रुचि थी, क्योंकि वह ऐतिहासिक रूप से प्रौद्योगिकी शेयरों में निवेश करने का विरोधी था।

वॉरेन बफेट की प्रबंधन शैली

बफेट एक दीर्घकालिक, खरीद-और-पकड़ निवेशक मूल्य पर केंद्रित है। वह लंबे समय से उन कंपनियों पर अपने निवेश को केंद्रित करने के लिए जाने जाते हैं जिन्हें वह जानते हैं। जैसे, वह उच्च जोखिम वाले नामों से बचने के लिए झुकता है। उनकी प्राथमिकता अच्छी तरह से स्थापित, धीमी-वृद्धि वाले व्यवसायों के लिए है। बफ़ेट आम तौर पर कम से कम 10 वर्षों के लिए उन्हें रखने की योजना के साथ निवेश करता है।

बफेट के अधिक लोकप्रिय उद्धरणों में से एक है, “एक अद्भुत कंपनी को उचित मूल्य पर एक अद्भुत कंपनी की तुलना में एक अद्भुत कीमत पर खरीदना बेहतर है।”

बर्कशायर के अधिक हाल के खरीददारों में से एक, 2015 में नकद में प्रति शेयर 235 डॉलर के लिए प्रेसिजन कास्टपार्ट्स की खरीद, बफेट की पारंपरिक निवेश शैली से थोड़ा अलग हुआ।  कंपनी के व्यवसायों के प्रकार के बारे में विशिष्ट है बफेट एहसान करता है।हालांकि, बर्कशायर ने इसे खरीदने के लिए प्रति शेयर 21% प्रीमियम का भुगतान किया, अपने ट्रेडों में अच्छे मूल्य के लिए बफेट की प्राथमिकता से प्रस्थान किया।

बर्कशायर हाथवे का प्रदर्शन

बफेट की निवेश शैली और विकल्प समग्र रूप से कम अस्थिरता के साथ एक रूढ़िवादी पोर्टफोलियो के लिए बनाते हैं। रिस्क एंड रिटर्न का सिद्धांत बताता है कि कम जोखिम के स्तर वाले स्टॉक भी कम रिटर्न की संभावना प्रदान करते हैं।

जबकि बर्कशायर हैथवे ने एस एंड पी 500 के प्रदर्शन को पांच साल की अवधि में 20 मई, 2020 को समाप्त कर दिया है, जबकि बर्कशायर ने बेंचमार्क इंडेक्स को 10 और 20 साल के समय के क्षितिज से काफी बेहतर बना दिया है। यह प्रदर्शन दर्शाता है कि बफेट लंबी अवधि में औसत से कम जोखिम पर ऊपर-औसत रिटर्न देने में सक्षम है।

आय निवेशकों को संभवतः बर्कशायर हैथवे स्टॉक में निवेश की एकमात्र कमियों में से एक के रूप में लाभांश उपज की कमी का पता चलता है।बर्कशायर ने केवल 1967 में एक बार लाभांश का भुगतान किया है और तब से एक का भुगतान नहीं किया है।।

बर्कशायर हैथवे को एक व्यक्तिगत सेवानिवृत्ति खाते (IRA) के रूप में रखनेपर विचार करने वालों के लिए, यह एक चिंता का विषय है, क्योंकि IRA खातों से निकासी की अनुमति आमतौर पर तब तक नहीं दी जाती है जब तक कि व्यक्ति 59½ वर्ष की आयु तक नहीं पहुंच जाता है।।

दो शेयर मूल्य वर्ग

बर्कशायर हैथवे स्टॉक की सबसे असामान्य विशेषताओं में से एक इसकी स्टॉक कीमत है।यह कभी नहीं फूटती।10 जुलाई, 2020 को, बर्कशायर हैथवे का क्लास ए शेयर्स (BRK. A) $ 335,400 प्रति शेयर पर बंद हुआ।  यह कई निवेशकों की पहुंच से बाहर एक भी शेयर खरीद डालता है। बफेट ने स्पष्ट किया है कि वह व्यापारियों के विपरीत लंबी अवधि के निवेशकों को आकर्षित करना पसंद करते हैं।

1996 में, बफेट ने आंशिक रूप से अपनी कंपनी को और अधिक सुलभ बनाने के लिए शेयरों का एक वर्ग बी ब्लॉक जारी किया।  इन शेयरों नेजनवरी 2010 में50-के -1 स्टॉक का विभाजन किया और 14 दिसंबर, 2020 तक $ 222.85 प्रति शेयर पर व्यापार हुआ।11

स्टॉक मूल्य से बाहर इन शेयरों में अनिवार्य रूप से कोई अंतर नहीं है। ट्रेडिंग लचीलापन बर्कशायर हैथवे क्लास बी शेयरों का प्राथमिक लाभ है।

क्या इरा अकाउंट में बर्कशायर हैथवे फिट है?

पोर्टफोलियो की अच्छी तरह से स्थापित परिपक्व व्यवसायों की संरचना जो कि अधिकांश बाजार के वातावरण में सफलतापूर्वक काम कर सकती है, बर्कशायर हैथवे को एक निवेश बनाता है जो अधिकांश IRA खातों के लिए उपयुक्त है। लंबी अवधि के लिए निवेश करने की बफे की शैली IRA खातों की दीर्घकालिक प्रकृति के साथ अच्छी तरह से संरेखित होती है।

छोटे निवेशक शेयर को बढ़ते पोर्टफोलियो के लिए एक दीर्घकालिक दीर्घकालिक होल्डिंग के रूप में उपयोग कर सकते हैं। संभावित रूप से सेवानिवृत्त लोगों को पूंजी संरक्षण के साथ समग्र रूप से अपने पोर्टफोलियो में कम इक्विटी आवंटन बनाए रखना होगा। हालांकि, मुद्रास्फीति से आगे रहने में मदद के लिए इन पोर्टफोलियो में इक्विटी की आवश्यकता है और पोर्टफोलियो के उस हिस्से को भरने के लिए बर्कशायर हैथवे एक आदर्श विकल्प हो सकता है।

तल – रेखा

अधिकांश निवेशकों के लिए, क्लास बी के शेयर एकमात्र विकल्प हैं जब एक आईआरए में बर्कशायर हैथवे को जोड़ना चाहते हैं।एक IRA के लिएअधिकतम वार्षिकयोगदान 2020 और 2021 के लिए $ 6,000 प्रति वर्ष है, हालांकि 50 और उससे अधिक उम्र वाले लोग अतिरिक्त 1,000 के लिए योगदान कर सकते हैं।

इसका मतलब है कि क्लास ए के शेयर एक विकल्प नहीं हैं जब तक कि निवेशक ने एक बड़ा पोर्टफोलियो नहीं बनाया है। क्लास बी के शेयर सभी निवेशकों की पहुंच के भीतर हैं।

म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) जिसमें व्यापक रूप से विविध, बड़े-कैप नामों के विविध पोर्टफोलियो होते हैं, अक्सर कोर रिटायरमेंट पोर्टफोलियो होल्डिंग्स के रूप में अनुशंसित होते हैं। बर्कशायर हैथवे के शेयर खरीदना एक लार्ज-कैप वैल्यू म्यूचुअल फंड के शेयरों को खरीदने के समान है। इस प्रकार क्लास बी के शेयर रिटायरमेंट पोर्टफोलियो में एक आदर्श पकड़ बना सकते हैं।