निवेशकों के लिए 10 कालातीत नियम

बॉब फैरेल ने मेरिल लिंच में अनुसंधान के प्रमुख के रूप में दशकों का समय बिताया, खुद को वॉल स्ट्रीट पर अग्रणी बाजार विश्लेषकों में से एक के रूप में स्थापित किया। तकनीकी विश्लेषण और सामान्य बाजार की प्रवृत्तिपर उनकी अंतर्दृष्टिको “10 मार्केट रूल्स टू रिमेंबर” के रूप में चिह्नित किया गया था और तब से व्यापक रूप से वितरित किया गया है।  यहाँ, हम इन कालातीत स्वयंसिद्धों की समीक्षा करते हैं और वे बेहतर रिटर्न हासिल करने में आपकी मदद कैसे कर सकते हैं।

चाबी छीन लेना

• निवेशकों को ध्यान रखना चाहिए कि कीमतें कभी भी एक समान नहीं रहती हैं और सुधार अपरिहार्य हैं।
• भावनाओं को कभी भी स्थायी नहीं किया जाता है और भावनाओं को व्यापार से बाहर निकालने के लिए स्टॉप का उपयोग करने का प्रयास करें।
• झुंड के साथ मत जाओ, लेकिन याद रखें कि भय और लालच को अनुशासन में ले जाने की जरूरत है।
• बाजार के स्वास्थ्य को देखने के लिए वैकल्पिक सूचकांक पर विचार करें।
• नमक के एक दाने के साथ विशेषज्ञ की सलाह और पूर्वानुमान लें।

1. बाजार समय के साथ वापस आ जाते हैं

चाहे वे चरम आशावाद या निराशावाद का सामना करते हैं, बाजार अंततः सान्द्र, दीर्घकालिक मूल्यांकन स्तरों पर लौट आते हैं। इस सिद्धांत के अनुसार, रिटर्न और कीमतें वापस आ जाएगी, जहां वे आए थे- उलट आम तौर पर बाजार को एक पिछली स्थिति में डाल देता है। इसलिए जब व्यक्तिगत निवेशकों की बात आती है, तो सबक स्पष्ट होता है: एक योजना बनाएं और उससे चिपके रहें। अपने आस-पास चल रही हर चीज के महत्व को तौलने की कोशिश करें और अपने सर्वोत्तम निर्णय का उपयोग करें। बाजार के दैनिक बकबक और उथल-पुथल से मत निकलो। 

2. अतिरिक्त बिक्री के लिए अतिरिक्त छूट

अनुभवहीन युवाओं द्वारा संचालित एक स्वावलंबी ऑटोमोबाइल की तरह, जब बाजार ओवरशूट करता है, तो हम ओवरकॉर्पोरेशन की अपेक्षा कर सकते हैं। याद रखें, एक सुधार एक परिसंपत्ति की चोटी की कीमत के 10% से अधिक की चाल से दर्शाया जाता है, इसलिए एक अतिशयोक्ति का मतलब बड़े आंदोलनों से हो सकता है। एक बाजार दुर्घटना के दौरान, निवेशकों को वास्तव में महान खरीद के अवसरों के साथ प्रस्तुत किया जाता है। लेकिन वे दोनों दिशाओं में ऊपरी-नीचे या नीचे की ओर बढ़ते हैं और व्यापार अविश्वसनीय स्तरों पर हो सकता है। ट्यून-इन निवेशकों को इससे सावधान रहना होगा और उनके पास अपनी पूंजी को सुरक्षित रखने के लिए धैर्य और पता होना चाहिए कि कैसे मापी जाने वाली कार्रवाई की जानी चाहिए ।

3. अतिरिक्त कभी स्थायी नहीं होते हैं

यहां तक ​​कि सबसे सफल निवेशकों के बीच की प्रवृत्ति का मानना ​​है कि जब चीजें अपने पक्ष में आगे बढ़ रही हैं, तो मुनाफा असीम है। यह सच नहीं है, और कुछ भी नहीं हमेशा के लिए रहता है – विशेष रूप से वित्तीय दुनिया में। चाहे आप बाजार की सवारी कर रहे हों, जो अवसरों को खरीदने का प्रतिनिधित्व करते हैं, या उच्च स्तर पर बढ़ते हैं ताकि वे बेचकर पैसा कमा सकें, इससे पहले कि वे सबको धोखा दे अपनी मुर्गियों की गिनती न करें। आखिरकार, आपको कुछ बिंदु पर एक कदम उठाना पड़ सकता है, क्योंकि पहले दो नियम इंगित करते हैं, बाजार का मतलब वापस आ जाता है।

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बाजार हमेशा मतलबी होते हैं।

4. बाजार सुधार बग़ल में मत जाओ

तेजी से बढ़ते बाजार तेजी से सही होते हैं, जो निवेशकों को शांति में अपने अगले कदम पर विचार करने से रोक सकते हैं। यहां पाठ को तेजी से बढ़ने वाले बाजारों में व्यापार करने के लिए निर्णायक होना है और भावनात्मक प्रतिक्रियाओं से बचने के लिए अपने ट्रेडों पर रुकना है।

स्टॉप ऑर्डर व्यापारियों को दो तरह से मदद करते हैं जब परिसंपत्ति की कीमतें एक विशेष बिंदु से आगे बढ़ती हैं। एक विशिष्ट प्रविष्टि या निकास बिंदु का निर्धारण करके, वे निवेशकों को उनके द्वारा खोए गए धन की मात्रा को सीमित करने में मदद कर सकते हैं, या जब किसी दिशा में कीमतें स्विंग होती हैं तो उन्हें लाभ में बंद करने में मदद कर सकते हैं।

5. पब्लिक ब्यूज़ सबसे ऊपर और सबसे निचले पायदान पर

ठेठ निवेशक अपने मोबाइल फोन पर नवीनतम समाचार पढ़ता है, बाजार के कार्यक्रम देखता है, और विश्वास करता है कि उसने क्या बताया है। दुर्भाग्य से, जब तक वित्तीय प्रेस किसी दिए गए मूल्य के कदम की रिपोर्टिंग करने के लिए चारों ओर हो जाता है, तब तक यह कदम पहले से ही पूरा हो जाता है और आम तौर पर उलट होता है। यह ठीक उसी क्षण है जब जॉन क्यू शीर्ष पर खरीदने या नीचे बेचने का फैसला करता है।

इस नियम के विपरीत होने की आवश्यकता को रेखांकित किया गया है। स्वतंत्र सोच हमेशा झुंड की मानसिकता को बेहतर बनाती है।

6. डर और लालच: लंबे समय तक संकल्प से मजबूत

बुनियादी मानव भावना शायद सफल निवेश का सबसे बड़ा दुश्मन है। लेकिन चाहे आप दीर्घकालिक निवेशक हों या दिन के व्यापारी, ट्रेडिंग के लिए एक अनुशासित दृष्टिकोण मुनाफे की कुंजी है। आपके पास हर ट्रेड के साथ एक ट्रेडिंग प्लान होना चाहिए । आपको ठीक-ठीक पता होना चाहिए कि आप किस स्तर पर अपने स्टॉक के विक्रेता हैं- उल्टा और नीचे।

यह जानना कि किसी ट्रेड से कब निकलना है, यह जानना उससे कहीं अधिक कठिन है कि कब अंदर जाना है। किसी प्रॉफिट को कब लेना है या लॉस कम करना है, यह पता लगाना बहुत आसान है, लेकिन जब आप सिक्योरिटी संभाल रहे हों चाल, भय और लालच आपको वास्तविकता और आपके पैसे से अलग करने के लिए जल्दी से कार्य करते हैं।

7. बाजार: मजबूत जब व्यापक, कमजोर जब संकीर्ण

जबकि लोकप्रिय सूचकांक औसत पर ध्यान केंद्रित करने से बहुत कुछ हासिल किया जा सकता है, बाजार की चाल की ताकत बाजार की अंतर्निहित ताकत से निर्धारित होती है। इसलिए व्यापक औसत बाजार की ताकत पर बेहतर कदम उठाते हैं। इसलिए यह अलग-अलग इंडेक्स का पालन करने के लिए भुगतान कर सकता है – कम से कम जो कि एस एंड पी 500 जैसे सामान्य संदिग्धों से परे हैं।

 किसी भी बाजार की चाल के स्वास्थ्य की बेहतर सराहना पाने केलिए विल्शेयर 5000 सूचकांक या रसेल इंडेक्स में से कुछ कोदेखने पर विचार करें।विल्शेयर 5000 सूचकांक लगभग 4,000 अमेरिकी-आधारित कंपनियों से बना है जो एक अमेरिकी एक्सचेंज पर कारोबार करते हैं और जिनकी कीमत जनता के लिए उपलब्ध है। रसेल 1000 और रसेल 3000 जैसे रसेल इंडेक्स को मार्केट कैप द्वारा वेट किया जाता है और निवेशकों को यूएस स्टॉक मार्केट में एक्सपोजर भी देता है।

8. भालू बाजार के तीन चरण हैं

बाजार तकनीशियन बैल और भालू दोनों बाजार कार्रवाई में सामान्य पैटर्न पाते हैं । ठेठ भालू पैटर्न, जैसा कि यहां वर्णित है, पहले एक तेज बिकना शामिल है । एक भालू बाजार के दौरान, कीमतें 20% या उससे अधिक गिरती हैं। ज्यादातर मामलों में, भालू बाजारों में पूरे सूचकांक शामिल होते हैं। इस तरह का बाजार आम तौर पर कमजोर या धीमी आर्थिक गतिविधि के कारण होता है।

इसके बाद इसे चूसने वाले की रैली कहा जाता है। निवेशकों को बाजार में उन कीमतों से आकर्षित किया जा सकता है जो एक बार फिर से तेजी से सुधार करने से पहले कूद जाते हैं। ये रैलियां, जो अटकलबाजी और प्रचार का परिणाम हो सकती हैं, बहुत लंबे समय तक नहीं चलती हैं। लेकिन चूसने वाले कौन हैं? निवेशकों, ज़ाहिर है। उन्हें चूसने वाले कहा जाता है क्योंकि वे अस्थायी उच्च पर खरीद सकते हैं, लेकिन संपत्ति की कीमतों में गिरावट आने पर पैसा खो देते हैं।

भालू बाजार का अंतिम चरण उन स्तरों पर अत्याचारी पीस है जहां मूल्यांकन अधिक उचित है और समग्र रूप से निवेश के बारे में सामान्य अवसाद की स्थिति बनी रहती है।

9. विशेषज्ञों और पूर्वानुमान के प्रति सचेत रहें

यह जादू नहीं है। जब हर कोई जो खरीदना चाहता है, उसने खरीदा है, तो अधिक खरीदार नहीं हैं। इस बिंदु पर, बाजार को कम करना चाहिए। इसी तरह, जब हर कोई जो बेचना चाहता है, कोई भी अधिक विक्रेता नहीं रहता है। इसलिए जब बाजार के विशेषज्ञ और पूर्वानुमान आपको बेचने, बेचने, बेचने या खरीदने, खरीदने, खरीदने के बारे में बता रहे हैं, तो यह जान लें कि हर कोई उस बैंड-बाजे पर झूम रहा है, इतना कि बेचने या खरीदने के लिए कुछ भी नहीं बचा है। इस बिंदु से आप कूदते हैं, कुछ और होने की संभावना है।

10. बुल मार्केट भालू के बाजारों की तुलना में अधिक मजेदार हैं

अधिकांश निवेशकों के लिए यह सच है क्योंकि इन अवधि के दौरान कीमतें बढ़ती रहती हैं। अपने लाभ को देखकर कौन प्यार नहीं करता? जब तक आप एक छोटे विक्रेता हैं । एक छोटी बिक्री तब होती है जब आप एक ऐसी संपत्ति बेचते हैं जिसे आप खुद नहीं बेचते हैं । इस रणनीति का उपयोग करने वाले व्यापारी उधार की प्रतिभूतियों को बेचते हैं, उम्मीद करते हैं कि कीमत में गिरावट आएगी। विक्रेता को भविष्य में समान मात्रा में शेयरों को वापस करना होगा।

तल – रेखा

किसी ने कहा कि निवेश करना आसान नहीं था।वहाँ बहुत कुछ दांव पर है, और बहुत कुछ लेने के लिए। चाहे आप नौसिखिए व्यापारी हों या कोई ऐसा व्यक्ति जो बहुत समय से बाज़ार देख रहा हो, बाज़ार की ख़बरों, भावनाओं के झूलों में फंसना आसान है, और बाजार के सभी के लिए मुक्त।लेकिन अगर आप बॉब फेरेल के समय-परीक्षणित रहस्यों का पालन करते हैं, तो आप अंत में एक विजेता बन सकते हैं।