DMI मुनाफे का रास्ता बताता है

का मूल उद्देश्य प्रवृत्ति व्यापारी की दिशा में एक परिसंपत्ति खरीदने या बेचने के लिए है की प्रवृत्ति । अकेले परिसंपत्ति की कीमत से दिशात्मक संकेतों को पढ़ना मुश्किल हो सकता है और अक्सर भ्रामक होता है क्योंकि कीमत आमतौर पर दोनों दिशाओं में घूमती है और कम बनाम उच्च अस्थिरता की अवधि के बीच चरित्र बदलती है ।

दिशात्मक आंदोलन सूचक (भी दिशात्मक आंदोलन सूचकांक या डीएमआई के रूप में जाना जाता है) कीमत की दिशा और शक्ति का आकलन करने के लिए एक महत्वपूर्ण उपकरण है। यह 1978 में जे। वेल्स वाइल्डर द्वारा बनाया गया था, जिन्होंने लोकप्रिय सापेक्ष शक्ति सूचकांक  (आरएसआई) भी बनाया था । DMI ट्रेंड ट्रेडिंग रणनीतियों के लिए विशेष रूप से उपयोगी है क्योंकि यह मजबूत और कमजोर रुझानों के बीच अंतर करता है, जिससे व्यापारी केवल वास्तविक गति के साथ ही प्रवेश कर सकता है। डीएमआई सभी समय के फ्रेम पर काम करता है और इसे किसी भी अंतर्निहित वाहन (स्टॉक, म्यूचुअल फंड, एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड, वायदा, कमोडिटीज और मुद्राओं) पर लागू किया जा सकता है ।

जबकि इसकी गणना कुछ जटिल है, डीएमआई आपको बताता है कि कब लंबा या छोटा होना है। यहां, हम DMI संकेतक का विस्तार से विश्लेषण करने के तरीके को कवर करेंगे और आपको दिखाएंगे कि बेहतर लाभ प्राप्त करने में आपकी मदद करने के लिए कौन सी जानकारी प्रकट हो सकती है।

DMI ट्रेंड लाइन्स

डीएमआई एक निश्चित अवधि में सीमा विस्तार का औसत है (डिफ़ॉल्ट 14 दिन है)। सकारात्मक दिशात्मक आंदोलन सूचक (+ डीएमआई) मापता है कि दृढ़ता से कीमत चाल ऊपर की ओर; नकारात्मक दिशात्मक आंदोलन सूचक (-DMI) मापता है कि दृढ़ता से नीचे कीमत ले जाता है। दो लाइनें बैल बनाम भालू की ताकत को दर्शाती हैं।

प्रत्येक DMI को एक अलग लाइन द्वारा दर्शाया गया है (चित्र 1 देखें)। सबसे पहले, यह देखने के लिए कि शीर्ष पर कौन सी दो DMI लाइनें हैं। कुछ अल्पकालिक व्यापारी इसे प्रमुख DMI के रूप में संदर्भित करते हैं । प्रमुख DMI कीमत की दिशा की भविष्यवाणी करने के लिए मजबूत और अधिक संभावना है। खरीदारों और विक्रेताओं के प्रभुत्व को बदलने के लिए, लाइनों को पार करना होगा।

एक विदेशी तब होता है जब डीएमआई तल पर शीर्ष पर प्रमुख डीएमआई के माध्यम से ऊपर पार करती है। क्रॉस्सोवर्स लंबे / छोटे जाने के लिए एक स्पष्ट संकेत की तरह लग सकते हैं, लेकिन कई अल्पकालिक व्यापारी एक लाभदायक व्यापार करने की संभावना बढ़ाने के लिए प्रवेश या निकास संकेतों की पुष्टि करने के लिए अन्य संकेतकों की प्रतीक्षा करेंगे। डीएमआई लाइनों के क्रॉसओवर अक्सर अविश्वसनीय होते हैं क्योंकि वे अक्सर अस्थिरता देते हैं जब अस्थिरता कम होती है और अस्थिरता अधिक होने पर देर से संकेत मिलता है। दिशा में संभावित परिवर्तन के पहले संकेत के रूप में क्रॉसओवर के बारे में सोचें ।

चित्र 1 में, + DMI और -DMI को अलग-अलग लाइनों के रूप में दिखाया गया है। कई झूठे क्रॉसओवर (प्वाइंट 1) और प्वाइंट 2 पर एक क्रॉसओवर है जो + डीएमआई प्रमुख के साथ एक अपट्रेंड की ओर जाता है । (नोट: DMI को सामान्यतः ADX इंडिकेटर के साथ एक ही विंडो में प्लॉट किया जाता है, जिसे दिखाया नहीं गया है।)

DMI दिशात्मक संकेत

DMI का उपयोग मूल्य कार्रवाई की पुष्टि करने के लिए किया जाता है (चित्र 2 देखें)। + DMI आम तौर पर मूल्य के साथ सिंक में चलती है, जिसका अर्थ है कि कीमत बढ़ने पर + DMI बढ़ जाता है, और जब कीमत गिरती है तो यह गिर जाता है। यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि -DMI विपरीत तरीके से व्यवहार करता है और मूल्य के प्रति-दिशात्मक चलता है। -DMI तब गिरता है जब कीमत गिरती है, और जब कीमत बढ़ती है तो यह गिर जाती है। यह एक छोटी सी आदत हो रही है। बस याद रखें कि मूल्य की शक्ति ऊपर या नीचे हमेशा संबंधित डीएमआई लाइन में एक शिखर द्वारा दर्ज की जाती है।

दिशात्मक संकेतों को पढ़ना आसान है। जब + डीएमआई प्रमुख और बढ़ती है, तो मूल्य दिशा ऊपर होती है। जब -DMI प्रमुख और बढ़ रहा है, मूल्य दिशा नीचे है। लेकिन कीमत की ताकत पर भी विचार किया जाना चाहिए। DMI की शक्ति 0 से लेकर 100 के उच्च स्तर तक होती है। DMI का मूल्य जितना अधिक होता है, कीमतें उतनी ही मजबूत होती हैं। 25 से अधिक औसत मूल्य पर DMI मूल्य प्रत्यक्ष रूप से मजबूत है। 25 माध्य मूल्य के तहत डीएमआई मान प्रत्यक्ष रूप से कमजोर है।

चित्रा 2 में, DMI बिंदु 1 पर कमजोर है और कीमत तड़का हुआ है। + डीएमआई प्वाइंट 2 पर 25 से ऊपर बढ़ जाता है और अपट्रेंड निम्नानुसार है। ध्यान दें कि + डीएमआई 3 बिंदु पर मूल्य के साथ कैसे चलती है और -डीएमआई बिंदु 4 पर मूल्य के प्रति-दिशात्मक चलती है।

डीएमआई मोमेंटम

डीएमआई की महान विशेषता एक ही समय में खरीदने और बेचने के दबाव को देखने की क्षमता है, जिससे किसी व्यापार में प्रवेश करने से पहले प्रमुख बल का निर्धारण किया जा सकता है। एक स्विंग उच्च (बैल) की ताकत + डीएमआई चोटी में परिलक्षित होती है, और एक स्विंग कम (भालू) की ताकत -डीएमआई शिखर में देखी जाती है। डीएमआई चोटियों की सापेक्ष ताकत कीमत की गति को बताती है और व्यापारिक निर्णयों के लिए समय पर संकेत प्रदान करती है। जब खरीदार विक्रेताओं से अधिक मजबूत होते हैं, तो + DMI चोटियां 25 से ऊपर होंगी और -DMI शिखर 25 से नीचे होंगे। यह एक मजबूत अपट्रेंड में देखा जाता है। लेकिन जब विक्रेता खरीदारों से अधिक मजबूत होते हैं, तो -DMI शिखर 25 से ऊपर और + DMI शिखर 25 से नीचे होंगे। इस मामले में, प्रवृत्ति नीचे होगी।

प्रवृत्ति की कीमत की क्षमता प्रमुख DMI में निरंतर ताकत पर निर्भर करती है। एक मजबूत अपट्रेंड बढ़ती + डीएमआई चोटियों की एक श्रृंखला दिखाएगा जो विस्तारित अवधि (चित्रा 3) के लिए -DMI से ऊपर रहते हैं। विपरीत मजबूत गिरावट के लिए सच है। जब दोनों डीएमआई लाइनें 25 से नीचे हैं और चलती बग़ल में, कोई प्रमुख बल नहीं है, और ट्रेंड ट्रेड उपयुक्त नहीं हैं। हालांकि, लंबी अवधि के बाद सबसे अच्छा रुझान शुरू होता है जहां डीएमआई लाइनें 25 के स्तर के नीचे और पीछे पार करती हैं। डीएमआई 25 के स्तर से ऊपर फैलने और समर्थन / प्रतिरोध में प्रवेश करने के बाद कम जोखिम वाला व्यापार सेटअप होगा।

चित्र 3 में, + DMI बिंदु 1 पर 25 से ऊपर जाता है और uptrend विकसित होते ही -DMI से ऊपर रहता है। अपट्रेंड के दौरान किसी भी क्रॉसओवर की अनुपस्थिति को -DMI पर ध्यान दें। यहां, खरीदार मजबूत हैं (+ DMI> 25) और विक्रेता कमजोर हैं (-DMI <25)।

डीएमआई पिवोट्स

मूल्य परिवर्तन की दिशा में DMI लाइनें धुरी या दिशा बदलती हैं। डीएमआई पिवोट्स की एक महत्वपूर्ण अवधारणा यह है कि उन्हें मूल्य में संरचनात्मक पिवोट्स के साथ सहसंबंधित होना चाहिए । जब कीमत एक धुरी को उच्च बनाती है, तो + DMI एक धुरी को उच्च बनाएगी। जब मूल्य एक धुरी को कम करता है, -DMI एक धुरी को उच्च बना देगा (याद रखें, -DMI मूल्य के प्रति-दिशात्मक चलता है)।

मूल्य गति को पढ़ने के लिए डीएमआई पिवोट्स और मूल्य पिवोट्स के बीच संबंध महत्वपूर्ण है। कई अल्पकालिक व्यापारी मूल्य और संकेतक को एक ही दिशा में या एक साथ स्थानांतरित करने के लिए देखते हैं । किसी संपत्ति के अपट्रेंड की पुष्टि करने का एक तरीका परिदृश्यों को खोजना है जब कीमत एक नई धुरी को उच्च बनाती है और + डीएमआई एक नया उच्च बनाता है। इसके विपरीत, -DI पर एक नए उच्च के साथ संयुक्त एक नया पिवट एक डाउनट्रेंड की पुष्टि करने के लिए उपयोग किया जाता है । यह आम तौर पर प्रवृत्ति या एक ब्रेकआउट की दिशा में व्यापार करने का संकेत है।

दूसरी ओर, विचलन तब होता है जब DMI और मूल्य असहमत होते हैं, या एक दूसरे की पुष्टि नहीं करते हैं। एक उदाहरण है जब मूल्य एक नया उच्च बनाता है, लेकिन + डीएमआई नहीं करता है। विचलन आमतौर पर जोखिम को प्रबंधित करने के लिए एक चेतावनी है क्योंकि यह स्विंग की ताकत में बदलाव का संकेत देता है और आमतौर पर एक रिट्रेस  या उलट होने से पहले होता है ।

चित्र 4 जब मूल्य और संकेतक सहमत होता है (बिंदु 1), जहां मूल्य एक नया उच्च बनाता है और + DMI एक नई उच्च बनाता है, एक लंबी प्रविष्टि का संकेत देता है, का एक उदाहरण दिखाता है। विचलन का एक उदाहरण भी है (बिंदु 2), जहां कीमत एक नई उच्च बनाता है और + डीएमआई, हालांकि यह उगता है, नहीं; परिणाम बिंदु 3 पर एक ट्रेंड रिट्रेसमेंट है।

DMI और मूल्य अस्थिरता

मूल्य अस्थिरता के लिए DMI लाइनें एक अच्छा संदर्भ हैं। मूल्य बार-बार अस्थिरता के चक्र से गुजरता है जिसमें एक प्रवृत्ति समेकन की अवधि में प्रवेश करती है और फिर समेकन एक प्रवृत्ति अवधि में प्रवेश करती है। जब मूल्य समेकन में प्रवेश करता है, तो अस्थिरता घट जाती है। दबाव (मांग) खरीदना और बेचना दबाव (आपूर्ति) अपेक्षाकृत समान हैं, इसलिए खरीदार और विक्रेता आम तौर पर संपत्ति के मूल्य पर सहमत होते हैं। एक बार जब मूल्य एक संकीर्ण सीमा में अनुबंधित हो जाता है, तो यह खरीदारों और विक्रेताओं के रूप में विस्तारित होगा जो अब कीमत पर सहमत नहीं हैं। प्रतिरोध में ऊपर प्रतिरोध में समर्थन नीचे मूल्य टूट जाता है, तो प्रवृत्ति में समेकन बदल जाता है । एक नए सहमत मूल्य स्तर के लिए मूल्य खोज के रूप में अस्थिरता बढ़ जाती है।

अस्थिरता चक्रों की पहचान डीएमआई लाइनों की ढलानों की तुलना करके की जा सकती है जो सीमा विस्तार या संकुचन होने पर विपरीत दिशाओं में चलती हैं (चित्र 4)। कई लघु-अवधि के व्यापारी अवधि के लिए देखेंगे जब डीएमआई लाइनें एक दूसरे से दूर हो जाती हैं और अस्थिरता बढ़ जाती है। जितनी दूर रेखाएँ अलग होती हैं, उतनी ही अधिक अस्थिरता होती है। संकुचन तब होता है जब लाइनें एक दूसरे की ओर बढ़ती हैं और अस्थिरता कम हो जाती है। संकुचन पूर्ववर्ती पुनरावृत्ति, समेकन या उलटफेर करते हैं।

चित्रा 5 में, प्वाइंट 1 पर पहला विस्तार डाउनट्रेंड का हिस्सा है। प्वाइंट 2 में बाद में संकुचन एक उलट होता है जो प्वाइंट 3 पर एक और विस्तार के साथ शुरू होता है। प्वाइंट 4 पर अगला संकुचन मूल्य में समेकन की ओर जाता है।

तल – रेखा

DMI शिखर विश्लेषण प्रवृत्ति सिद्धांतों के साथ अच्छी तरह से फिट बैठता है। उच्च पिवट हाई और उच्च पिवट चढ़ाव होने पर एक परिसंपत्ति की कीमत ट्रेंड कर रही है। जब कीमत में उच्चतर उच्च + डीएमआई में उच्चतर के साथ होते हैं, तो प्रवृत्ति बरकरार है और बैल मजबूत हो रहे हैं। लोअर पिवट हाई और लोअर पिवट लोवर डाउनट्रेंड को दर्शाते हैं। जब -DMI की चोटियाँ ऊंची ऊँची हो जाती हैं, तो भालू नियंत्रण में हो जाते हैं और बिक्री दबाव मजबूत हो रहा है। गति अभिसरण / विचलन के लिए DMI को देखने से आपको उस प्रवृत्ति के साथ बने रहने का विश्वास मिलता है जब मूल्य और DMI सहमत होते हैं और जब वे असहमत होते हैं तो जोखिम का प्रबंधन करते हैं।

सबसे अच्छा व्यापार निर्णय उद्देश्य संकेतों पर किया जाता है न कि भावना। मूल्य और डीएमआई आपको बताएंगे कि क्या लंबा जाना है, छोटा जाना है, या बस एक तरफ खड़े रहना है। आप मूल्य आंदोलन की ताकत का आकलन करने और उच्च और निम्न अस्थिरता की अवधि देखने के लिए डीएमआई का उपयोग कर सकते हैं। DMI में ऐसी जानकारी होती है जो लाभ के लिए सही रणनीति की पहचान कर सकती है, चाहे आप बैल हों या भालू।