चलती औसत ढलानों के लिए रणनीतियाँ समायोजित करना
मूविंग एवरेज (MAs) पूर्व-परिभाषित चक्र लंबाई पर मूल्य कार्रवाई द्वारा उत्पन्न घातीय मूविंग एवरेज (ईएमए) ढलान को सरल मूविंग एवरेज (एसएमएएस) से अधिक तेजी से बदलते हैं ।
ऊपर से एक बढ़ते औसत का परीक्षण करने के लिए वापस खींचने वाली कीमत गिरते औसत का परीक्षण करने की तुलना में समर्थन रखने की अधिक संभावना है। नीचे से गिरते औसत में उछलती हुई कीमत बढ़ती औसत का परीक्षण करने की तुलना में अधिक लुढ़कने की संभावना है। विभिन्न चक्रों की लंबाई में कई मूविंग एवरेज इन परिदृश्यों को जटिल बनाते हैं क्योंकि कुछ बढ़ रहे हैं जबकि अन्य गिर रहे हैं। (यह भी देखें: स्टॉक खरीदने के लिए मूविंग एवरेज का उपयोग कैसे करें ।)
ढलान सापेक्षता
अल्पकालिक औसत की तुलना में दीर्घकालिक औसत परिवर्तन ढलान अक्सर कम होता है। उदाहरण के लिए, एक 20-दिवसीय एमए तीन-महीने की अवधि में दर्जनों बार बढ़ती और गिरने वाली ढलानों के बीच दोलन कर सकता है, जबकि 50-दिवसीय एमए दो या तीन बार स्थानांतरित हो सकता है। इस बीच, 200-दिवसीय एमए बिल्कुल भी नहीं बदल सकता है या केवल एक बार उच्च या निम्न स्थानांतरित कर सकता है।
यह ढलान सापेक्षता दो तरह से चार्ट विश्लेषण में आती है। सबसे पहले, एक दीर्घकालिक औसत हमेशा एक अल्पकालिक औसत की तुलना में अधिक समर्थन या प्रतिरोध को उजागर करता है। उदाहरण के लिए, 200-दिवसीय एमए में समर्थन या प्रतिरोध 50-दिवसीय एमए में समर्थन या प्रतिरोध से तोड़ने के लिए कठिन है। दूसरे, बढ़ते और गिरने वाले ढलान औसत के सापेक्ष मूल्य स्थान के आधार पर समर्थन या प्रतिरोध से जोड़ते या घटाते हैं।
इस पदानुक्रम में, एक दीर्घकालिक दीर्घकालिक औसतन फ्लैट या गिरते औसत से अधिक समर्थन प्राप्त करता है जब मूल्य स्तर से ऊपर कारोबार कर रहा होता है, जबकि अल्पकालिक वृद्धि या गिरने के औसत की तुलना में वृद्धि का समर्थन करता है। इसके विपरीत, एक गिरती हुई लंबी अवधि की औसत वृद्धि बढ़ती या सपाट औसत की तुलना में अधिक प्रतिरोध करती है, जब मूल्य उस स्तर से नीचे कारोबार कर रहा होता है, जबकि अल्पकालिक वृद्धि या गिरने के औसत से अधिक प्रतिरोध उत्पन्न करता है।
डॉव घटक कोका-कोला कंपनी ( अपट्रेंड के दौरान 200-दिवसीय ईएमए के शीर्ष पर दो बार उछलती है और 2018 की शुरुआत में एक प्रमुख डाउनट्रेंड में समर्थन को तोड़ती है । अगले तीन महीनों में चार बाउंस चलती औसत पर रिवर्स होते हैं, जो एक अवरोही अभिविन्यास में रोल करता है। 50-दिवसीय ईएमए अधिक तेज़ी से रोल करता है, उसी अवधि के दौरान पांच उलट पैदा करता है। यह मार्च में 200-दिवसीय ईएमए को पार करता है, जिससे एक मृत्यु मृत्यु पार हो जाती है ।
ढलानों को रणनीतियाँ समायोजित करना
बढ़ती लंबी और छोटी अवधि के औसत से अधिक मूल्य एक तेजी से अभिसरण पैदा करता है जो लंबी-चौड़ी रणनीतियों का पक्ष लेता है, बड़े पदों और लंबे समय तक होल्डिंग के साथ। यह तकनीकी अलाइनमेंट अपट्रेंड्स और बुल मार्केट्स में आम है । बढ़ती लंबी और छोटी अवधि के औसत से कम मूल्य एक तेजी से विचलन उत्पन्न करते हैं जो डुबकी-खरीद के अवसरों और मूल्य नाटकों के पक्षधर हैं। ढलानों के विरोध के साथ औसत से ऊपर का मूल्य संघर्ष संघर्ष का संकेत देता है, लंबे समय तक चलने वाले औसत समर्थन का एक दीर्घकालिक जोखिम होता है जबकि गिरते ढलान एक उच्च जोखिम वाले वातावरण की ओर इशारा करता है।
गिरते-गिरते लंबी और छोटी अवधि के औसत मूल्य एक मंदी के अभिसरण को उत्पन्न करते हैं, जो लघु बिक्री रणनीतियों में शक्ति जोड़ता है, बड़े पदों को प्रोत्साहित करता है और लंबे समय तक धारण करता है। यह तकनीकी संरेखण डाउनट्रेंड और भालू बाजारों में आम है । गिरते हुए लंबे समय तक और अल्पकालिक औसत से ऊपर एक मंदी की स्थिति उत्पन्न होती है जो लाभ लेने और कम बिक्री का पक्षधर है। ढलानों के विरोध के साथ औसत से नीचे मूल्य व्यापार संघर्ष का संकेत देता है, एक लंबे समय तक गिरने वाले औसत समर्थन वाले अल्पकालिक नाटकों का समर्थन करता है जबकि बढ़ती ढलान एक आसन्न तल की चेतावनी देती है।
ये परिदृश्य कीमत, चलती औसत और ढलान के बीच जटिल अंतर्संबंधों के बस एक छोटे हिस्से को कवर करते हैं। संघर्षों का स्वागत किया जाना चाहिए क्योंकि अंतर-संरचना मूल्य संरचनाएं लघु और दीर्घकालिक व्यापार अवसरों के लिए शक्तिशाली इंजन बनाती हैं । हालांकि, यह देखते हुए कि चलती औसत क्षैतिज अभिविन्यास में आसानी होती है और अभिसरण होती है, और मूल्य उन संकीर्ण स्तरों में दोलन करना शुरू कर देता है। यह मिश्रित कार्रवाई उच्च शोर के स्तर की ओर इशारा करती है जो लंबे समय तक कमजोर अवसर का संकेत दे सकती है: लागत।
व्यापार और निवेश निर्णय लेने में अपने मूल्य को कम करने, बग़ल में बाजारों में क्षैतिज प्रक्षेपवक्र में आसानी से चलती औसत। डॉव घटक मैकडॉनल्ड्स कॉरपोरेशन ( झूठी संकेतों की कई तरंगों को जारी करता है । 50-दिवसीय ईएमए क्षैतिज हो जाता है और साथ ही कीमत एक दर्जन से अधिक बार अपनी सीमाओं को पार करती है। (यह भी देखें: जानें कि 200-ईएमए के साथ व्यापार प्रबंधन कैसे काम करता है ।)
तल – रेखा
लंबे समय तक आक्रामक रहें जब कीमत बढ़ती लंबी और छोटी अवधि की चलती औसत से ऊपर हो। जब कीमत कम और लंबी अवधि के चलती औसत से नीचे हो, तो शॉर्ट साइड पर आक्रामक हो जाएं। ढलान मैच नहीं होने पर रक्षात्मक हो जाता है, या जब मूल्य औसत से नीचे या ऊपर गिरने के औसत से नीचे कारोबार कर रहा होता है। (अतिरिक्त पढ़ने के लिए, बाहर की जाँच करें: मूविंग एवरेज ।)