बैलेंस शीट पर क्रिएटिव अकाउंटिंग खोलना
बैलेंस शीट, आय विवरण और नकदी प्रवाह विवरण किसी भी कंपनी की वित्तीय रिपोर्टिंग के लिए मूलभूत हैं। आम तौर पर स्वीकृत लेखा सिद्धांत (GAAP) का पालन करने के लिए जनादेश का पालन करने के लिए सार्वजनिक कंपनियों को एक उच्च मानक के लिए आयोजित किया जाता है, लेकिन इसने कई कंपनियों को इतिहास में कई श्रेणियों में वास्तविक परिणामों की तुलना में बेहतर पोस्ट करने के लिए खाना पकाने से रोक दिया है। एनरॉन, वर्ल्डकॉम और लेहमैन ब्रदर्स धोखाधड़ी के शीर्ष ज्ञात मामलों में से कुछ हैं, लेकिन अन्य हैं।
कुल मिलाकर, रचनात्मक लेखांकन कई अलग-अलग रूपों में आ सकता है। यह कई अलग-अलग तरीकों से भी हो सकता है। ध्यान रखें कि कुछ खामियां मौजूद हैं जो एक कंपनी को कानूनी रूप से अपने पक्ष में वित्तीय रिपोर्टिंग को स्पिन करने में मदद कर सकती हैं। बैलेंस शीट पर, क्रिएटिव अकाउंटिंग प्रथाओं को विश्लेषण के लिए तीन श्रेणियों में विभाजित किया जा सकता है: संपत्ति, देयताएं, और इक्विटी। बैलेंस शीट को आय स्टेटमेंट के साथ निकटता से जोड़ा जाता है जो कि अक्सर होता है जहां परिसंपत्ति राजस्व और / या देयता व्यय के साथ मुद्दों को फुलाया राजस्व बनाने में मदद मिल सकती है या ऐसे खर्चों को समझा जा सकता है जिसके परिणामस्वरूप एक उच्च तल रेखा की शुद्ध आय होती है और इसके बाद उच्च स्तर की प्रतिधारित कमाई बंधी रहती है। वापस बैलेंस शीट पर। यहां हम कुछ ऐसे तरीकों का पता लगाएंगे जिनमें बैलेंस शीट की तीन श्रेणियों में से प्रत्येक में हेरफेर किया जा सकता है। हालांकि, यह ध्यान रखें कि संपत्ति के अवैध ओवरस्टेटमेंट, देनदारियों को समझने या शेयरधारकों की इक्विटी के तहत या ओवरस्टैटमेंट को शामिल करने वाला कोई भी परिदृश्य अल्पकालिक लाभ प्राप्त कर सकता है लेकिन जब स्पॉट किए जाएंगे तो नकारात्मक परिणाम होंगे।
(यह भी देखें: बैलेंस शीट पढ़ना ।)
चाबी छीन लेना
- बैलेंस शीट पर रचनात्मक लेखांकन प्रथाओं को विश्लेषण के लिए तीन श्रेणियों में विभाजित किया जा सकता है: संपत्ति, देयताएं और इक्विटी।
- अधिक संपत्ति और / या देनदारियों को समझने से आय विवरण पर शुद्ध आय में वृद्धि होती है।
- धोखाधड़ी से बढ़ती शुद्ध आय कंपनी और प्रबंधन दोनों द्वारा बेहतर प्रदर्शन का भ्रम पैदा कर सकती है।
- संपत्तियों की मुद्रास्फीति और बैलेंस शीट पर देनदारियों को समझने से महत्वपूर्ण प्रदर्शन अनुपात में भी सुधार हो सकता है कि लेनदारों को क्रेडिट की रेखाओं का आकलन या पालन करते समय रुचि हो सकती है।
- कुल मिलाकर, एक कंपनी की बैलेंस शीट अनुपात सभी प्रकार के हितधारकों द्वारा प्रदर्शन मूल्यांकन में एक महत्वपूर्ण कारक है और रचनात्मक रूप से बैलेंस शीट हेरफेर के माध्यम से उन्हें सुधारने से कई फायदे हो सकते हैं।
क्यों बैलेंस शीट बूस्ट?
अपनी बैलेंस शीट में हेरफेर करने वाली कंपनियां अक्सर मजबूत वित्तीय स्थिति या मजबूत प्रबंधन प्रदर्शन की उपस्थिति बनाने के लिए अपनी शुद्ध आय अर्जन शक्ति बढ़ाने की मांग कर रही हैं। आखिरकार, आर्थिक रूप से मजबूत ध्वनि कंपनियां कम ब्याज दरों पर ऋण की लाइनें प्राप्त कर सकती हैं , साथ ही अधिक आसानी से ऋण वित्तपोषण जारी कर सकती हैं या बेहतर शर्तों के साथ बांड जारी कर सकती हैं। कंपनियां संभावित लेनदारों के लिए अपनी समग्र संपत्ति की स्थिति से आगे निकल सकती हैं।
ओवरलेइंग एसेट्स
बैलेंस शीट निर्माण के लिए सबसे ऊपर है। देनदारियों की तरह, परिसंपत्तियों को वर्तमान (12 महीने या उससे कम) और दीर्घकालिक (12 महीने से अधिक) में विभाजित किया जाता है। आमतौर पर परिसंपत्ति श्रेणी में पाई जाने वाली वस्तुओं में शामिल हैं: नकद और समकक्ष, प्राप्य खाते, सूची, और बौद्धिक अंतरंग ।
संदिग्ध खातों के लिए प्रावधान
प्राप्य खातों का आय विवरण पर राजस्व का सीधा लिंक है। बिक्री के लिए जल्द से जल्द प्राप्य खातों का उपयोग करने वाली कंपनियां खातों में राजस्व बुक कर सकती हैं। इस प्रकार, प्राप्य खातों का प्रसंस्करण समय से पहले या गढ़े हुए राजस्व के लिए एक उच्च जोखिम वाला क्षेत्र हो सकता है।
रसीदें खत्म होने का एक कारण खातों का संदिग्ध खातों के लिए अनुचित नियोजन हो सकता है। विवेकपूर्ण कंपनियां आम तौर पर प्राप्य चूक के लिए सक्रिय कदम उठाती हैं। ऐसा नहीं करने से यह कमाई में इजाफा कर सकता है। यह प्रत्येक कंपनी पर निर्भर करता है कि वह उन खातों की प्राप्ति का अनुमान लगाए और अनुमान लगाए जो नियमित आधार पर अनियंत्रित हो जाते हैं। यदि संदिग्ध खातों के लिए कोई भत्ता नहीं है, तो प्राप्य खातों को अल्पावधि में अस्थायी बढ़ावा मिलेगा। संभावित रूप से संदिग्ध खातों के लिए भंडार अपर्याप्त होने पर निवेशक पता लगा सकते हैं। प्राप्य खातों को पूरी तरह से नकदी में नहीं बदला जाएगा, जो कि त्वरित अनुपात की तरह तरलता अनुपात में दिखाई दे सकते हैं। रेवेन्यू के लिए भी राइट-डाउन करना होगा। यदि प्राप्य खाते संपत्ति का एक बड़ा हिस्सा बनाते हैं और अपर्याप्त डिफ़ॉल्ट प्रक्रियाएं होती हैं तो यह एक समस्या हो सकती है। संदिग्ध खाता योजना के बिना, राजस्व वृद्धि अल्पावधि में समाप्त हो जाएगी, लेकिन लंबी अवधि में संभावित रूप से पीछे हट जाएगी।
राजस्व त्वरण
परिसंपत्ति श्रेणी में, कंपनियां त्वरण के माध्यम से राजस्व से आगे निकल सकती हैं। यह एक साथ कई वर्षों के राजस्व की बुकिंग से आ सकता है। कंपनियां राजस्व में हेरफेर कर बड़े पैमाने पर आवर्ती राजस्व धारा की बुकिंग करा सकती हैं, बजाय इसे फैलाने के क्योंकि यह प्राप्त होने की उम्मीद है। राजस्व त्वरण आवश्यक रूप से अवैध नहीं है लेकिन यह आमतौर पर एक सर्वोत्तम अभ्यास नहीं है।
इन्वेंटरी मैनीपुलेशन
इन्वेंट्री उन वस्तुओं के मूल्य का प्रतिनिधित्व करती है जो निर्मित थे लेकिन अभी तक नहीं बेचे गए। इन्वेंट्री आमतौर पर थोक में मूल्यवान है, लेकिन एक मार्कअप के साथ बेची जाती है। जब इन्वेंट्री बेची जाती है, तो थोक मूल्य को आय स्टेटमेंट में स्थानांतरित कर दिया जाता है क्योंकि बेची गई वस्तुओं की लागत और कुल मूल्य को राजस्व के रूप में मान्यता दी जाती है। नतीजतन, किसी भी इन्वेंट्री मूल्यों को ओवरस्टैंड करने से माल की ओवरस्टैटेड लागत हो सकती है, जो प्रति यूनिट अर्जित आय को कम कर सकती है। कुछ कंपनियाँ ऋण संतुलन की आवश्यकता होने पर संपार्श्विक के संभावित उपयोग के लिए अपनी बैलेंस शीट परिसंपत्तियों को बढ़ाने के लिए इन्वेंट्री को ओवरस्टेट करने के लिए देख सकती हैं। आमतौर पर, बिक्री से सबसे अधिक लाभ प्राप्त करने के लिए सबसे कम संभव लागत पर इन्वेंट्री खरीदना सबसे अच्छा अभ्यास है।
हेरफेर किए गए इन्वेंट्री के एक उदाहरण में लारिबी वायर मैन्युफैक्चरिंग कं। इस कंपनी को उधार कुछ 130 छह बैंकों से $ मिलियन के रूप में सूची का उपयोग करके मदद की जमानत । इस बीच, कंपनी ने इस अवधि के लिए शुद्ध आय में $ 3 मिलियन की सूचना दी, जब यह वास्तव में $ 6.5 मिलियन का नुकसान हुआ।
इन्वेंट्री मूल्यों में बड़ी स्पाइक्स जैसी प्रवृत्तियों को बताकर निवेशकों को ओवरवैल्यूड इन्वेंट्री का पता लगा सकते हैं। यदि यह अप्रत्याशित रूप से गिरता है या उद्योग की अपेक्षा से काफी नीचे है, तो सकल लाभ अनुपात भी सहायक हो सकता है। इसका मतलब है कि अत्यधिक इन्वेंट्री एक्सप्लोरेशन के कारण शुद्ध राजस्व गिर सकता है या बहुत कम हो सकता है। अन्य लाल झंडों में बिक्री की तुलना में तेजी से बढ़ रही इन्वेंट्री, इन्वेंट्री टर्नओवर में कमी , कुल संपत्ति की तुलना में तेजी से बढ़ती इन्वेंट्री और बिक्री के प्रतिशत के रूप में बिक्री की बढ़ती लागत शामिल हो सकती है। इन आंकड़ों में कोई भी असामान्य बदलाव संभावित इन्वेंट्री अकाउंटिंग फ्रॉड का संकेत हो सकता है ।
सहायक और संयुक्त उद्यम
जब सार्वजनिक कंपनियां एक अलग व्यवसाय या इकाई में बड़े निवेश करती हैं, तो वे या तो समेकन विधि के तहत निवेश के लिए या इक्विटी विधि में सहायक को नियंत्रित करने की क्षमता के आधार पर निवेश कर सकते हैं । बावजूद, इन निवेशों को संपत्ति के रूप में बुक किया जाता है। यह कंपनियों के लिए सहायक कंपनियों, स्वामित्व निवेशों, और छुपाने या धोखाधड़ी के उद्देश्यों के लिए संयुक्त उद्यम संरचना का उपयोग करने के लिए खुला छोड़ सकता है, अक्सर, ऑफ-बैलेंस शीट आइटम पारदर्शी नहीं होते हैं।
इक्विटी पद्धति के तहत , निवेश लागत पर दर्ज किया जाता है और बाद में शुद्ध लाभ या हानि और प्राप्त लाभांश के हिस्से को प्रतिबिंबित करने के लिए समायोजित किया जाता है। इन निवेशों पर लाभ परिसंपत्तियों को बढ़ाता है और उच्च शुद्ध आय को भी जन्म देता है जो शेयरधारकों की इक्विटी के प्रतिधारित आय हिस्से को वहन करती है। जबकि ये निवेश बैलेंस शीट और आय विवरण पर रिपोर्ट किए जाते हैं, कार्यप्रणाली जटिल हो सकती है और धोखाधड़ी की रिपोर्टिंग के अवसर पैदा कर सकती है।
निवेशकों को सतर्क रहना चाहिए – और शायद ऑडिटर की विश्वसनीयता पर एक नज़र डालें – जब कंपनियां उन स्थितियों में लेखांकन के लिए इक्विटी पद्धति का उपयोग करती हैं जहां वे सहायक को नियंत्रित करते हैं। उदाहरण के लिए, विभिन्न सहायक कंपनियों के माध्यम से चीन में काम करने वाली एक यूएस-आधारित कंपनी, जिसमें यह नियंत्रण दिखाई देता है कि हेरफेर के कारण एक पर्यावरण परिपक्व हो सकता है।
संपत्ति के मुद्रास्फीति के कारण उच्च राजस्व या उच्च इन्वेंट्री मान हो सकते हैं जो किसी कंपनी की परिसंपत्ति की स्थिति को वास्तव में उससे अधिक मजबूत बना सकते हैं।
अविकसित दायित्व
अंडरवैल्यूड देनदारियां बैलेंस शीट से वित्तीय विवरण रिपोर्टिंग में हेरफेर करने का दूसरा तरीका है। कंपनी के खर्चों की कोई भी समझ नीचे की रेखा के मुनाफे को बढ़ाने में फायदेमंद हो सकती है।
आकस्मिक देयताएं
आकस्मिक देयताएं दायित्वों कि एक दायित्व के अस्तित्व, बकाया राशि, पुष्टि करने के लिए भविष्य की घटनाओं पर निर्भर कर रहे हैं आदाता या दिनांक देय। उदाहरण के लिए, वारंटी दायित्वों या प्रत्याशित मुकदमेबाजी घाटे को आकस्मिक देनदारियों के रूप में माना जा सकता है। कंपनियां इन देनदारियों के लिए रचनात्मक रूप से उन्हें कम करके आंका जा सकता है या उनकी भौतिकता को कम कर सकता है।
ऐसी कंपनियां जो एक आकस्मिक देयता को रिकॉर्ड करने में विफल रहती हैं, जो कि होने की संभावना है और उचित आकलन के अधीन हैं, उनकी देनदारियों को समझ रही हैं और उनकी शुद्ध आय और शेयरधारकों की इक्विटी को पार कर रही हैं । निवेशक इन देनदारियों को व्यापार को समझकर और कंपनी के फ़ुटनोट्स को ध्यान से पढ़कर देख सकते हैं , जिसमें इन दायित्वों के बारे में जानकारी होती है। उदाहरण के लिए उधारदाताओं, नियमित रूप से चूक के माध्यम से किए गए अघोषित ऋणों के लिए खाते और कमाई की रिपोर्ट जारी होने पर अक्सर इस क्षेत्र पर चर्चा करते हैं।
अन्य खर्चों
कुछ अन्य तरीके जो कंपनियां खर्चों में हेरफेर कर सकती हैं, उनमें शामिल हो सकती हैं: अनुचित तरीके से देरी करना, अधिग्रहण या विलय के समय के खर्चों को समायोजित करना या संभावित रूप से संपत्ति में वृद्धि के रूप में भविष्य में उन्हें समायोजित करने के उद्देश्य से आकस्मिक देनदारियों को पार करना। इसके अलावा, खर्चों के दायरे में, उपर्युक्त के अनुसार सहायक संस्थाएं, कुछ खर्चों की ऑफ-बैलेंस शीट रिपोर्टिंग के लिए एक आश्रय भी हो सकती हैं जो पारदर्शी रूप से महसूस नहीं की जाती हैं।
गैर-पारदर्शी संस्थाओं में स्वामित्व, ऑफ-बैलेंस शीट आइटमों के लिए लाल झंडे उठा सकता है जो किसी कंपनी के निचले पंक्ति परिणामों में पूरी तरह से एकीकृत होने के बजाय सहायक कंपनियों के भीतर प्रच्छन्न हो सकते हैं।
पेंशन की बाध्यता
सार्वजनिक कंपनियों द्वारा हेरफेर के लिए पेंशन दायित्वों को परिपक्व किया जाता है, क्योंकि भविष्य में देनदारियां होती हैं और कंपनी-जनरेट किए गए अनुमानों को उनके लिए उपयोग करने की आवश्यकता होती है। कंपनियां अल्पकालिक कमाई के साथ-साथ एक मजबूत वित्तीय स्थिति का भ्रम पैदा करने के लिए आक्रामक अनुमान लगा सकती हैं। दो प्रमुख धारणाएं हैं जिन्हें कंपनियां समायोजित कर सकती हैं।
सामान्य तौर पर, पेंशन दायित्वों कर्मचारियों को भुगतान किए गए भविष्य के भुगतान के वर्तमान मूल्य का एक परिणाम है। संभावित रूप से हेरफेर करने का एक तरीका यह है कि उपयोग की गई छूट दर के माध्यम से। छूट की दर बढ़ाने से पेंशन दायित्व में काफी कमी आ सकती है। कंपनियां योजनागत परिसंपत्तियों पर अपेक्षित रिटर्न से आगे निकल सकती हैं। ओवरस्टैटिंग रिटर्न से अधिक संपत्ति बनती है जिससे पेंशन देनदारियों का भुगतान करना, प्रभावी ढंग से समग्र दायित्व को कम करना है। चूंकि किसी कंपनी के लिए पेंशन दायित्वों को जारी रखा जा सकता है, लेखाकार संभावित रूप से दायित्वों की पूरी लंबाई पर विभिन्न समायोजन कर सकते हैं ताकि भविष्य में अल्पकालिक या कुछ समय में शुद्ध आय में अनुकूल रूप से हेरफेर किया जा सके। (यह भी देखें: पेंशन जोखिम का विश्लेषण )
शेयरधारकों की इक्विटी
शेयरधारकों की इक्विटी में शेयरों का मूल्य होता है, किसी भी अतिरिक्त भुगतान की गई पूंजी और बरकरार रखी गई आय-जो बैलेंस शीट पर शुद्ध आय से ली जाती है। यदि कोई कंपनी परिसंपत्तियों से आगे निकल जाती है या देनदारियों को समझ जाती है, तो इसके परिणामस्वरूप एक अतिरंजित शुद्ध आय होगी, जो कि बैलेंस शीट पर रखी गई आय को बनाए रखती है और इसलिए शेयरधारकों की इक्विटी को बढ़ाती है। शेयरधारकों की इक्विटी का उपयोग कई प्रमुख अनुपातों में किया जाता है, जिनका मूल्यांकन वित्तीय हितधारकों द्वारा किया जा सकता है जब किसी कंपनी का मूल्यांकन करने के साथ-साथ क्रेडिट लाइनों जैसी वर्तमान वित्तपोषण व्यवस्था बनाए रखने के लिए। इन अनुपातों में से कुछ में इक्विटी के लिए ऋण, इक्विटी के लिए कुल संपत्ति और इक्विटी के लिए कुल देयताएं शामिल हो सकती हैं। व्यापक रूप से, शेयरधारकों की इक्विटी का उपयोग इक्विटी (आरओई) पर वापसी की गणना में भी किया जाता है, जो कि कंपनी के समग्र बैलेंस शीट प्रदर्शन के साथ-साथ प्रबंधन के प्रदर्शन का मूल्यांकन करने के लिए केंद्रीय है। आरओई शेयरधारकों की इक्विटी पर शुद्ध आय का परिणाम है।
तल – रेखा
कंपनियां इन्वेंट्री अकाउंटिंग से लेकर आकस्मिक देनदारियों तक कई अलग-अलग तरीकों से अपनी बैलेंस शीट में फेरबदल कर सकती हैं। अक्सर, लक्ष्य शुद्ध आय में वृद्धि करना होता है, जो कार्यों के एकीकरण के साथ आता है जो आय विवरण पर भी प्रदर्शित होता है। कभी-कभी, कंपनियां अपनी परिसंपत्तियों को बढ़ाने के लिए अपनी देनदारियों को समझ सकती हैं, हितधारकों के लिए एक मजबूत वित्तीय स्थिति पेश करने के लिए जो ऋण या इक्विटी वित्तपोषण के माध्यम से नई पूंजी प्रदान करने की उनकी इच्छा का आकलन कर रहे हैं। किसी कंपनी की संपत्ति में नाटकीय स्पाइक्स या कंपनी के खर्चों में नाटकीय कमी अलार्म और आगे की जांच का कारण हो सकती है। सार्वजनिक कंपनियों को GAAP लेखांकन का पालन करने की आवश्यकता होती है लेकिन बार बार गैर-GAAP उपायों का उपयोग किया जाता है, जिसे निवेशकों के लिए भी जांच और समझा जाना चाहिए।
प्रतिभूति विनिमय आयोग द्वारा स्थापित किए गए नियमों के कारण सार्वजनिक कंपनियां रोजमर्रा के खुदरा निवेशकों के लिए निवेश के स्रोत के लिए एक बेहतर ब्रह्मांड हो सकती हैं । अगर किसी निवेशक को लगता है कि वे रचनात्मक लेखांकन कर सकते हैं, जिसमें धोखाधड़ी की रिपोर्टिंग शामिल है-सार्वजनिक रूप से उपलब्ध ऑडिट स्टेटमेंट की समीक्षा और संबंधित वित्तीय खुलासे देखने का पहला स्थान हो सकता है। कभी-कभी हालांकि, विधियां छिपी हो सकती हैं, जिससे गैर-कानूनी हेरफेर के लिए ठोस सबूत मिलने पर शेयरधारक जांच और संभावित मुकदमों का सामना कर सकते हैं। वित्तीय विवरणों को पढ़ना, किसी कंपनी के व्यवसाय को समझना, और संदिग्ध प्रथाओं को निर्धारित करने के लिए एक उचित ज्ञान को एकीकृत करना, पर्याप्त निवेश करने से पहले सभी निवेशकों के लिए महत्वपूर्ण कदम हो सकते हैं। रचनात्मक लेखांकन उपायों को देखा जा सकता है, जब संदिग्ध निवेश से दूर रहना या निवेश से बाहर निकलने के लिए सक्रिय कदम उठाना भी विवेकपूर्ण कदम हो सकता है।